Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности ОАО «УК»КУЗБАССРАЗРЕЗУГОЛЬ»

     1. связанные с формированием уставного капитала;

2. связанные с производством и реализацией продукции, возникновением вновь созданной стоимости;
3. между  коммерческими организациями и предприятиями, связанные с эмиссией и размещением ценных бумаг;
4. между хозяйствующим субъектом и его подразделениями, а также с вышестоящей организацией;
5. между коммерческими организациями и отдельными работниками (например, выплата дивидендов);
6. между хозяйствующими субъектами и финансовой системой государства при уплате налогов и других платежей в бюджет;
7. между хозяйствующими субъектами и банковской системой в процессе хранения денег в банках, получения и погашения ссуд.

Финансы предприятия выполняют три основные функции:

1. Формирование, поддержание оптимальной структуры и наращивание производственного потенциала предприятия;
2. Обеспечение текущей финансово-хозяйственной деятельности;
3. Обеспечение участия хозяйствующего субъекта в осуществлении социальной политики.

Понятие “финансовая система” является развитием более общего понятия- “финансы”. Каждое звено финансов определённым образом связано с процессом воспроизводства, имеет свои присущие ему функции. Каждое звено финансовой системы представляет собой определённую сферу финансовых отношений, а финансовая система в целом- совокупность различных сфер финансовых отношений, в процессе которых образуются и используются фонды денежных средств. Другими словами, финансовая система - система форм и методов образования, распределения и использования фондов денежных средств государства и предприятий.

Финансовая система РФ включает следующие звенья финансовых отношений:

-государственная бюджетная система;

-внебюджетные специальные фонды;

-государственный кредит;

-фонды страхования;

-финансы предприятий различных  форм собственности.

Современная финансовая система государства состоит из централизованных  и  децентрализованных финансов. Первые три блока финансовых отношений относятся к централизованным финансам и используются для регулирования экономики и социальных отношений на макро -уровне. Финансовые отношения предприятий в свою очередь относятся к децентрализованным финансам и используются для регулирования и стимулирования экономики и социальных отношений на микро-уровне. Финансы - это совокупность экономических денежных отношений, возникающих в процессе производства и реализации продукции, включающих формирование и  использование денежных доходов, обеспечение кругооборота средств в производственном процессе, организацию взаимоотношений с другими предприятиями, бюджетом, банками, страховыми организациями и др.

Исходя из этого, финансовая работа на предприятии, прежде всего, направлена на создание финансовых ресурсов для развития, в целях обеспечения роста рентабельности, инвестиционной привлекательности, т. е. улучшение финансового состояния предприятия. Финансовое состояние - это совокупность показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов.

Цель анализа состоит не только и не столько в том, чтобы установить и оценить финансовое состояние предприятия, но еще и в том, чтобы  постоянно проводить работу, направленную на его улучшение. Анализ финансового состояния показывает, по каким конкретным направлением надо вести эту работу, дает возможность выявить наиболее важные аспекты и наиболее слабые позиции в финансовом состоянии предприятия. Оценка финансового состояния может быть выполнена с различной степенью детализации в зависимости от цели анализа, имеющейся информации, программного, технического и кадрового обеспечения. Наиболее целесообразным является выделение процедур экспресс-анализа и углубленного анализа финансового состояния. Финансовый анализ дает возможность оценить:

- имущественное состояние предприятия;

- степень предпринимательского  риска;

- достаточность капитала для  текущей деятельности и долгосрочных  инвестиций;

- потребность в дополнительных  источниках финансирования;

- способность к наращиванию  капитала;

- рациональность привлечения заемных  средств;

- обоснованность политики распределения  и использования прибыли.

Основу информационного обеспечения анализ финансового состояния должна составить бухгалтерская отчетность, которая является единой для организации всех отраслей и форм собственности.

Результаты финансового анализа позволяют выявить уязвимые места, требующие особого внимания, и разработать мероприятия по их ликвидации. Не секрет, что процесс принятия управленческих решений в большей степени искусство, чем наука. Результат выполненных формализованных аналитических процедур не является или, по крайней мере, не должен являться единственным критерием для принятия того или иного управленческого решения. Результаты анализа -  "материальная основа" управленческих решений, принятие которых основывается также на интеллекте, логике, опыте, личных симпатиях и антипатиях лица, принимающего эти решения. Все это лишний раз свидетельствует о том, что финансовый анализ в современных условиях становится элементом управления, инструментом оценки надежности потенциального партнера.

Необходимость сочетания формализованных и неформализованных процедур в процессе принятия управленческих решений накладывает отпечаток, как на порядок подготовки документов, так и на последовательность процедур анализа финансового состояния. Именно такое понимание логики финансового анализа является наиболее соответствующим логике функционирования предприятия в условиях рыночной  экономики. Финансовый анализ является частью общего, полного анализа хозяйственной деятельности; если он основан на данных только бухгалтерской отчетности - внешний анализ; внутрихозяйственный анализ может быть дополнен и другими аспектами: анализом эффективности авансирования капитала, анализом взаимосвязи издержек, оборота и прибыли и т.п.

Финансовый анализ деятельности предприятия включает:

-анализ финансового состояния;

-анализ финансовой устойчивости;

-анализ финансовых коэффициентов:

-анализ ликвидности баланса;

-анализ финансовых результатов, коэффициентов рентабельности и деловой активности.

Финансовый анализ имеет следующие виды и формы. По временному признаку финансовый анализ подразделяется на предварительный и последующий. Предварительный анализ осуществляется до начала финансовой деятельности. Он проводится при прогнозировании составления программ, при разработке финансовой и инвестиционной политики, планов вложения капитала, при определении ожидаемого выполнения плана и др. Последующий финансовый анализ проводится после получения фактических (отчетных ) показателей финансовой деятельности за прошедший период ( день, неделю, месяц, квартал, год или по окончании финансового мероприятия). Он позволяет глубоко и всесторонне изучить финансовое состояние хозяйствующего субъекта, объективно оценить его деятельность, эффективность использования ресурсов и выявить внутрихозяйственные резервы. Последующий анализ в зависимости от поставленных задач контроля и исследования подразделяется на оперативный и периодический. Оперативный (текущий) анализ – анализ финансовой деятельности хозяйствующего субъекта за определенные короткие периоды времени – день, пятидневку, декаду. Проводится по ходу хозяйственного процесса и используется для оперативного управления хозяйствующим субъектом в форме ежедневного, еженедельного контроля выполнения основных плановых показателей, за его финансовым состоянием и конкурентоспособностью. Периодический финансовый анализ – анализ выполнения текущих (квартальных, годовых) и перспективных (пятилетних финансовых и др.) планов и программ. Проводится за отчетный период, когда уже получена вся отчетная информация. Значение этого вида анализа заключается в том, что изучение финансовой деятельности хозяйствующего субъекта ведется комплексно и всесторонне на основе итоговых (фактических, отчетных) данных выполнения показателей бизнес – плана и других результатов деятельности за определенный отчетный период времени.

1.2. Информационная база  анализа и его основные этапы

            Бухгалтерская (финансовая)  отчетность является информационной базой финансового анализа. Как пишет Бариленко В.И.,  бухгалтерская  (финансовая) отчетность  является единой системой  данных об имущественном и финансовом положении  организации и о результатах ее хозяйственной деятельности, составляемая  на основе данных бухгалтерского учета по установленным

формам.7                                                                                                                                      Годовая отчетность состоит из: бухгалтерского баланса формы №1, отчета о прибылях и убытках формы №2, приложений к бухгалтерскому балансу, которые в свою очередь содержат: отчет об изменениях капитала формы №3, отчет о движении денежных средств формы№4, приложение бухгалтерскому балансу формы №5, отчет о целевом использовании полученных средств формы №6.   Система показателей об имущественном и финансовом положении, а также финансовых результатах работы хозяйствующего субъекта за отчетный период представлена в бухгалтерской (финансовой) отчетности. Финансовая отчетность – это законодательно установленные документы, отражающие активы, реальное имущество компании, источники их формирования. Отчетность является информационной базой для принятия решений финансового характера. В соответствии со статьей 13 третьей главы 129-ФЗ «О бухгалтерском учёте» все организации «...обязаны составлять на основе данных синтетического и аналитического учёта бухгалтерскую отчётность. Бухгалтерская отчётность организаций, кроме отчётности бюджетных организаций, состоит из: бухгалтерского баланса; отчёта о прибылях и убытках; приложений к ним, предусмотренных нормативными актами; аудиторского заключения, подтверждающего достоверность бухгалтерской отчётности, если она в соответствии и Федеральным законом подлежит обязательному аудиту; пояснительной записки».8 С 2013 года сводная финансовая отчетность оформляется организациями в соответствии с Федеральным законом от 27.07.2010г. №208-ФЗ «О консолидированной финансовой отчетности» только по МСФО. Установлено требование о представлении обязательного экземпляра составленной годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности не позднее трех месяцев после завершения отчетного периода. Обязанные составлять бухгалтерскую (финансовую) отчетность экономические субъекты, кроме организаций государственного сектора и Банка России, представляют по одному обязательному экземпляру годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности в орган государственной статистики по месту государственной регистрации. Сокращен состав годовой бухгалтерской (финансовой) отчетности – из списка документов исчезли аудиторское заключение и пояснительная записка.

Основной целью отчета о движении денежных средств является обеспечение информацией о поступлении и выплате денежных средств предприятия за отчетный период. Эта информация должна помочь дать ответы на следующие вопросы:

1. получает ли фирма достаточно средств для покупки основных и оборотных активов с целью дальнейшего роста;

2. требуется ли дополнительное финансирование из внешних источников для обеспечения необходимого роста предприятия;

3. располагает ли фирма достаточными свободными денежными средствами для их использования на погашение долга или вложений в производство новой продукции;
4. осуществляло ли предприятие эмиссию ценных бумаг и, если да, на какие цели использовались полученные средства.

Наряду с данными учетными источниками информации используются ежегодные выборочные обследования в различных отраслях хозяйства.

В современных условиях возрастает объем информации, получаемой из внеучетных источников. К ним относятся:

1. нормативные акты и документы в виде законов, указов, постановлений правительства и местных органов власти, приказов вышестоящих органов управления;
2. материалы ревизий, аудиторских и налоговых проверок;
3. решения собрания коллектива, совета трудового коллектива;
4. материалы радио, печати, телевидения, Интернета и т.д.;
5. соглашения и решения арбитража и судебных органов;
6. материалы официальной переписки с финансовыми, кредитными, страховыми учреждениями;
7. материалы специальных обследований на рабочих местах;
8. материалы периодических и специальных изданий, конференций.

Для подготовки прогнозов выделяют следующую информацию:

1. Первичные данные (получают в результате исследований, их сбор осуществляется путем наблюдений, измерений, опросов, экспериментальных исследований)

2. Вторичные данные (это данные собранные из внешних и внутренних источников для целей, отличных от целей данного исследования)

 Финансовый анализ включает следующие этапы:

1. Формирование информационной  базы анализа (объем информации  зависит от задач и вида проводимого финансового анализа).

2. Оценку достоверности информации .

3. Обработку финансовой информации (формирование аналитических таблиц  и агрегированных форм отчетности ).

4. Расчет показателей структуры  финансовых отчетов (вертикальный  анализ).

5. Расчет показателей изменения статей финансовых отчетов (горизонтальный анализ).