Шпаргалка по "Бухгалтерскому учету, анализу и аудиту"

2. К быстрой лик-ти показывает, насколько ликвидные средства предприятия покрывают его краткосрочную задолженность. К_БЛ = (А₁ + А₂) / (П₁ + П₂).

Оптимально от 0,7-0,8 до 1,5.

3. К абсолютной лик-ти показывает, какую часть кредиторской задолженности предприятие может погасить немедленно. К_АЛ = А₁ / (П₁ + П₂). Оптимально > 0,2.

4. Общий показатель  лик-ти баланса предприятия, который  показывает отношение суммы всех ликвидных средств предприятия к сумме всех платежных обязательств (краткосрочных, долгосрочных, среднесрочных) при условии, что различные группы ликвидных средств и платежных обязательств входят в указанные суммы с определенными весовыми коэффициентами, учитывающими их значимость с точки зрения сроков поступления средств и погашения обязательств.

К_ОЛ = (А₁ + 0,5А₂ + 0,3А₃) / (П₁ + 0,5П₂ + 0,3П₃). Оптимально больше или равно 1.

5. К обеспеченности  собственными средствами = (СК-ВнА)/СК > 0,1

Если организация признана неплатежеспособной, то ей может быть оказана финансовая поддержка, либо она может быть реорганизована или вообще ликвидирована. Кроме этого кредиторы организации имеют право обратиться в арбитражный суд с заявлением о признании организации дебитора банкротом.

Вероятность потенциального банкротства организации:

- неудовлетворительная  структура ОА, т.е. тенденция к  росту в их составе удельного  веса МПЗ, сомнительной ДЗ.

- замедление оборачиваемости  ОбА в следствии накопления  излишних запасом, а также в следствии наличия просроченной ДЗ покупателей и заказчиков.

- преобладание краткосрочных  обязательств в организации дорогостоящих  заемных источников (кредитов).

- наличие просроченной  КЗ и рост её удельного веса  в составе обязательств организации.

-  значительные суммы  ДЗ, списываемые на убытки или  прочие расходы. 

- уменьшение значения  коэффициентов ликвидности.

- формирование ВА за  счет краткосрочных источников  средств.

При анализе необходимо своевременно выявлять и устранять  названные негативные тенденции в деятельности организации.

 

7. Анализ и оценка  формирования прибыли.

 

Формирование бух-ой прибыли  отражается в ф.№2 - Отчет о Пр и Уб, который хар-т фин-ые результаты деятельности орг-ии за отчетный период.

[ Выручка (нетто) –  Себестоимость проданных Т,Р,У = Валовая прибыль –  Коммерческие р–Управленческие расходы = Прибыль (убыток) от продаж + % к получению - % к уплате + прочие доходы – прочие расходы = Прибыль (убыток) до налогообложения ] - ОНА + ОНО - Текущий налог на прибыль = Чистая прибыль (убыток) отчетного периода; Постоянное налоговое обязательство]

Для анализа необходимо рассчитать абсолютные и относительные  изменения выше перечисленных показателей, влияющих на формирование чистой прибыли.

После анализа общего соотношения Д и Р производиться более детальное аналитическое исследование различных показателей фин результатов предприятия и факторов, их определяющих.

Основными задачами анализа  фин результатов явл:

• анализ и оценка Ур и динмики пок-ей ПР (гориз/вертик анализ ОПУ);
• факторный анализ Пр от реализ прод. (рассм внутр [прибыли от продаж; структуры реализованной продукции; с/с продукции; уровня цен на продукцию; прочих доходов и расходов] и внешн [социально-экономические условия; природные условия; цены на материально-энергетические ресурсы и тарифы на транспортные перевозки; уровень развития внешнеэкономических связей и т.д.] факторы, влияющие на размер Пр);
• анализ фин рез-ов  от проч реализ; анализ и оценка использ чист Пр (н-р, Пр на обыкн акцию=[чист Пр-Дивиденды на привилиг акц]/кол-во обыкн акц);
• анализ взаимосвязи затрат, объема пр-ва и Пр;
• анализ резервов роста пр на основе оптимизации объемов реализации и издержек пр-ва и обращения.

Результативность, экономическая  целесообразность функционирования динамики организации помимо абсолютных показателей прибыли измеряется и относительными показателями эффективности (рентабельности). Показатели рентабельности оценивают величину прибыли, полученной с каждого рубля средств, вложенных в активы и деятельность организации. Рентабельность (продаж, затрат, активов, ЧА, собств. кап., заемного кап. и т.д.)

Рентабельность продаж = прибыль/ ВР нетто.

Рентабельность затрат на продукцию = прибыль / (с/с +  управл. расходы + коммерческие расх.)

Рентабельность МЗ = прибыль/ МЗ.

Фондорентабельность = прибыль / ОС.

Общая рентабельность = прибыль / (ОС + ОА)

Рентабельность активов можно представить себе как произведение следующих двух показателей:

Рентаб А = Рентаб. Продаж * Оборач А = (П/выручку)*(Выручка/А)

формула Дюпона:

Рентаб. СК = Рентаб. продаж * Оборач. А * Соотношение А и СК = (ЧП/Выручка)*(Выручка/А ср.)*(А ср./СК)

Данная формула значительно  расширяет аналитические возможности  предприятия, в результате чего оно  имеет возможность определить:

- динамику чистой прибыли  в выручке от реализации продукции (рентабельность продаж);

- эффективность использования  активов на основе выручки  от реализации и существующие  тенденции (оборачиваемость активов);

- структуру капитала  предприятия на основе той  доли, которую составляют в активах  собственные средства;

- влияние вышеперечисленных  факторов на ROE.

 

8 Анализ комплексных  затрат в составе себест-ти

В составе себ-ти продукции  выделяются след основные гр комплексных  расходов:

1. Общепроизводственные  расходы (ОПР).

2. Общехоз расходы  (ОХР).

3. Потери от брака.

4. Проч производственные  расходы.

5. Комм расходы (расходы  на продажу) (КР).

При этом первые 2 гр расходов принято объединять под названием  «Расходы по обслуж пр-ва и управления». Комплексный хар-р указанных расходов означает, что кажд гр содержит целый ряд различ по эк-му содержанию Эл-ов. Это м.б. материальные затраты, з/п, амортизац отчисления и др. Приведенные гр расходов явл-ся косвенными, т.к. относ не прямо на пр-во тех или иных изделий, а косвенно, т.е. пропорционально какой-либо базе, установленной УП орг-ии.

Задачами анализа комплекс статей затрат явл-ся:

• изучение их динамики и соблюдения сметных расходов;

• выявление причин отклонений в динамике от сметы соответствующих  статей затрат;

• определение влияния  изменений техничо уровня и орг-ии пр-ва и труда на уровень рассматриваемых расходов;

• выявление резервов снижения себест-ти продукции в части  комплексных затрат.

Bp cостава ОПР выделяют расходы на содержание и эксплуатацию оборудования, кот явл-ся условно переменными (кроме амортизации).Др часть ОПР носит хар-р общецеховых расходов, связанных с управлением (з/п и отчисления на соц нужды цехового персонала; расходы на содержание и ремонт зданий и т.д).

Общехозяйственные расходы (ОХР) не связ непосред с производствен  процессом. Они идут на обеспечение ф-ий управления в рамках всей орг-ии. Эти расходы также явл-ся комплексными, т.к. объединяют разные по эк-му содержанию затраты (административно-управленческие расходы, затраты на содержание общехозя персонала,  аморт отчисления и расходы на ремонт и содержание ОС)

Анализ потерь от брака. Брак продукции – это непроизводительные затраты матер, труд и ден ср-в. Различают исправимый и неисправимый (окончательный) брак в пр-ве. Исправимый брак м.б. устранен после доп расходов. Неисправим брак ведет к сокращению объема выпуска продукции, а совокуп затраты на брак приводят к повышен себест-ти продукции. В отдельных производствах (стекольное, литейное) допускается планирование брака. Потери от брака в себест-ти продукции определяются как разность между затратами на брак и ст-ью компенсир-ых затрат. В свою очередь затраты на брак склад-ся из себест-ти окончательно забракованных изделий и расходов на исправление брака. Компенсация части затрат на брак-ю продукцию может осуществляться за счет взыскания определенных сумм с лиц и орг-й-виновников брака и за счет его использования.

Осн-ми причинами брака  продукции м.б.:

• ошибки в конструкторской  и технологич документации;

• нарушения технологического процесса;

• неисправность и  неотлаженность оборудования;

• несоответствие качества матер-ых и покупных полуфабрикатов стандартам или технич усл-ям;

• скрытые пороки заготовок  или обработки на предыдущих операциях  и др.

Информационной базой  для анализа являются калькуляции  себест-ти отдельных изделий, регистры б/уч, расшифровочные данные сч 28 «Брак в производстве» и др первич док-ты.

Кроме абсолют показателей  потерь от брака и затрат на него, в ходе ЭА опред-ся след относит показатели:

1) сред уровень затрат  на брак – отношение суммы  затрат на брак к цеховой себест-ти продукции, %.

2) средний уровень  потерь от брака – отношение  суммы потерь от брака к  цеховой себест-ти продукции, %.

3) доля невозмещенных  затрат – отношение суммы потерь  от брака к сумме затрат  на брак, %.

Анализ коммерческих расходов. Комм расходы – представл собой затраты, связанные с отгрузкой и реализацией продукции. Вместе с производствен себест-ью они образуют полную себест-ть продукцию.

В состав комм расходов вкл расходы:

• на затаривание и  упаковку изделий на складах гот  продукции;

• по доставке продукции  на станцию отправления, погрузке в  транспорт ср-ва;

• на комиссион сборы, уплачиваемые сбытовым и др посредническим организациям;

• на затраты на рекламу, включающие расходы на объявления в  печати и по телевид-ю, проспекты, каталоги, буклеты;

• на представит расходы.

 

6. и .9Анализ дебиторской и кредиторской задолженности.

ДЗ —отражается на 62 и 76 счетах, не редко составляет значительную долю ОбА.

КЗ отражается на 60 и 76 счетах.

ДЗ означает временное  отвлечение средств из оборота, что уменьшает финансовые ресурсы организации, кредиторская наоборот — привлечение в оборот заемных средств и увеличение фин ресурсов организации.

ДЗ и КЗ м.б. долгосрочными  и краткосрочными.

Анализ ДЗ и КЗ является важной частью фин анализа в орг-ии и позволяет выявлять не только показатели текущей и перспективной платежеспособности организации, но и факторы, влияющие на их динамику, а также оценивать количественные и качественные тенденции изменения финансового состояния организации в будущем. Анализ ДЗ и КЗ должен заключаться в изучении их соотношения и динамики, в установлении причин образования и разработке путей снижения.

Осн источники информации:  форма №1, ф. №2, ф. №5 (пиложение к б), оборотные ведомости и т.д.

Коэффициент оборачиваемости  ДЗ = Выручка нетто/ДЗ (ср. за период)

Показатель ср. продолжительности  оборота в днях = t/ коэффициент оборачиваемости, где t = 30 или 90 или 360 дней.

доля ДЗ в общем  объеме текущих активов =ДЗ/ОА*100%.

доля сомнительной ДЗ в составе ДЗ= сомнительная ДЗ/общая  ДЗ*100% (хар-ет «качество» ДЗ. Тенденция к его росту свидетельствует о снижении ликвидности).

Фактические показатели обор-ти ДЗ можно сравнить с плановыми, проектными, с показателями предыдущих периодов, с показ-ми аналогичных  фирм, со среднеотраслевыми показателями.

Анализ ДЗ необх дополнить  анализом КЗ. Методика анализа КЗ аналогична ДЗ.

Анализ КЗ включает изучение динамики долгов орг-ции ее кредиторам, их количественную и качественную оценку, выявление причин роста или снижения, анализ структуры долговых обязательств и факторов ее изменения.

Коэффициент оборачиваемости  КЗ = Себестоимость/КЗ (ср. за период)

Комплексный анализ ДЗ взаимосвязан с анализом КЗ:

1. в оптимальном балансе  ДЗ + ден. средства >= КЗ;

2. значительное превышение  КЗ над ДЗ создает угрозу платежеспособности организации;

3. рост КЗ не должен  превышать рост ДЗ.

Анализ эффективности  ДЗ строится на оценке оборачиваемости (замедление может повлечь увеличение КЗ) и длительности оборота в днях (чем меньше, тем лучше).

Коэффициент просроченной ДЗ = просроченная ДЗ / общая сумма ДЗ

 

 

 

22. Анализ денежных потоков (CF).

 

Можно выделить несколько  значений понятия cash flow. На статическом  уровне это количественное выражение  денег, имеющихся в распоряжении субъекта в данный конкретный момент времени. Для инвестора CF - ожидаемый в будущем доход от инвестиций (с учетом дисконта). С точки зрения руководства предприятия, на динамическом уровне, CF представляет собой план будущего движения денежных фондов предприятия во времени либо сводку данных об их движении в предшествующих периодах. Цель анализа CF - это, прежде всего, анализ фин-ой устойчивости и доходности предприятия. Его исходным моментом является расчет CF, прежде всего, от операционной (текущей) деятельности.

Денежный поток характеризует  степень самофинансирования предприятия, его финансовую силу, фин-ый потенциал, доходность.

Для анализа ДП берутся  данные как минимум за 3 истекшие года. Если предприятие имело устойчивое превышение притока над оттоком  средств, то это свидетельствует  о его фин устойчивости - кредитоспособности.

Основным источником информации для анализа денежных потоков является отчет о движении денежных средств, который формируется  по сферам деят-ти предприятия - текущей, инвестиционной (приобретение и реализацию ОС, ц.б., выдачу кредитов, НМА, со строительством для собственных нужд, с осуществлением НИОКР и технологических разработок, вклады в УК др-х орган-ий..) и фин деят-ти (Поступления от эмиссии акций или иных долевых бумаг, Поступления от займов и кредитов, предоставленных другими организациями, Погашение займов и кредитов (без процентов), Погашение обязательств по финансовой аренде.).