Анализ денежных потоков предприятия (на примере ОАО «КуйбышевАзот»)

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 25 Мая 2013 в 10:59, дипломная работа

Описание работы

В соответствии с целью в работе поставлены следующие задачи:
Исследование теоретических и методологических аспектов анализа денежных потоков;
Анализ хозяйственной деятельности ОАО «КуйбышевАзот»;
Анализ эффективности управления денежными потоками на объекте работы;
Разработка предложений по повышению эффективности управления денежными потоками.

Содержание работы

Введение………………………………………………………………………….3
1.Теоретические основы анализа денежных потоков на предприятии…........6
1.1 Состав и характеристика денежных потоков предприятия……………….6
1.2 Методика анализа денежных потоков на предприятии………………….17
2. Анализ финансовых показателей ОАО «КуйбышевАзот»……………….30
2.1Технико-экономическая характеристика предприятия………………...30
2.2 Анализ финансовых показателей и денежных потоков ОАО «КуйбышевАзот»…………………………………………………………………...
3. Пути совершенствования управления денежными потоками ОАО «КуйбышевАзот»………………………………………………………………..57
3.1 Основные направления совершенствования управления денежными потоками…………………………………………………………………………63
3.2 Предложения по совершенствованию управления денежными потоками на предприятии и их экономические обоснования…………………………....65
Заключение………………………………………………………………………67

Файлы: 1 файл

диплом.docx

— 326.52 Кб (Скачать файл)

 

В 2010 году темпы прироста по статьям  «Запасы», «НДС», «Долгосрочная дебиторская задолженность», «Краткосрочные финансовые вложения» и «Прочие оборотные активы» выросли и составили 3,24%; 0,56%; 31,09%; 23,38% и 12,76% соответственно. Увеличение статьи «НДС» связано с улучшение возврата НДС, т.е. снижением периода возврата НДС по приобретенным ценностям, от реализации на экспорт. Увеличение объема запасов связано с отвлечение денежных средств в низколиквидные активы. А по статьям «Краткосрочная дебиторская задолженность» и «Денежные средства» снизился на 66,23% и 30,5%. Снижение оборачиваемости дебиторской задолженности связано с изменением условий оплаты за отгруженную продукцию, т.е. предоставление коммерческих кредитов.

Рисунок 2.4 – Динамика состава и структуры оборотных средств ОАО «КуйбышевАзот» за 2010 год

Основная доля  в структуре  оборотных активов приходится на статьи «Долгосрочная дебиторская задолженность» и «Запасы».

На основании  формы №1 «Бухгалтерского баланса» проведем горизонтальный и вертикальный анализ состава и структуры запасов ОАО «КуйбышевАзот» за 2010 год.

Таблица 10 - Анализ состава и структуры запасов ОАО «КуйбышевАзот» за 2010 год

Показатели

Абсолютная величина (тыс.руб.)

Удельные веса (%) в общей величине активов

Изменения

На начало года

На конец года

На начало года

На конец года

В абсолютных величинах (тыс.руб.)

В удельных весах

Темп прироста

1

2

3

4

5

6

7

8

Сырье, материалы и другие аналогичные  ценности

1119654

1263775

48,33

52,84

144121

4,51

12,87

Затраты в незавершенном производстве

412653

266027

17,81

11,12

-146626

-6,69

-35,53

Готовая продукция и товары для  перепродажи

513238

471731

22,15

19,72

-41507

-2,43

-8,09

Товары отгруженные

184800

275934

7,98

11,54

91134

3,56

49,31

Расходы будущих периодов

86489

114335

3,73

4,78

27846

1,05

32,2

Итого запасов 

2316834

2391802

100

100

74968

-

3,24


 

Общая величина запасов за 2010 год выросла на 74968 тыс.руб. По статьям «Сырье, материалы и другие аналогичные ценности», «Товары отгруженные» и «Расходы будущих периодов» произошло увеличение на 144121 тыс.руб., 91134 тыс.руб. и 27846 тыс.руб., и составило 1263775 тыс.руб., 275934 тыс.руб. и 114335 тыс.руб. соответственно. Затраты в незавершенное производство и готовая продукция снизились на 146626 тыс.руб. и 41507 тыс.руб. соответственно.

Проведем  анализ состава и структуры краткосрочной  и долгосрочной дебиторской задолженности  ОАО «КуйбышевАзот» за 2010 год.

 

Таблица 11 - Анализ состава и структуры краткосрочной дебиторской задолженности ОАО «КуйбышевАзот» за 2010 год

Показатели

Абсолютная величина (тыс.руб.)

Удельные веса (%) в общей величине активов

Изменения

На начало года

На конец года

На начало года

На конец года

В абсолютных величинах (тыс.руб.)

В удельных весах

Темп прироста

Покупатели и заказчики

547121

0

61,55

0

-547121

-61,55

-100

Авансы выданные

3702

0

0,42

0

-3702

-0,42

-100

Прочие дебиторы

338094

300174

38,03

100

-37920

61,97

-11,22

Итого дебиторской задолженности

888917

300174

100

100

-588743

-

-66,23


 

В 2010 году по сравнению с 2009 годом краткосрочная дебиторская задолженность была отрицательная. Общая величина дебиторской задолженности уменьшилась на -588743 тыс.руб. и составила 300174 тыс.руб. Статьи «Покупатели и заказчики» и «Авансы» оказались нулевыми.

А статья «Прочие дебиторы» уменьшилась на 37920 тыс.руб. и составила 300174 тыс.руб.

В общем  можно судить, что краткосрочная  дебиторская задолженность за анализируемый  период времени оказалась не выгодна предприятию.

Общая величина долгосрочной дебиторской задолженности  за 2010 год выросла и составила 3814990 тыс.руб. По статьям «Покупатели» и «Авансы» произошло увеличение и составили 2040765 тыс.руб. и 540659 тыс.руб.

 

 

 

Таблица 12 - Анализ состава и структуры долгосрочной дебиторской задолженности ОАО «КуйбышевАзот» за 2010год

Показатели

Абсолютная величина (тыс.руб.)

Удельные веса (%) в общей величине активов

Изменения

На начало года

На конец года

На начало года

На конец года

В абсолютных величинах (тыс.руб.)

В удельных весах

Темп прироста

Покупатели и заказчики

1518595

2040765

52,18

53,49

522170

1,31

34,39

Авансы выданные

126429

540659

4,34

14,17

414230

9,83

327,64

Прочие дебиторы

1265281

1233566

43,48

32,33

-31715

-11,15

97,49

Итого дебиторской задолженности

2910305

3814990

100

100

904685

-

31,09


 

соответственно. Статья «Прочие дебиторы» уменьшилась на 31715 тыс.руб. и составила 1233566 тыс.руб. Увеличение долгосрочной дебиторской задолженности говорит о том, что многие предприятия в период кризиса испытывали затруднения с оплатой продукции.

Проведем  горизонтальный и вертикальный анализ состава и структуры денежных средств ОАО «КуйбышевАзот» за 2010 год.

Таблица 13 - Анализ состава и структуры денежных средств ОАО «КуйбышевАзот» за 2010 год

Показатели

Абсолютная величина (тыс.руб.)

Удельные веса (%) в общей величине активов

Изменения

На начало года

На конец года

На начало года

На конец года

В абсолютных величинах (тыс.руб.)

В удельных весах

Темп прироста

Касса

1210

732

0,21

0,18

-478

-0,03

-39,5

Расчетные счета

4448

35260

0,77

8,81

30812

8,04

692,72

Валютные счета

22367

102664

3,89

25,66

80297

21,77

359,0

Прочие денежные средства

547688

261469

95,13

65,35

-286219

-29,78

52,26

Итого денежных средств

575713

400125

100

100

-175588

-

-30,5


 

В 2010 году по сравнению с 2009 годом уменьшились статьи «Касса» на 478 тыс.руб. и «Прочие денежные средства» на 286219 тыс.руб. А статьи «Расчетные счета» и «Валютные счета» по сравнению с 2008 годом увеличились на 30812 тыс.руб. и 80297 тыс.руб. соответственно. В итоге денежные средства снизились на 175588 тыс.руб. за 2010 год и составили 400125 тыс.руб.

Таблица 14 - Анализ состава и структуры оборотных активов ОАО «КуйбышевАзот» за 2011 год

Виды оборотных активов

Абсолютная величина (тыс.руб.)

Удельный веса в общей величине активов (%)

Изменения

На начало года

На конец года

На начало года

На конец года

абсолютные

В удельных весах 

Темп прироста

1

2

3

4

5

6

7

8

Запасы

2391802

3082494

27,53

26,18

+690692

-1,35

28,88

НДС по приобретённым ценностям

463656

469922

5,34

3,99

+6266

-1,35

1,35

Краткосрочная дебиторская задолженность 

300174

304940

3,45

2,59

+4766

-0,86

1,59

Долгосрочная дебиторская задолженность

3814990

4975069

43,91

42,26

+1160079

-1,65

30,41

Краткосрочные финансовые вложения

1273868

2444149

14,66

20,76

+1170281

+6,1

91,87

Денежные средства

400125

452083

4,61

3,84

+51958

-0,77

12,99

Прочие оборотные активы

44200

44200

0,51

0,38

0

-0,13

-

Итого оборотных активов

8688815

11772857

100,00

100,00

+3084042

-

35,49


 

В 2011 году произошло увеличение по статьям «Запасы» и составили 690692тыс.руб., «Долгосрочная дебиторская задолженность» - 1160079тыс.руб., «Краткосрочные финансовые вложения» - 1170281тыс.руб., «НДС» - 6266тыс.руб., а также произошло увеличение по статьям «Краткосрочная дебиторская задолженность» и «Денежные средства» и они составили 4766тыс.руб. и 51958тыс.руб. соответственно по сравнению с предыдущим годом.

Увеличение  статьи «Дебиторская задолженность» связано с тем, что произошло снижение оборачиваемости дебиторской задолженности, т.е. предоставление коммерческих кредитов.

Улучшение условий возврата НДС произошло  из-за увеличения оборачиваемости дебиторской  задолженности. В 2011 году статья «Прочие оборотные активы» не дала никаких результатов.

Это связано  с тем, что по этой статье не произошло  никаких изменений.

Рисунок 2.5 – Динамика состава и структуры оборотных средств ОАО «КуйбышевАзот» за 2011 год.

 

Как говорилось, выше что статьи «Долгосрочная дебиторская задолженность», «Запасы» и «Краткосрочные финансовые вложения» наибольшую долю в структуре оборотных активов.

Проведем  анализ состава и структуры запасов  ОАО «КуйбышевАзот» за 2011 год.

Таблица 15 - Анализ состава и структуры запасов ОАО «КуйбышевАзот» за 2011год

Показатели

Абсолютная величина (тыс.руб.)

Удельные веса (%) в общей величине активов

Изменения

На начало года

На конец года

На начало года

На конец года

В абсолютных величинах (тыс.руб.)

В удельных весах

Темп прироста

1

2

3

4

5

6

7

8

Сырье, материалы и другие аналогичные  ценности

1263775

1580241

48,33

51,27

316466

2,94

25,04

Затраты в незавершенном производстве

266027

487808

17,81

15,83

221781

-1,98

83,37

Готовая продукция и товары для  перепродажи

471731

508443

22,15

16,49

36712

-5,66

7,79

Товары отгруженные

275934

394311

7,98

12,79

118377

4,81

42,9

Расходы будущих периодов

114335

111691

3,73

3,62

-2644

-0,11

-2,31

Итого запасов 

2391802

3082494

100

100

690692

-

28,88

Информация о работе Анализ денежных потоков предприятия (на примере ОАО «КуйбышевАзот»)