Шпаргалка по дисциплине "Деньги, кредит, банки"

Полная конвертируемость — это отсутствие любого контроля и ограничений за текущими и капитальными операциями. Полная конвертируемость предусматривает также отсутствие ограничений на экспорт и импорт товаров и услуг, которые могут повлиять на их цену.

Внутренняя конвертируемость — право резидентов осуществлять операции в стране с активами, которые деноминированы в иностранной валюте. Такая форма присущая Украине. Внутренняя конвертируемость охватывает как текущие, так и капитальные операции, но не предусматривает параллельного обращения нескольких валют.

Степень конвертируемости валюты определяется механизмом государственного регулирования валютных операций. Валюту называют свободно конвертируемой, если в стране этой валюты к резидентам и нерезидентам не применяют какие-либо ограничения на осуществление валютных сделок, и неконвертируемой, если в стране этой денежной единицы действуют законодательно установленные ограничения почти на все виды операций с ней. Частично конвертируемой считается валюта стран, в которых действуют ограничения и регламентации на некоторые виды обменных операций или для некоторых участников этих операций. Свобода конвертации валюты должна опираться на экономическую стабильность страны, то есть одного законодательного разрешения обмена валюты недостаточно, необходимы доверие к валюте и оценка экономической состоятельности страны. Таким образом конвертируемость — это способность валюты свободно обмениваться на другие валюты и обратно на национальную валюту на валютных рынках.

 

61.​ Валютный курс(ВК), его сущность, режимы ВК.

ВК — это сравнительная цена валюты одного гос-ва, выраженная в единице валюты др. страны. Как любая рыночная цена, ВК формируется под влиянием спроса и предложения. ВК предст. собой цену денежной ед-цы данной страны, выраженную в денеж. Ед-цах другой страны; соотношение между денеж. Ед-цами разных стран, определенное их покупательной способностью.

Сущ-ет два полярно противоположных варианта систем ВК:

1)система гибких или плавающих ВК, при которой курсы обмена наци-х валют друг на друга определяются спросом и предложением;

2)система жестко фиксированных ВК, при которой изменениям ВК в результате колебания спроса и предложения препятствуют гос-ное вмешательство в  функционирование рынков ин-х валют или др. механизмы.

В реальной практике международных валютных отношений  различают следующие виды ВК: номинальные, реальные, фиксированные и плавающие (колеблющиеся).

Номинальный ВК — это обменный курс валют, действующих в настоящее время на валютном рынке страны. Он применим для измерения текущих сделок, расчетов с клиентами.

Реальный ВК — это номинальный курс, определяемый с учетом инфляции, т.е. с учетом изменения цен в своей стране и той страны, к валюте которой котируется национальная валюта.

Фиксированные ВК — это система, предполагающая наличие зарегистрированных паритетов, лежащих в основе валютных курсов, установленная договорами или соглашениями между странами и поддерживаемая мерами гос-го регулирования.

Плавающие ВК делят на:

•свободно плавающие курсы, изменяющиеся в зависимости от спроса и предложения на рынке (свободно колеблющиеся курсы);

•колеблющиеся курсы, изменяющиеся в зависимости от спроса и предложения на рынке, но корректируемые центральными банками в целях сглаживания временных резких колебаний;

•плавающие по отношению к одной (нескольким) национальной валюте и твердые валютные курсы по отношению к другой (смешанная форма курсов).

62.​ Валютное регулирование(ВР), его органиязация в РБ.

ВР-совок.мер-тийопределенных  законодательно или в адм-ном  порядке и направленныхна регулир-е  вал.курса, платеж.баланса и прочих внешнеэкон.параметров в соответствии с задачами текущей и стратегич.валютной политики страны. Валютные оп-ции подлежащие ВР со стор.гос-ва, определяются валютным зак-вом страны.

ВР осущ в 2 формах: 1.прямое(административное)-путем разработки соотв-щих законодательных и НПА, обяз-ных для исполнения уч-ками вал.рынка. 2.косвенное (эк-кое)-путем  использ экон.стимулов и методов возд-вия на поведении уч-ков вал.рынка.

Также выделяют региональное и межгос-ное ВР.

 Методы ВР в РБ:1. изм-е %-ных ставок (ст.реф-я) ЦБ; 2.валютная интервенция(прямое вмешательство ЦБ в деят.вал.рынка для корректировки курса нац.валюты путем купли-продажи ин.валюты.3.девальвация-сниж-е офиц.курсовой стоим нац валюты.4.ревальвация-рост офиц.курсовой стоим нац.валюты; 5.управление офиц.золотовалютными резервами с целью их деверсификации; 6.регул-е межбанковского (биржевого и внебиржевого) валютного рынка.

Цели осущ-я  ВР и вал.контроля в РБ:обеспеч.стабильности нац.валюты, платежного баланса, экономич.без-сти  республики, поддерж-е устойч.экономич.ростаи дальнейшее развитие междунар.сотрудничества.

Направл-я соверш-я  ВР в РБ: 1.усиление единства целей Вр на внутр.и внеш. Рынках; 2.активизация взаимодействия органов ВР и валют.контроляс агенствами валютного контроля; 3.постепенный переход к преимущественно экономич методам ВР, сниж-е значимости адм-ных мер рег-я валют.рынка;4.расшир-е круга вал.операций, не подлежащих валютному контролю и ВР.

 

 

 

 

 

63. Международные расчеты (МР), их формы.

МР — это система орг-ции и регулирования платежей по денежным требованиям и обязательствам, возникающим между государствами, а также юридическими и физическими лицами, являющимися резидентами разных стран. Они включают расчеты по экспорту-импорту товаров, расчеты за услуги и по неторговым операциям (связанные с обслуживанием культурных программ, содержанием посольств, представительств, с туризмом и другие), расчеты по обслуживанию кредитных операций, займов (движения капитала) и т.д.

МР имеют ряд особенностей по сравнению с расчетами, осуществляемыми во внутриэкономическом обороте стран. К таким особенностям можно отнести следующие: 1.междунар.унификация расчетов (путем подписания междунар.док-тов, опре-щие общие правила междунар.расчетов и посредством внедрения Междунар.торг.палатойв практику междунар.расчетных оп-ций унифицир-х правил и обычаев дел.оборота);2.децентрализованный хар-р расчетов; 3.отсутствие общего платежного ср-ва у участников расчетов; 4.возм-сть несовпадения валюты цены и валюты платежа; 4.документарный хар-р расчетов; 4. широкая возм-сть использ-я гарантий и поручительства для страх-я рисков.

Осн.формы МР: - банковкий перевод-простое поруч-е банка своему банку-корреспонденту выплатить бенефициару определ.сумму по просьбе перевододателя с указ-ем способов возмещ-я банку плательщику выплаченной им суммы; - инкассовая форма – бенефициар дает поручение своему банку получить от плательщика непосредственно или ч/з другой банк определ.сумму или подтвержд-е что сумма будет выплачена в установлен.сроки.- аккредитивная форма – применяют дежежные и документарные аккредитивы; -расчеты по открытому счету- прим.при кредитовании импортера; -расчеты в форме аванса – прим. Привысоком риске неплатежа, длительгых сроках исполнения контракта,поставках товаров стратегич.назначения, дорогостоящих или дефицитных на мир.рынках; - валютный клиринг – взаимный зачет междунар.требований и обяз-в осущ-мый на основе межправительственных соглашений.

 

64. Международный кредит, его сущность, значение.

Международный кредит - это движение ссудного капитала в сфере международных экономических  отношений, связанное с предоставлением  валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, срочности, обеспеченности и уплаты процентов. Выполняя взаимосвязанные функции, международный кредит играет двойную роль в развитии производства: положительную и отрицательную.

С одной стороны, кредит обеспечивает непрерывность  воспроизводства и его расширение. Он способствует интернационализации производства и обмена, углублению международного разделения труда. С другой стороны, международный кредит усиливает диспропорции общественного воспроизводства, стимулируя скачкообразное расширение прибыльных отраслей, сдерживает развитие отраслей, в которые не привлекаются иностранные заемные средства. Международный кредит используется для укрепления позиций иностранных кредиторов в конкурентной борьбе.

Функции международного кредита:

 перераспределение ссудного капитала между странами для обеспечения потребностей расширенного воспроизводства. Тем самым кредит содействует поступлению национальной прибыли в среднюю прибыль, увеличивая ее массу;

 экономия  издержек обращения в сфере  международных расчетов путем использования кредитных средств (тратт, векселей, чеков, переводов и др.), развития и ускорения безналичных платежей;

 ускорение  концентрации и централизации  капитала благодаря использованию  иностранных кредитов;

 регулирование  экономики.

Классификация форм кредита осуществляется по:

1) назначению: коммерческие  кредиты, обслуживающие международную  торговлю товарами и услугами; финансовые кредиты, используемые  для инвестиционных объектов, приобретения  ценных бумаг, погашения внешнего  долга, проведения валютной интервенции центральным банком; промежуточные кредиты для обслуживания смешанных форм экспорта капиталов, товаров, услуг (например, инжиниринг);

2) видам: товарные (при экспорте товаров с отсрочкой  платежа); валютные (в денежной форме);

3) технике предоставления: наличные кредиты, зачисляемые на счет заемщика; акцептные в форме акцепта (согласия платить) тратты импортером или банком; депозитные сертификаты; облигационные займы, консорциональные кредиты и др.;

4) валюте займа  (международные кредиты в валюте): либо страны-должника; либо страны-кредитора; либо третьей страны; либо в международных валютных единицах;

5) срокам: краткосрочные  кредиты (от 1 дня до 1 года, иногда  до 18 мес); среднесрочные (от 1 года  до 5 лет); долгосрочные (свыше 5 лет);

6) обеспечению: обеспеченные кредиты; бланковые кредиты.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

65. Основные формы международного кредита.

МК- это движение ссудного капитала в сфере международных экономических отношений, связанное с предоставлением валютных и товарных ресурсов на условиях возвратности, срочности, обеспеченности и уплаты процентов. Субъектами кредитных отношений являются гос-ва, банки, междунар и региональные фин орг-ции, отдельные юр лица. Он предост-ся за счет гос-ва, банков , фирм, предприятий и т.д.Позитивная роль международного кредита: стимулирование внешнеэк-й д-сти страны, повышение эффективности внешней торговли, создание благоприятных условий для иностранных инвестиций, перераспределение ссудного капитала между странами и т.д.Негативная роль междунар кредита: формирование диспрапорции общественного воспроизводства, укрепление страны-кредитора на мировых рынках.

Междунар кредит можно классифицировать в зав-сти  от разных факторов:

По срокам предоставления: краткосроч., среднесроч., долгосрочный.

По форме предоставления: товарный , валютный.

По валюте кредита: в валюте кредитора, заемщика, валюте 3-й страны, в коллективной валюте.

По обеспечению: обеспеченный, бланковый.

По технике  предоставления: наличный, акцептный,факторинговый,форфейтинговый,консорциальный, облигационный заем, деозитный сертификат.

По назначению: торговый и финансовый.

В зав-сти от кредитора: гос-ный, частный, международных  финн.институтов, смешанный.

 

66. Международные финансово-кредитные институты, их функции и роль.

Международные кредитно-финансовые институты представляют собой международные организации, созданные на основе межгосударственных соглашений в целях регулирования валютно-кредитных и финансовых отношений для обеспечения стабилизации мировой экономики.

Возникновение международных финансово-кредитных институтов обусловлено главным образом развитием процесса глобализации в мировом хозяйстве и усилением нестабильности мировой валютной системы и мировых финансовых рынков. Они были образованы в основном после второй мировой войны и в настоящее время играют значительную роль в развитии сотрудничества стран в области валютно-кредитных и финансовых отношений и в межгосударственном регулировании этих отношений.

К международным  кредитно-финансовым институтам относятся  Международный валютный фонд(июль 1944г.в Бреттон-Вудсе), Всемирный банк(цель-сниж.ур бедности и повыш.кач-ва жизни), Международный банк реконструкции и развития(сокращ.масштабов бедности в странах со средним ур дох-сти и в кредитоспособных бедных странах), Банк международных расчетов и региональные банки развития Азии, Америки, Африки и др.

54.Финансовые компании.

Финансовые  компании относятся к разряду финансовых посредников. Финансовые компании привлекают средства путем депозитных операций, выпуска краткосрочных коммерческих векселей, акций и облигаций или заимствуя средства у банков. Они располагают также денежными и материальными взносами учредителей, доходами от своих операций.

Существует несколько  видов финансовых компаний: работающие с ценными бумагами, торговые, потребительские и компании по работе в сфере бизнеса:

1. Финансовые компании, основными целями которых являются: содействие формированию функционированию рынка ценных бумаг;  мобилизация денежных средств с целью последующего инвестирования. Выполняя эти задачи, финансовое общество осуществляет следующие виды деятельности: посредническая и коммерческая деятельность по ценным бумагам; маркетинг рынка ценных бумаг и инвестиций; размещение денежных средств и ценных бумаг; предоставление консультационных услуг в области операций с ценными бумагами; осуществление выпуска ценных бумаг в установленном законом порядке и т.д.
2. Торговые финансовые компании выполняют торгово-закупочную деятельность, облегчающую трудности реализации товаров. Эти компании предоставляют кредит на покупку товаров определенного розничного продавца или производителя.
3. Компании потребительского кредита могут предоставлять ссуды на приобретение таких товаров как мебель, автомобили или для ремонта дома, уплату небольших долгов, для развития малого бизнеса. Финансовые компании, занимающиеся потребительскими кредитами, обычно выдают кредит не прямо потребителям, а покупают их обязательства у розничных торговцев и дилеров со скидкой.
4. Компании по работе в сфере бизнеса представляют фирмам специфические услуги. Так, они дают ссуды и скупают обязательства (векселя, другие платежные обязательства) с дисконтом, т.е. осуществляют факторинговые операции. Кроме факторинга, подобные финансовые компании занимаются лизингом оборудования и другого имущества, которое они сами приобретают, а затем сдают в аренду.