Банковское кредитование реальных инвестиции

В настоящее время функционирует целый ряд инвестиционно-привлекательных предприятий: это ведущие компании топливно-энергетического комплекса РК, крупные телекоммуникационные операторы, производители медицинского оборудования и т.д. лишь немногие из них  уже воспользовались инструментом эмиссии ценных бумаг в качестве средства получения инвестиций.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

 

В заключение работы хотелось бы сделать некоторые выводы.

Банковская деятельность достаточно жестко контролируется Национальным Банком РК и является объектом тщательного анализа других заинтересованных организаций. Банки постоянно публикуют результаты своей финансовой деятельности, отчетные балансы, отчитываются перед Национальным  Банком РК по широкому кругу показателей. Это позволяет проводить объективную рейтинговую оценку их работы, что повышает надежность банковских акций.

Многие компании, которые еще совсем недавно активно использовали банковские кредиты, в условиях финансового кризиса столкнулись с проблемой поиска источника финансирования своей деятельности. Руководители многих предприятий сейчас находятся в поиске источника денежных средств не только на развитие и модернизацию производства, но и на поддержание собственного бизнеса. Одним из выходов из этой ситуации является кредитование, которое для многих становится недоступным.

Особенно актуальным становится привлечение кредитных ресурсов при глубоком техническом перевооружении, а так же при создании и открытии нового производства, т.к. все это требует огромных финансовых возможностей. Решение подобной проблемы финансирования заключается в предоставлении предприятиям инвестиционных кредитов.

Инвестиционная политика АО «Цесна Банк» основана на активных операциях с ценными бумагами и направленная на обеспечение доходности и ликвидности банковских средств в целом.

Поскольку АО «Цесна Банк» не ведет деятельность в сфере производства, реальные инвестиции банка осуществляется в виде вложений в недвижимость, драгоценные металлы, предметы коллекционирования, имущественные и интеллектуальные права, имеющие рыночное хождение, а также создание и развитие собственной материально-технической базы.

Однако осуществление вложений в недвижимость предполагает наличие достаточных долгосрочных источников финансирования инвестиций и является целесообразным. Рынок недвижимости включает три основных сегмента: жилые здания, объекты хозяйственного назначения и земельные участки. Деятельность на каждом из них требует специальных знаний при покупке и управлении, что означает необходимость наличия в штате банка профессионально подготовленных работников соответствующей квалификации. Кроме того, для этой формы вложений характерна низкая степень ликвидности. Поэтому принятие инвестиционных решений АО «Цесна Банк» связано с учетом всех указанных факторов, и опирается на всестороннюю информацию и взвешенные оценки.

Критериями при выборе объекта инвестирования АО «Цесна Банк» в сфере недвижимости служат назначение объекта, местоположение, размер объекта, покупка или строительство, замена путем продажи. Вложения в драгоценные металлы, камни и предметы коллекционирования могут производиться банками по различным мотивам (в расчете на возрастание рыночной стоимости, на способность данных активов сохранять свою стоимость с течением времени, а следовательно, служить страховым резервом, по престижным соображениям и др.). Как правило, инвестирование в драгоценные металлы, камни и коллекции не направлено на извлечение прибыли в ближайшем будущем и осуществляется АО «Цесна Банк», обладающими достаточной ресурсной базой или проводящими политику вложений в недооцененные активы, а также иные рисковые активы с неопределенной рыночной оценкой в расчете на получение в перспективе высоких доходов.

Вложения денежных средств АО «Цесна Банк» в драгоценные металлы, камни и предметы коллекционирования является более ликвидным видом инвестиций, чем вложения в недвижимость, что определяет возможность их относительно быстрой реализации при наступлении форс-мажорных обстоятельств. Реальные инвестиции АО «Цесна Банк», как правило, составляют незначительную долю в общем объеме банковских инвестиций. Более характерными для АО «Цесна Банк» как финансово-кредитного института является финансовые инвестиции (вложения в ценные бумаги, срочные депозиты в других банках, инвестиционные кредиты, паи и долевые участия).

Практика  проведения инвестиционной политики АО «Цесна Банк», стратегией и тактикой выработала так называемое «золотое правило инвестиций», которое гласит: доход от вложений в ценные бумаги всегда прямопропорционален риску, на который готов идти инвестор ради получения желаемого дохода.

Исходя из принципиальных положений инвестиционной деятельности АО «Цесна Банк» и реально существующей на практике взаимозависимости между основными факторами вложения средств в ценные бумаги

В работе рассмотрены банковские инвестиции в ликвидные ценные бумаги которые  играют ряд важных функций в вопросах внутрибанковского управления. Эти ценные бумаги обеспечивают дополнительный, отличный от кредитов, источник дохода, который особенно значим для руководства и акционеров банка, когда доходы по предоставленным ссудам снижаются. Вложения банка в ценные бумаги также представляют собой источник ликвидности для ограничения объема наличных резервов, а также заимствования на денежном рынке в случае возникновения необходимости в средствах при изъятии депозитов или для удовлетворения других насущных потребностей в финансах.

Наконец, вложения в ценные бумаги помогают уменьшить налоговые обязательства банка посредством инвестиций в бумаги, освобожденные от налогообложения, и приобретения высоконадежных ценных бумаг для компенсации высокого кредитного риска.

 

Список использованных источников

 

1. Закон Республики Казахстан "О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан" от 31 августа 1995г. №2444.
2. Борисов С.М., Коротков П.А. Банковская система Казахстана: состояние и перспективы// Банки Казахстана 2011.-№8. С.14
3. Банки и банковские операции: Учебник для вузов по специальности Финансы и кредит / Е.Ф. Жуков, Л.М. Максимова, О.М. Маркова и др. – М.: Банки и биржи: ЮНИТИ, 2008. – 471с.
4. Бочаров В.В. Инвестиционный менеджмент СПб.,2008г
5. Банковское дело: Учебник для вузов по экономическим специальностям / О.И. Лаврушин, И.Д. Мамонова, Н.И. Валенцева и др.: Под. ред. О.И. Лаврушина. – М.: Финансы и статистика, 2007. – 573с.
6. Колтынюк Б.А.  Инвестиционные проекты  СПб.: 2010г
7. Каратуев А.Г. «Ценные бумаги: виды и разновидности»// Банки Казахстана, 2011, № 3 с. 15
8. Прокушев Е.Ф. «Секьюритизация кредитного портфеля банка» //Финансы Казахстан. 2011 г № 4 с. 14
9. Прокушев Е.Ф. «Проблемы  секьюритизации кредитного портфеля банка» // Финансы Казахстан. 2012 г № 5 с. 18
10. Сейткасимов Г.С. Банквоское дело. Учебное пособие. – Алматы, 2000.
11. Сейткасимов Г.С. Деньги. Кредит. Банки. Учебное пособие для вузов. – Алматы, 2008.
12. Челноков В.А. Банки и банковские операции: Букварь кредитования. – М.: Высш. шк., 2010
13. Фельдман А.А. Казахстанский рынок ценных бумаг. - М.: Атлантика-Пресс, 2011. - 176с.

 

ПРИЛОЖЕНИЕ А

 

Консолидирующий отчет о финансовом положении

На 01.01. 2012 года

 

	Примечание	2012 г.	2011 г.
		тысяч  тенге	тысяч  тенге
АКТИВЫ Денежные средства и их эквиваленты	13	19,331,360	26,557,990
Счета и депозиты в банках и прочих финансовых институтах	14	13,942,016	6,846,556
Финансовые инструменты, оцениваемые но справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка за период - находящиеся в собственности Группы	15	22,032,037	12,473,694
- обремененные залогом по сделкам  «репо»	15	19,455,030	-
Финансовые активы, имеющиеся в наличии для продажи - находящиеся в собственности Группы	16	2,534,550	2,541,675
- обремененные залогом по сделкам  «репо»	16	198,551	-
Кредиты, выданные клиентам	17	338,144,562	153,167,536
Инвестиции, удерживаемые до срока погашения находящиеся в собственности Группы	18	5,546,005	10,567,045
- обремененные залогом по сделкам  «репо»	18	116,785	-
Основные средства и нематериальные активы	19	8.877,557	7,958,700
Инвестиционная собственность	20	1,267,483	1,267,483
Инвестиции в ассоциированное предприятие	21	-	167,650
Текущий налоговый актив		-	30,935
Отложенный налоговый актив	12	227,076	43,650
Прочие активы	22	7,316,296	4,550,965
Итого активов		438,989,308	226,173,879
ОБЯЗАТЕЛЬСТВА Средства Правительства Республики Казахстан		15,488	51,186
Счета и депозиты банков и прочих финансовых институтов	23	17,761,043	11,984,480
Текущие счета и депозиты клиентов	24	342,742,366	176,680,054
Выпущенные долговые ценные бумаги	25	8,549,009	8,805,064
Субординированный долг	26	16,201,225	6,467,424
Кредиторская задолженность по текущему налогу на прибыль		9,381	-
Кредиторская задолженность по сделкам «репо»	27	18,589,041	-
Прочие обязательства	28	2,357,532	850,734
Итого обязательств		406,225,085	204,838,942
КАПИТАЛ Акционерный капитал	29	27,480,830	20,500,000
Дополнительный оплаченный капитал		27,539	1,770
Резерв по переоценке основных средств		13,247	14,129
Резерв по переоценке финансовых активов, имеющихся в наличии для продажи		29,992	(2,259)
Накопленный резерв по переводу в валюту представления данных		78,453	74,500
Резерв но общим банковским рискам		2,843,529	2,777,280
Нераспределенная прибыль/(накопленный дефицит)		2,045,238	(2,030,483)
Всего капитала, причитающегося акционерам Банка		32,518,828	21,334,937
Доля неконтролирующих акционеров		245,395	-
Всего капитала		32,764,223	21,334,937
Всего обязательств и капитала		438,989,308	226,173,879

 

Приложение Б

 

 

Консолидированный отчет о совокупном доходе

На 01.01. 2012 года

 

	Примечание	2012 г.	2011 г.
		тысяч  тенге	тысяч  тенге
Процентные доходы	4	34,630,413	21,153,546
Процентные расходы	4	(19,058,295)	(13,861,496)
Чистый процентный доход		15,572,118	7,292,050
Комиссионные доходы	5	5,111,743	3,613,202
Комиссионные расходы	6	(443,778)	(305,730)
Чистый комиссионный доход		4,667,965	3,307,472
Чистые заработанные страховые премии		453,571	86,055
Чистый убыток от операции с финансовыми инструментами, оцениваемыми по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе прибыли или убытка за период	7	(560,539)	(184,110)
Чистая прибыль от операций с иностранной валютой	8	1,201,201	601,232
Чистая прибыль от операций с финансовыми активами, имеющимися в наличии для продажи		_	34
Дивидендный доход		39,624	45,825
Доход от инвестиции в ассоциированное предприятие		16,881	12,467
Прочие доходы		207,703	125,236
Прочий операционный доход		1,358,441	686,739
Убытки от обесценения	9	(3.124,498)	(2,245,348)
Расходы на персонал	10	(5,539,816)	(3,190,365)
Прочие общие административные расходы	11	(7,509,402)	(5,047,058)
Прочие операционные расходы		(16,223,716)	(10,482,771)
Прибыль до налогообложения		5,374,808	803,490
Расход по подоходному налогу	12	(1,235,296)	(117,536)
Прибыль за год		4,139,512	685,954