Анализ и оценка финансового состояния хозяйства

Динамика показателей для анализа дебиторской и кредиторской задолженности за 2007 год представлена в таблице 9 на основании приложения А и приложения Б.

 

 

 

 

 

 

Таблица 9

Динамика показателей для анализа дебиторской и кредиторской задолженности за 2007 год.

№	Показатель	Предыдущий год	Отчетный год	Отклонение
1	2	3	4	5
1.	Дебиторская задолженность, тыс. руб.	991	10756	+9765
2.	Оборотные активы, тыс. руб	15739	28964	+13225
3.	Задолженность поставщикам и подрядчикам, тыс. руб.	567	470	-97
4.	Задолженность перед персоналом организации, тыс. руб.	175	146	-29
5.	Задолженность перед гос. Внебюджетными фондами, тыс. руб.	767	207	-560
6.	Задолженность перед бюджетом, тыс. руб.	1439	938	-501
7.	Авансы полученные, тыс. руб.	-	-	-
8.	Прочие кредиторы, тыс. руб.	-	-	-
9.	Задолженность участникам по выплате доходов, тыс. руб.	-	-	-
10.	Выручка от продажи, тыс. руб.	17253	24490	+7237
11.	Коэффициент мобильности дебиторской задолженности	0.1	0.4	+0.3
12.	Период инкассирования дебиторской задолженности	0.1	0.4	+0.3
13.	Коэффициент задолженности другим организациям	0.03	0.02	-0.01
14.	Коэффициент задолженности фискальной системе	0.13	0.05	-0.08
15.	Коэффициент внутреннего долга	0.01	0.01	-

 

Расчеты:

Коэффициент мобильной дебиторской задолженности

991 / 15739 = 0.1 – предыдущий  год;            10756 / 28964 = 0.4 – отчетный год

Период инкассирования дебиторской задолженности

991 / 17253 = 0.1 – предыдущий  год;          10756 / 24490 = 0.4 – отчетный год

Коэффициент задолженности другим организациям

567 / 17253 = 0.03 – предыдущий  год;        470 / 24490 = 0.02 – отчетный год

Коэффициент задолженности фискальной системе

(767 +1439) / 17253 = 0.13 – предыдущий  год  

(207+938) / 24490 = 0.05 – отчетный  год

Коэффициент внутреннего долга

175 / 17253 = 0.01 – предыдущий  год;         146 / 24490 = 0.01 – отчетный год

 

Вывод:    Коэффициент мобильности дебиторской задолженности увеличился на 0.3% за счет превышения темпа роста  дебиторской задолженности над темпом роста оборотных активов.

Период инкассирования дебиторской задолженности увеличился на 0.3% за счет превышения темпа роста дебиторской задолженности над темпом роста выручки от продажи.

Коэффициент задолженности другим организациям уменьшился на 0.01% за счет уменьшения задолженности поставщикам и подрядчикам  и увеличения выручки от продажи.

Коэффициент задолженности фискальной системе уменьшился на 0.08% за счет уменьшения задолженности перед гос. внебюджетными фондами, задолженности перед бюджетом и увеличения выручки от продажи.

Теперь составим расчетный баланс дебиторской и кредиторской задолженности за 2007 год в таблице 10.

                                                                                                              Таблица 10

Расчетный баланс дебиторской и кредиторской задолженности за 2007 год.

Дебиторская задолженность	На начало года	На  конец года	отклонения		Кредиторская задолженность	На начало года	На  конец года	отклонения
			Абсо-лютное	Отно-сительное				Абсо-лютное	Относительное
1	2	3	4	5	6	7	8	9	10
Платежи, по которым ожидаются:					Кредиторская задолженность	3328	1849	-1479	56
Более чем через 12 месяцев после отчетной даты:	-	-	-	-	Поставщики и подрядчики;	567	470	-97	83
- покупатели и заказчики;	-	-	-	-	Перед персоналом организации;	175	146	-29	83
- авансы выданные;	-	-	-	-	Перед гос. внебюджетными фондами;	767	207	-560	27
- прочие дебиторы	-	-	-	-	Перед бюджетом;	1439	938	-501	65
В течение 12 месяцев после отчетной даты:	991	10756	+9765	1085	Авансы полученные;	-	-	-	-
- покупатели и заказчики;	566	869	+303	154	Прочие кредиторы	380	88	-292	23
- прочие дебиторы	138	-	-	-	Задолженность участникам по выплате доходов	-	-	-	-
Итого	991	10756	+9765	1085	Итого	3328	1849	-1479	56
Пассивное сальдо	2337	-8907			Активное сальдо	-	8907
Баланс	3328	10756			Баланс	3328	10756

 

Расчеты:

Для того, чтобы вычислить отклонение абсолютное необходимо из данных на конец года вычесть данные на начало года.

Для того, чтобы вычислить отклонение относительное необходимо данные на конец года разделить на данные на начало года и умножить на 100.

10756 : 991 * 100 = 1085 – в течение 12 месяцев после отчетной даты

869 : 566 * 100 = 154 – покупатели и заказчики

1849 : 3328 * 100 = 56 – кредиторская задолженность

470 : 567 * 100 = 83 – поставщики и подрядчики

146 : 175 * 100 = 83 – перед персоналом организации

207 : 767 * 100 = 27 – перед гос. внебюджетными фондами

938 : 1439 * 100 = 65 – перед бюджетом

88 : 380 * 100 = 23 – прочие кредиторы

Из расчетов таблицы видно, что сальдо пассивное, так как кредиторская задолженность больше дебиторской задолженности.

Далее рассмотрим динамику коэффициента соотношения дебиторской и кредиторской задолженности за 2007 год  на основании приложения А. Расчеты представлены в таблице 11.

Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности определяется коэффициентом, который характеризует отношение дебиторской задолженности к кредиторской задолженности.

                                                                                                                    Таблица 11

Динамика коэффициента соотношения дебиторской и кредиторской задолженности за 2007 год.

№	Показатель	На начало года	На конец года	Изменение
1	2	3	4	5
1.	Дебиторская задолженность, руб.	991	10756	+9765
2.	Кредиторская задолженность, руб.	3328	1849	-1479
3.	Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности	0.30	5.80	+5.50

 

 

 

 

 

 

Расчеты:

Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности

991 : 3328 = 0.30 – на начало  года

10756 : 1849 = 5.80 – на конец  года

Вывод:

На 1 рубль кредиторской задолженности приходится  дебиторской задолженности на начало года – 30 копеек, на конец года – 5 рублей 80 копеек.

Коэффициент соотношения увеличился на 5 рублей 50 копеек за счет увеличения дебиторской и уменьшения кредиторской задолженности.

 

Теперь рассмотрим динамику коэффициента общей платежеспособности за 2007 год.

К обязательствам относятся долгосрочные обязательства, краткосрочные обязательства за вычетом доходов будущих периодов и резервов предстоящих расходов.

Для погашения текущих обязательств используют разнообразные виды активов, различающиеся оборачиваемостью, т.е. временем, необходимым для их превращения в денежную наличность.

Коэффициентом общей платежеспособности является отношение активов к обязательствам. Расчеты представлены в таблице 12 на основании приложения А.

                                                                                                                           Таблица 12

Динамика коэффициента общей платежеспособности за 2007 год.

№	Показатель	На начало года	На конец года	Изменение
1	2	3	4	5
1.	Активы, тыс. руб.	49342	71680	+22338
2.	Обязательства, тыс. руб.	16313	33757	+17444
3.	Коэффициент общей платежеспособности	3.02	2.12	-0.9

 

 

 

 

Расчеты:

Обязательства

10200 + 6379 – 266 = 16313 руб. – на  начало года

30673 + 3320 – 236 = 33757 руб. – на  конец года.

Коэффициент общей платежеспособности

49342 : 16313 = 3.02 – на начало  года

71680 : 33757 = 2.12 – на конец  года

Вывод:

На один рубль обязательств на начало года приходится актива 3 рубля 02 копейки, а на конец года 2 рубля 12 копеек. Не смотря на то, что коэффициент общей платежеспособности снизился на 0.9, хозяйство своими имеющими денежными средствами в течение года покрывает обязательства.

 

Анализ финансовой устойчивости:

Понятие финансовой устойчивости, показатели финансовой устойчивости

Финансовое состояние предприятия, его устойчивость во многом зависят от оптимальности структуры источников капитала (соотношения собственных и заемных средств) и от оптимальности структуры активов предприятия, в первую очередь от соотношения основных и оборотных средств, а также от уравновешенности отдельных видов активов и пассивов предприятия.

Проанализируем структуру источников предприятия и оценим степень финансовой устойчивости и финансового риска. С этой целью рассчитаем следующие показатели:

Коэффициент автономии (финансовой независимости) – удельный вес собственного капитала в общей валюте баланса;

Коэффициент финансовой зависимости – доля заемного капитала в общей валюте баланса;

Коэффициент финансового левериджа (или коэффициент финансового риска) – отношение заемного капитала к собственному капиталу;

Коэффициент финансовой устойчивости – доля собственного капитала и долгосрочных обязательств в общей валюте баланса;

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами – отношение разницы между собственным капиталом и внеоборотными активами к оборотным активам;

Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами – отношение разницы между собственным капиталом и внеоборотными активами к запасам;

Коэффициент финансовой маневренности – отношение разницы между собственным капиталом и внеоборотными активами к собственному капиталу;

Коэффициент имущества производственного назначения – доля имущества производственного назначения в общей валюте баланса;

Коэффициент финансирования – отношение собственного капитала к заемному капиталу;

Коэффициент инвестирования – отношение собственного капитала к внеоборотным активам;