Управление дебиторской задолженностью как резерв повышения эффективности использования оборотных средств в ГУП ДХ «Заринское ДСУ-2»

 

 

Исходя их данных таблицы 2.2, видно, что среднесписочная численность за исследуемый период уменьшилась на 4 человека.

Численность рабочих сократилась на 10 человек, ИТР увеличились на 6 человек.

2.2. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия

 

Для общей оценки динамики финансового состояния предприятия следует построить сравнительный аналитический баланс, который можно получить из исходного баланса путем группировки статей баланса в отдельные группы по признаку ликвидности (статьи актива) и срочности обязательств (статьи пассива).

 

Таблица 2.3

Аналитическая группировка и оценка статей актива баланса

 

Актив баланса	2008 г.			2009 г.				2010 г.			Изменение ±,  тыс. руб.
	Тыс. руб.		% к итогу	Тыс. руб.			% к итогу	Тыс. руб.		% к итогу
А	1		2	3			4	5		6	7=5-1
1.Имущество, всего	105679		100	104002			100	118726		100	13047
1.1. Внеоборотные активы	58792		55,6	56836			54,6	59346	49,9		554
1.2. Оборотные активы	46887		44,4	47166			45,4	59380	50,1		12493
1.2.1. Запасы	29033		27,5	36310		34,9		45334	38,2		16301
1.2.2. Дебиторская задолженность	13980		13,2	10743		10,3		14041	11,8		61
1.2.3. Денежные средства	3874		3,66	113	0,1			5	0,004		-3869
1.2.4. Прочие активы	-	-		-	-			-	-		-

 

 

 

 

Таблица 2.4

Аналитическая группировка и оценка статей пассива баланса

 

Пассив баланса	2008 г.			2009 г.						2010 г.				Изменение ±, тыс. руб.
	Тыс. руб.	% к итогу		Тыс. руб.			% к итогу			Тыс. руб		% к итогу
А	1	2	3				4			5		6		7 = 5-1
1. Источники имущества, всего	105679	100	104002				100			118726		100		13047
Окончание таблицы 2.4
А	1	2	3				4			5		6		7 = 5-1
1.1. Собственный капитал	86663	82,0	85157				81,9			84774		71,4		-1889
1.2. Привлеченный капитал	88360	83,6	18845			18,1			33952		28,6			-54408
1.2.1. Долгосрочные обязательства	1697	0,15	1377		1,3				169		0,14		-1528
1.2.2. Краткосрочные кредиты  и займы	-	-	-		-			2000			1,7		2000
1.2.3. Кредиторская задолженность	17319	16,4	17468			16,8			30583		25,8		13264

 

 

По данным таблицы 2.3 за анализируемый период сумма актива баланса увеличилась на 13047 тыс.руб. в связи с увеличением стоимости внеоборотных активов 554 тыс.руб. Стоимость оборотных активов увеличилась на 12493 тыс. руб. за счет увеличения стоимости запасов 16301тыс.руб. Соответственно сумма пассива баланса (по данным таблицы 2.4) увеличилась также на 13047 тыс.руб. Сумма привлеченного капитала уменьшилась на - 54408 тыс.руб., увеличения суммы краткосрочных кредитов и займов на 2000 тыс.руб. Чтобы оценить риски, связанные с финансированием деятельности предприятия с помощью привлеченных источников и средств, нужно произвести расчет показателя финансовой устойчивости.

 

Таблица 2.5

Характеристика финансовой устойчивости 

ГУП ДХ «Заринское ДСУ-2» 2008 - 2010 годы

Показатели	Ед.изм.	2008	2009	2010	Изменение ±, тыс.руб.
А	Б	1	2	3	4
Источники собственных средств	Тыс.руб.	87801	103277	103511	+ 15710
Окончание таблицы 2.5
А	Б	1	2	3	4
Основные средства и вложения	Тыс.руб.	75487	76963	83414	+ 7927
Наличие собственных оборотных средств	Тыс.руб.	3672	19494	14473	+ 10801
Долгосрочные кредиты и заемные средства	Тыс.руб.	33157	37718	42918	+ 9761
Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат	Тыс.руб.	36829	57212	57391	+ 20562
Краткосрочные кредиты и заемные средства	Тыс.руб.	19000	16950	25114	+ 6114
Общая величина основных источников формирования запасов и затрат	Тыс.руб.	55828	74162	82505	+ 26677
Общая величина запасов и затрат	Тыс.руб.	69159	81039	93823	+ 24664
Излишек (+), недостаток (-) собственных оборотных средств	Тыс.руб.	- 65487	-61545	-79350	- 144837
Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат	Тыс.руб.	-32331	-23827	-36432	- 68763
Излишек (+), недостаток (-) общей величины источников формирования запасов и затрат	Тыс.руб.	-13331	-6877	-11318	- 24649
Тип финансовой устойчивости	-	неустойчивое	неустойчивое	неустойчивое	-

 

 

Из таблицы видно, что происходит увеличение, как собственных средств, так и заемных. При этом увеличивается недостаток собственных оборотных средств, недостаток  собственных и долгосрочных заёмных источников  и снижается недостаток общей величины источников формирования запасов и затрат.

По данным таблицы 2.5 коэффициент концентрации собственного капитала снижается при одновременном увеличении коэффициента концентрации привлеченного капитала, что говорит об увеличении зависимости предприятия от внешних кредиторов.

Коэффициент финансовой зависимости увеличивается, что подтверждает привлечение предприятием заемных средств. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами  увеличился за 3 года на 0,1 и составил в 2010 году 0,8; что соответствует норме.  Коэффициент соотношения привлеченного и собственного капитала увеличился и в 2010 году составил 101,4 %, это говорит о том, что ГУП ДХ «Заринское ДСУ-2» зависит от внешних источников финансирования.

Произошло снижение коэффициента структуры долгосрочных вложений, который характеризует долю основных средств, профинансированных за счет долгосрочных заемных средств. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами соответствует норме и в 2010 году равен 80 %, что свидетельствует о нормальном финансовом положении ГУП ДХ «Заринское ДСУ-2».

 

Таблица 2.6

Показатели финансовой устойчивости ГУП ДХ «Заринское ДСУ-2»

за 2008 – 2010 годы

Коэффициенты	Конец 2008 года	Конец 2009 года	Конец 2010 года	Изменения, (+,-)
А	1	2	4	4
Концентрации собственного капитала,%	0,7	0,6	0,5	-0,2
Концентрации привлеченного капитала, %	0,3	0,4	0,5	+0,2
Финансовой зависимости	1,5	1,6	2,0	+0,5
Соотношения привлеченного и собственного капитала (коэффициент финансового левериджа),%	46,0	58,0	101,4	+55,4
Окончание таблицы 2.6
А	1	2	3	4
Маневренности собственного капитала	0,5	0,6	1,2	+0,7
Постоянного актива	0,5	0,4	0,6	+0,1
Структуры долгосрочных вложений	0,4	0,4	0,3	-0,1
Долгосрочного привлечения заемных средств	0,2	0,2	0,4	+0,2
Устойчивого финансирования	0,9	1,2	0,9	0
Обеспеченности собственными оборотными средствами	0,7	0,7	0,8	+0,1
Реальной стоимости имущества	0,7	0,7	0,7	0

 

 

Коэффициент маневренности собственного капитала хороший, т.к. уровень коэффициента составляет 0,5 в 2008, 0,6 в 2009 и 1,2 в 2010 годах. Это значит, что собственных средств, вложенных в текущую деятельность больше, чем капитализированных.

Рассматривая коэффициент устойчивого финансирования видно, что 90% имущества финансируется за счет устойчивых источников, это значит, что предприятие независимо от краткосрочных обязательств.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу, сгруппированных по степени их ликвидности и расположенных в порядке убывания ликвидности, с обязательствами по пассиву, сгруппированными по срокам их погашения и расположенными в порядке возрастания сроков погашения.

 

Таблица 2.7

Оценка ликвидности баланса в ГУП ДХ «Заринское ДСУ-2»

за 2008 – 2010 годы, тыс. руб.

Актив	2008г.	2009 г.	2010 г.	Пассив	2008 г.	2009 г.	2010 г.	Платежный излишек (+), недостаток (-)
								2008	2010
1	2	3	4	5	7	8	9	10=2-7	11=4-9
А1 - наиболее ликвидные активы	3874	113	5	П1 - наиболее срочные обязательства	17319	17468	30583	-13445	-30578
А2 – быстро реализуемые активы	13980	10743	14041	П2 – крат. обязательства	-	-	2000	13980	61
А3 - медленно реализуемые активы	29033	36310	45334	П3 - долгосрочные обязательства	1697	1377	1369	27336	17998
А4 - Трудно реализуемые активы	58792	56836	59346	П4 - постоянные пассивы	86663	85157	84774	-27871	-25428