Субъекты и объекты кредитования, виды кредитов

Таким образом, оценка кредитоспособности заемщика производится на основе имеющейся у банка информации о готовности заемщика исполнять обязательства, наличия у него возможности погасить кредит и наличия обеспечения, позволяющего банку компенсировать потери в случае неисполнения заемщиком условий кредитного договора.

Зависимость показателя кредитоспособности от оценки указанных факторов, можно  представить в виде следующей  функции:

Y=f (Iг;Iв;Iо)  (2.1.),

где Y - показатель кредитоспособности заемщика, Iг - имеющаяся информация и принятая в банке методика оценки готовности заемщика исполнять обязательства  по кредитной сделке, Iв - имеющаяся  информация и принятая в банке  методика оценки наличия физической возможности заемщика исполнять обязательства по кредитной сделке, Iо - имеющаяся информация и принятая в банке методика оценки наличия обеспечения у заемщика, достаточного для возмещения банком потерь в случае неисполнения заемщиком обязательств по кредитной сделке.

Указанная функция иллюстрирует прямую зависимость оценки кредитоспособности заемщика банком, в части вероятности  погашения кредита и выплаты  процентов по нему, в зависимости  от указанных трех факторов. Учет влияния  каждого из факторов: готовности выполнять условия кредитного договора, физической возможности и наличия достаточного обеспечения, производится на основе имеющейся у банка информации, а также используемых банком методик ее интерпретации. Сами методики являются отражением организации кредитного процесса в банке, индивидуальны для каждого банка, отражают его принципы и приоритеты в области кредитования.

На основании представленной зависимости можно сделать вывод, имеющий практическое значение для  целей настоящего исследования. Факторы Iг, Iв и Iо не зависят друг от друга, то есть один фактор может иметь большее значение, другой меньшее, а в целом составлять одно значение. Следовательно, один и тот же уровень кредитоспособности можно обеспечить путем различного комбинирования указанных факторов, например, при наличии полной и достоверной информации о готовности заемщика погасить кредит можно снизить требование к качеству обеспечения. И, наоборот, при наличии ликвидного обеспечения, находящегося в закладе в хранилище банка, проработанности юридических вопросов реализации права кредитора на обеспечение, можно пренебречь отсутствием информации о готовности заемщика выполнять условия кредитного соглашения.

После определения вероятности  неисполнения заемщиком условий  кредитной сделки и присвоения ему кредитного рейтинга производится оценка стоимости реализации кредитного риска. Оценка стоимости реализации кредитного риска конкретного заемщика, представляет собой расчет количественного значения потерь банка в случае неисполнения заемщиком условий кредитной сделки.

Вероятность неисполнения заемщиком условий кредитной  сделки и размер потерь банка в  случае реализации риска определяют уровень (степень) кредитного риска. Степень  кредитного риска является количественным выражением оценки банком кредитоспособности заемщика. В зависимости от уровня риска, выражающегося в определенной величине потерь выделяют определенные зоны риска. В рамках зоны потери не превышают определенный уровень. Выделяют безрисковую зону и три основные зоны риска: зона допустимого риска; зона недопустимого риска; зона критического риска. Безрисковая зона характеризуется отсутствием потерь при совершении операций и получении как минимум расчетной прибыли. Зона допустимого риска характеризуется уровнем потерь, не превышающим размер расчетной прибыли. В пределах данной зоны кредитование сохраняет свою экономическую целесообразность, т.к. потери имеют место, но их размер меньше ожидаемой прибыли. Зона недопустимого риска характеризуется опасностью потерь, которые заведомо превышают ожидаемую прибыль и в максимуме могут привести к невозмещенной потере всех используемых в операции средств. Зона критического риска представляет область потерь, превосходящих по своей величине критический уровень и в максимуме достигающих величины, равной собственным средствам банка.

Принятию решения о  выдаче кредита предшествует проведение оценки кредитного риска отдельного заемщика на предмет допустимости в  рамках количественной оценки кредитного риска ссудного портфеля банка. Высокий кредитный рейтинг заемщика не является достаточным основанием для принятия решения о предоставлении кредита. В ряде случаев банк не имеет возможности включить в ссудный портфель кредит с небольшим уровнем риска. Например, в случае превышения с его включением установленных нормативов - размера кредита на одного заемщика, или по причине нарушения принципа необходимости диверсификации кредитного портфеля банка. Или наоборот, кредит с высоким уровнем кредитного риска может быть включен в портфель - кредиты со сходными параметрами уже присутствуют в портфеле банка и в этом случае банк будет заинтересован увеличить их количество при условии установлении ставки по кредиту на уровне, компенсирующем вероятность невозврата.

Присвоение заемщику кредитного рейтинга и определение уровня риска позволяют банку группировать выданные кредиты в рисковые классы. Как правило классификация рисковых классов отражает распределение всех кредитов на группы по уровню риска: кредиты с наименьшим риском; кредиты с повышенным риском; кредиты с предельным риском; кредиты, предоставленные как исключение из правил. Разнесение кредитов в классы преследует цель расчета вероятных убытков, обусловленных кредитным риском. Для каждого класса риска устанавливается своя доля непогашенных кредитов, которая определяется эмпирически по фактическим данным за последний период. Эта процедура классификации позволяет прогнозировать потери от непогашенных кредитов, которые могут повлиять на прибыль банка. Полученные результаты используются для расчета величины рисковой стоимости - итоговой меры риска, необходимой для расчета размера капитала банка как одного из инструментов снижения уровня кредитного риска, средства возмещения убытков от реализации кредитного риска.

Группирование всех кредитных  вложений, составляющих портфель банка проводится также по принципу установления взаимосвязей между заемщиками. Все кредиты разбивают на группы, в рамках которых существует положительная корреляция между заемщиками. Наличие положительной связи между заемщиками в рамках отдельных групп и между, ними позволяет анализировать состояние кредитного риска портфеля с помощью моделирования различных условий, при которых изменяются показатели кредитного риска отдельных заемщиков, а следовательно и всего портфеля в совокупности.

Определение вероятности реализации риска и величины потерь, связанных с данным событием является необходимым условием для построения кривой вероятностей возникновения определенного уровня потерь.

Оценка степени кредитного риска является необходимым условием для принятия рациональных решений в рамках последующих этапов управления, в частности, для осуществления выбора стратегии риска.

По итогам количественной оценки риска возникает необходимость  выбора одного из трех возможных вариантов  стратегии: избежание риска, принятие риска или использование факторов снижения уровня риска. Принятие риска означает, что для банка его уровень допустим, и банк принимает возможность его проявления. Очевидно, что выбрать данный вариант стратегии можно лишь при условии, что значение риска находится в безрисковой зоне риска или в области допустимого риска. При прочих условиях, при невозможности избежать риск, необходимо использовать различные факторы снижения степени риска.

Факторы снижения степени кредитного риска, обусловленного внешними факторами, применяемые в банковской практике, достаточно разнообразны. Все используемые инструменты можно разделить на две группы. Применение факторов, входящих в первую группу, позволяет снизить вероятность реализации кредитного риска. Факторы, составляющие вторую группу, обеспечивают снижение масштаба потерь при реализации кредитного риска.

К числу факторов, обеспечивающих уменьшение вероятности реализации риска относятся: отказ от выдачи кредитов с высокой степенью риска; реализация в рамках кредитных отношений с заемщиком мер, обеспечивающих повышение степени готовности заемщика выполнять обязательства по кредитному соглашению; реализация в рамках кредитных отношений с заемщиком мер, обеспечивающих повышение финансовых возможностей заемщика; снижение срока кредитования; повышение информированности банка о готовности и возможности заемщика выполнять условия кредитного соглашения. К числу способов, обеспечивающих снижение размера потерь при проявлении кредитного риска относятся: передача риска (страхование, хеджирование); создание резервов; диверсификация; распределение риска; использование обеспечения; использование процентной ставки; предоставление дисконтных кредитов; поэтапное кредитование.

Самым распространенным способом повышения степени готовности заемщика выполнить условия кредитной сделки является повышение статуса банка по отношению к другим кредитора заемщика. Цель применения данного вида способов минимизации кредитного риска заключается в организации отношений банка и заемщика таким образом, чтобы заемщик рассматривал выполнение обязательства перед банком в качестве приоритета. Указанная цель достигается в рамках включения в кредитное соглашение условий, определяющих экономическую нецелесообразность невыполнения обязательств для заемщика. Подобный эффект обеспечивают санкции, вызываемые нарушением договорных отношений.

В банковской практике выполнение данного условия достигается  самыми разными способами, например, путем использования личной гарантии высшего менеджмента заемщика (руководство ручается за выполнение предприятием условий кредитной сделки личным имуществом). Подобный же эффект достигается при оформлении в качестве предмета залога имущества, имеющего большую ценность для заемщика, а также при установлении между банком-кредитором и предприятием-заемщиком отношений устойчивого партнерства.

К числу способов, использование  которых обеспечивает повышение  возможностей заемщика по выполнению условий кредитного соглашения, относится  совместная деятельность банка и  заемщика, направленная на организацию предварительной подготовки заемщика к освоению кредитных ресурсов. Подобная предварительная подготовка обеспечивает рост возможностей заемщика по эффективному использованию кредитных ресурсов, а следовательно и снижение уровня кредитного риска.

Повышение уровня информационного  обеспечения банка о состоянии  и перспективах развития заемщика реализуется  в следующих способах: использование  информации о движении денежных средств  заемщика по его счету; специализация  банка на обслуживании группы взаимосвязанных заемщиков (принадлежащих к одной отрасли экономики, региону, связанных сотрудничеством в области производства и сбыта); организация отношений между банком-кредитором и предприятием-заемщиком на основе устойчивого партнерства; сбор дополнительной информации.

Банковский процент  отражает стоимость кредитных ресурсов, выступая в виде определенной суммы  денежных средств, получаемой банком-кредитором от заемщика за право пользования  временно ссуженными денежными средствами. При этом надбавка за риск или рисковая премия выступает как определенная компенсация потенциальных потерь банка, вследствие невыполнения заемщиком своих обязательств. Надбавка за риск, устанавливаемая банком, отражает уровень кредитного риска конкретного заемщика.

Страхование представляет собой перекладывание за определенную плату полностью или частично собственного риска на специализированную организацию. Страхование по своей природе является формой предварительного резервирования ресурсов, предназначенных для компенсации ущерба от ожидаемого проявления рисков. Экономическая сущность страхования заключается в создании резервного (страхового) фонда, размер отчислений в который для отдельного субъекта, желающего минимизировать негативные проявления риска, меньше размера ожидаемого ущерба и, как следствие, страхового возмещения. Большая часть риска или весь риск передается от страхователя к страховщику. Резервирование представляет собой создание резерва на случай неблагоприятных изменений в деятельности компании. По аналогии со страхованием метод резервирования предусматривает создание определенных запасов на случай неблагоприятных изменений в деятельности экономического субъекта. Хеджирование представляет собой форму страхования от возможных потерь путем заключения уравновешивающей сделки. Диверсификация является способом уменьшения совокупной подверженности риску за счет снижения максимально возможных потерь за одно событие

Инструменты снижения степени  кредитного риска можно разделить  по сферам их применения. Нами выделяются инструменты, используемые в процессе управления кредитным риском конкретного заемщика и инструменты, применяемые в процессе управления риском портфеля. Инструменты, используемые для снижения риска конкретного заемщика, могут быть реализованы только применительно к каждому заемщику. Инструменты, применяемые для снижения риска портфеля, могу быть использованы только к совокупности кредитных вложений банка. К инструментам, используемым для снижения степени кредитного риска конкретного заемщика относятся способы улучшения информационного обеспечения банка о деятельности заемщика; способы повышения степени готовности заемщика выполнять обязательства перед банком; организация сотрудничества между банком и заемщиком, направленное на повышение возможности заемщика выполнять условия кредитного соглашения; дисконтное кредитование; поэтапное кредитование; распределение риска. К инструментам, используемым для снижения риска портфеля относятся диверсификация, создание резервов.

Принятию решения о  применении инструмента снижения уровня кредитного риска заемщика предшествует соотнесение предполагаемого к применению инструмента снижения кредитного риска конкретного заемщика со способами снижения кредитного риска портфеля банка. Так, перед принятием решения об использовании того или иного вида обеспечения, необходимо проверить возможность его применения с точки зрения необходимости диверсификации. Использование в качестве способа снижения потенциальных потерь банка процентной ставки требует предварительной оценки кредитного портфеля банка на предмет наличия необходимого количества кредитов с сопоставимыми параметрами риска.