Автор работы: Пользователь скрыл имя, 06 Июня 2013 в 16:14, реферат
Эффективное функционирование банковской системы - необходимое условие развития рыночных отношений в России, что объективно определяет ключевую роль центрального банка в регулировании банковской деятельности. Поиск действенных форм и методов денежно-кредитного регулирования экономики предполагает изучение и обобщение накопленного в этой области опыта стран с рыночной экономикой. Осуществляемая в этих странах денежно-кредитная политика является одной из составляющих экономической политики и позволяет сочетать макроэкономическое воздействие с быстрой корректировкой регулирующих мероприятий, оказывая им оперативную и гибкую поддержку
Другая обслуживающая функция
центрального банка - кредитование кредитно-
банковских институтов и правительства.
Являясь кредитором последней инстанции,
центральные банки
Посредством кредитования правительства
центральные банки осуществляют
финансирование государственного долга
и дефицита государственного бюджета.
Это особенно широко используется в развивающихся
странах, в которых ссуды центрального
банка правительству составляют значительную
часть их активов.
Напротив, развитые государства избегают
подобную практику. В связи с этим данная
функция в настоящее время относится не
к основным, а к дополнительным.
Еще одна обслуживающая функция
центрального банка - выполнение им роли
финансового агента правительства,
то есть ведение правительственных
счетов и управление активами различных
правительственных ведомств. В некоторых
странах, например в США, центральные
банки выполняют эту функцию
совместно с коммерческими
Дополнительные функции
Функции проведения аналитических
и статистических исследований по своему
характеру могут быть весьма неодинаковыми
и неравнозначными в
Большинство центральных банков осуществляют исследования экономической конъюнктуры в реальном секторе экономики. Некоторые центральные банки публикуют подробные результаты проведенных исследований (федеральные резервные банки США, Банк Японии, Национальный банк Бельгии, Немецкий федеральный банк, Банк Франции, Банк Англии и др).
Многие центральные банки
Бельгии, Немецкий федеральный банк, Банк
Франции, Банк Италии, Банк
Испании). Кроме того, в центральных банках
Германии, Бельгии, Испании,
Италии существуют централизованные базы
данных балансов предприятий.
Задача всех центральных банков - выпуск в обращение банкнот и обеспечение их циркулировать на территории страны. При этом лишь немногие центральные банки (Италии, Великобритании, Бельгии, Испании и др.) имеют специальные структурные подразделения по производству банкнот.
Отдельные центральные банки осуществляют
связи c нeбанковской клиентурой и предоставляют
общественные услуги. Все центральные
банки поддерживают корреспондентские
отношения с финансовыми
Однако коммерческие отношения с небанковской
клиентурой всегда являются второстепенными.
Центральные банки могут предоставлять
определенный набор услуг коллективного
пользования. В целях улучшения
функционирования банковской системы
и отношений между
Денежно-кредитная политика центрального банка
2.1 Основные задачи, цели, методы
и формы денежно-кредитного
Денежно-кредитное
В зарубежной экономической литературе
денежно-кредитная политика разделяется
на «узкую», обеспечивающую стабильность
национальной валюты посредством проведения
валютных интервенций, изменений уровня
учетной ставки, а также других
инструментов, оказывающих влияние
на состояние национальной денежной
единицы, и «широкую», непосредственно
воздействующую на объем денежной массы
в обращении. Эти меры воздействия
взаимосвязаны и
Являясь посредником между государством
и банковской системой страны, центральный
банк призван регулировать денежные
и кредитные потоки с помощью
определенных инструментов. По мере развития
кредитных систем и рынков ссудных
капиталов возможности
Выбор инструментов денежно-кредитного регулирования, применяемых центральными банками зарубежных государств, довольно широк. Использование различных видов инструментов варьируется в зависимости от направленности экономической политики страны, степени открытости ее экономики, сложившихся традиций и конкретных обстоятельств.
Имеющиеся в распоряжении центрального
банка инструменты денежно- кредитного
регулирования различаются по непосредственным
объектам воздействия (предложение
денег и спрос на деньги), по своей
форме (прямые и косвенные), по характеру
параметров, устанавливаемых в ходе
регулирования
(количественные и качественные), по срокам
воздействия (краткосрочные и долгосрочные).
Все эти методы используются в единой
системе.
Объекты воздействия. В зависимости
от конкретных целей денежно-кредитная
политика центрального банка направлена
либо на стимулирование кредитной эмиссии
(кредитная экспансия), либо на ее ограничение
(кредитная рестрикция). Посредством
проведения кредитной экспансии
центральные банки преследуют цели
подъема производства и оживления
конъюнктуры; при помощи кредитной
рестрикции они пытаются предотвратить
«перегрев» конъюнктуры, наблюдаемый
в периоды экономических
По форме инструменты денежно-
Под инструментами рыночного
Рыночные (косвенные) инструменты отличаются
большей гибкостью по сравнению с административными,
но результаты их применения не всегда
адекватны намеченной цели. Тем не менее
в настоящее время отмечается отход центральных
банков развитых стран от прямых методов
воздействия к рыночным.
По характеру параметров, устанавливаемых в процессе воздействия центрального банка на денежную сферу, инструменты денежно-кредитного регулирования разделяются на количественные я качественные.
Посредством использования количественных
методов оказывается влияние
на состояние кредитных
Качественные инструменты
По срокам воздействия инструменты
денежно-кредитного регулирования
разделяются на долгосрочные и краткосрочные
в соответствии с задачами реализации
ближайших и перспективных
Основными инструментами денежно-
Однако этим не исчерпывается арсенал
инструментов денежно-кредитного регулирования.
В некоторых странах центральные банки
прибегают к таким методам, как установление
кредитных ограничений лимитирование
уровня процентных ставок по депозитам
и кредитам коммерческих банков, портфельные
ограничения и др. Выбор и сочетание инструментов
денежно-кредитного регулирования зависит
прежде всего от задач, которые решает
центральный банк на том или ином этапе
экономического развития.
На начальных этапах перехода к
рыночным отношениям наиболее результативными
являются прямые методы вмешательства
центрального банка в денежно-кредитную
сферу: административное регулирование
депозитных и кредитных ставок коммерческих
банков, установление предельных объемов
кредитования банком своих клиентов,
изменение уровня минимальных резервов.
По мере развития рыночных отношений наблюдается
переход к рыночным
(косвенным) методам регулирования денежной
массы, и прежде всего к операциям на открытом
рынке и изменению уровня процентных ставок.
1. СУЩНОСТЬ ИНФЛЯЦИИ И ФОРМЫ ЕЕ ПРОЯВЛЕНИЯ
Как экономическое явление инфляция существует уже длительное время. Считается, что она появилась чуть ли не с возникновением денег, с функционированием которых неразрывно связана.
Термин инфляция (от латинского inflatio - вздутие) впервые стал употребляться в Северной Америке в период гражданской войны 1861-1865 гг. и обозначил процесс разбухания бумажно-денежного обращения. В XIX в. этот термин употреблялся также в Англии и Франции. Широкое распространение в экономической литературе понятие инфляции получило в XX веке после первой мировой войны, а в советской экономической литературе - с середины 20-х годов.
Наиболее общее, традиционное определение инфляции - переполнение каналов обращения денежной массой сверх потребностей товарооборота, что вызывает обесценение денежной единицы и соответственно рост товарных цен.
Однако определение инфляции как
переполнение каналов денежного
обращения обесценивающимися
Это сложное социальное явление, порождаемое диспропорциями воспроизводства в различных сферах рыночного хозяйства. Инфляция представляет собой одну из наиболее острых проблем современного развития экономики во многих странах мира.
Инфляция - это повышение общего
уровня цен в стране, которое возникло
в связи с длительным неравновесием
на большинстве рынков в пользу спроса.
Другими словами, инфляция - это дисбаланс
между совокупным спросом и совокупным
предписанием. Независимо от состояния
денежной сферы товарные цены могут
возрасти вследствие изменений в
динамике производительности труда, циклических
и сезонны колебаний, структурных
сдвигов в системе
Что же можно отнести к действительно инфляционным причинам роста цен?
Во-первых, это диспропорциональность, или несбалансированность государственных расходов и доходов, выражающаяся в дефиците госбюджета.
Во-вторых, инфляционный рост цен может происходить, если финансирование инвестиций осуществляется аналогичными методами,. Особенно инфляционно опасными являются инвестиции, связанные с милитаризацией экономики.
В-третьих, общее повышение уровня цен связывается различными школами в современной экономической теории с изменением структуры рынка в XX веке. Эта структура все меньше напоминает условия совершенной конкуренции, когда на рынке действует большое число производителей, продукция характеризуется однородностью, перелив капитала не затруднен. Современный рынок - это в значительной степени олигополистический рынок.
А олигополист (несовершенный конкурент) обладает известной степенью власти над ценой. И если даже олигополии не первыми начинают "гонку цен", они заинтересованы в ее поддержании и усилении.