Пути решения проблем создания системы диагностики финансового состояния предприятия

 

 

Исходя из таблицы видно, что основную долю в краткосрочной задолженности предприятия составляет задолженность перед бюджетом, и хотя она снизилась за отчетный период на 3,4%, все еще продолжает оставаться значительной (38,9%). Положительно нужно отметить снижение задолженности по оплате труда и кредитам банков (соответственно на 1,2% и 7,3%), что  может благотворно сказаться на снижении себестоимости продукции. Необходимо обратить внимание на значительный рост задолженности по статье «Прочие кредиторы» (за отчетный период с 6,7% до 16,1%), что может быть опасным, так как  здесь отражаются различные штрафы, пени, неустойки, которые обычно имеют тенденцию к нарастанию процентов. В целом кредиторская задолженность предприятия за отчетный период возросла на 64,2%, что, несомненно, должно привлечь пристальное внимание руководства. Положительно можно отметить наличие еще значительной доли источников собственных средств в балансе (72,7% на конец отчетного периода).

 

2.4  Анализ платежеспособности  ОАО "УМЗ"

 

1. Анализ наличия собственных оборотных средств (таблица 2.8):

 а) величина собственных  оборотных средств снизилась  за отчетный период на 169 460 тыс. руб.;

 б) общая величина основных источников  для формирования запасов и затрат  уменьшилась на 131 494 тыс. руб.;

 в) недостаток собственных оборотных средств составил 419 851 тыс.   руб.;

 г) недостаток общей  величины основных источников  для формирования запасов и  затрат оказался равным 374 633 тыс. руб.

 

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 2.8 – Наличие собственных оборотных средств

Показатель	Данные года 2012 в тыс.руб.	Данные года 2013 в тыс.руб.	Изменения (2013г.-2012г.)  в тыс.руб.
1. Величина   собственных оборотных средств	394555	225205	169460
2. Общая величина   основных  источников для формирования  запасов и затрат	401807	270313	131494
3. Недостаток   собственных  оборотных средств	372928	419851	----------
4. Недостаток общей   величины основных источников  для формирования запасов и  затрат	353676	374633	----------

 

 

 

Данное положение предприятия характеризуется как неустойчивое, но за счет дополнительных средств (расчеты с кредиторами) все  же сохраняет определенное равновесие. Возможно, причиной нехватки собственных оборотных средств является необоснованно завышенный уровень запасов и затрат.

2. Анализ коэффициентов  платежеспособности показал тенденцию  к снижению платежеспособности  предприятия ниже нормативного (таблица 2.9).

 

 Таблица 2.9 – Показатели платежеспособности

Показатель	Данные года 2012	Данные   года 2013	Норма коэффициента
1. Коэффициент   абсолютного  покрытия	0,02	0,003	Не   менее 0,2
2. Коэффициент   промежуточного  покрытия	0,23	0,45	Не менее 1
3. Коэффициент   полного  покрытия	1,68	1,18	Не менее 2

 

 

 

Так, коэффициент абсолютной ликвидности, на начало года составлявший 0,02 (при норме 0,2) на конец года достиг критического уровня - 0,003. Коэффициент текущей ликвидности снизился с 1,68 до 1,18 (при норме 2). Лишь показатель промежуточной ликвидности вырос с 0,23 до 0,45, но все еще продолжает оставаться ниже нормы (0,7-1). Прирост данного коэффициента нельзя охарактеризовать положительно на фоне прочих показателей ликвидности, тем более что он произошел за счет значительного увеличения дебиторской задолженности, приблизительно 20-25% которой является просроченной.

 

3. Анализ деловой активности (таблица 2.10):

 

Таблица 2.10 – Показатели деловой активности

Показатель	Данные года 2012	Данные года 2013
1. Фондоотдача	1,18	1,15
2. Фондоемкость	0,85	0,17
3. Коэффициент   оборачиваемости  оборотных активов	3,5 оборота	2,5 оборота
4. Оборачиваемость   товарно-материальных  запасов	4,8 оборотов	4,08 оборотов
5. Период оборота   оборотных  средств	103 дня	142 дня
6. Период оборота   товарно-материальных  запасов	75 дней	88 дней

 

 

3.1 Показатели фондоотдачи:

а) уровень фондоотдачи снизился с 1,18 до 1,15 за отчетный период;

б) фондоемкость возросла с 0,85 до 0,87 за отчетный период.

Причиной этого, несомненно, является снижение качества оборудования вследствие его устаревания.

3.2. Коэффициент оборачиваемости  оборотных активов снизился с 3,5 до 2,5 оборотов в год. Соответственно, период оборота средств увеличился  с 103 до 142 дней. Положительно можно  отметить, что оборачиваемость товарно-материальных  запасов снизилась незначительно: с 4,8 до 4,08. Вследствие этого, длительность  оборота уменьшилась со 75 до 88 дней.

 Основным приемом прогнозирования  финансового состояния предприятия  на ОАО УМЗ используют методику  оценки возможности восстановления  или утраты платежеспособности  по критериям оценки неудовлетворительной  структуры баланса утвержденных  постановлением Правительства РФ  от 20 мая 1994г. №498 (таблица 2.11).

 

Таблица 2.11 – Показатели платежеспособности по критериям оценки неудовлетворительной структуры баланса

Показатели	На начало отчетного   года 2012	На конец отчетного   года 2013	Норма    коэффициента
1.   Коэффициент текущей  ликвидности	1,81	1,18	Не менее 2,0
2. Коэффициент   обеспеченности  собственными оборотными средствами	0,34	0,15	Не менее 0,1
3. Коэффициент   восстановления  платежеспособности	____	0,43	Более 1,0

 

 

 Из анализа следует, что предприятие не платежеспособно  и у него нет реальной возможности  в ближайшее время восстановить  свою платежеспособность. В то  же время обеспеченность  запасов  и затрат собственными средствами  достаточна. Следовательно, предприятие  неплатежеспособно с точки зрения  ликвидности своих средств, но  устойчиво с точки зрения обеспеченности  средствами.

     Результаты  анализа направляются в генеральную  дирекцию, которая формулирует основные  цели по планированию на предстоящий  период. Так на  2014 г. были запланированы  следующие цели:

1) снижение уровня дебиторской  задолженности;

2) повышение уровня платежеспособности  предприятия.

 Несмотря на то, что  ситуация выглядела довольно  серьезно на предприятии не  была разработана комплексная  долгосрочная программа по решению  поставленных задач. Основной упор  был сделан на использование  некоторых кратковременных приемов, применение которых осуществлялось  исходя из текущих потребностей. Возможно, что в условиях непредсказуемости  современных российских экономических  условий такая политика была  наиболее приемлемой.

     Причины кризисной  ситуации на ОАО УМЗ во многом  сходны с общими причинами  для большинства российских предприятий, и преобладающими являются внешние  факторы, а именно:

а) изменение условий хозяйствования, сопровождающееся  разрывом традиционных хозяйственных связей, что повлекло за собой потерю постоянных партнеров-поставщиков, предпочитающих продажу продукции на экспорт;

б) усиление конкуренции со стороны импорта также сказалось на объеме продаж, ведь не секрет, что большинство потенциальных покупателей (располагающих достаточной суммой средств) предпочитало покупать иностранную продукцию подобного класса, марки, тем более что разница в цене в тот период была незначительна, а в отличие от разницы по качеству;

в) высокие темпы инфляции, для которой характерен опережающий рост цен на средства производства по сравнению со средствами потребления, и возникновение кризиса неплатежей, а вследствие этого появление нехватки средств для выполнения основных обязательств перед своими работниками и бюджетом.

    Особенностью  радио промышленной и медицинской  отрасли РФ является достаточно  узкая специализация заводов  на производстве определенных  видов продукции. Вследствие этого  проявляется достаточная монополизированность рынка, результатом которой стала неадекватная политика предприятий в новых условиях хозяйствования (завышение цен на продукцию и заработной платы работникам, покупка сырья по завышенным ценам, неразвитая система маркетинга, низкое качество продукции). Все выше перечисленные факторы способствовали сегодняшнему затруднительному положению предприятия.

В числе мер, которые использовало и продолжает использовать руководство предприятия можно выделить следующие:

а) в целях увеличения поступлений денежных средств были внесены изменения в условия оплаты продукции в сторону увеличения скидок за покупку продукции с предоплатой, что дало возможность рассчитаться с долгами по заработной плате;

б) замораживание долгосрочного строительства и переход от перспективного планирования к текущему, что привело к появлению дополнительных источников финансирования;

в) переговоры с органами государственной власти о возможной отсрочке требований по выплате налогов;

г) отказ от учета выручки по отгрузке существенно снизил уровень налогооблагаемой прибыли предприятия.

Все выше перечисленные мероприятия носят защитный характер, но на предприятии не отказались и от наступательных приемов управления. Происходит активное развитие и применение маркетинга:

а) поиск новых рынков сбыта;

б) разработка нового перспективного медицинского оборудования и другой продукции пользующееся спросом;

в) усиление рекламных компаний.

Реализация данных мероприятий дала определенный эффект:

а) удалось снизить задержку по выплате заработной платы до минимума;

б) активизировалось производство новых и модернизация старых моделей продукции (доля новых моделей в общем объеме товарной продукции  около 10-12%).

Но, к сожалению, сохранился ряд ключевых проблем, разрешение которых крайне необходимо для дальнейшего успешного развития предприятия. К таким проблемам можно отнести:

а) по-прежнему высокий уровень цен, что негативно сказывается на спросе;

б) нехватка собственных оборотных средств;

в) значительная доля кредиторской задолженности (в основном перед бюджетом).

     В целом, оценивая  систему антикризисных мер, необходимо  заметить, что на предприятии  до сих пор нет четкой, разработанной  и оформленной программы антикризисного  управления, а  используются лишь  некоторые меры по ослаблению  негативных тенденций.

     Система анализа финансово-хозяйственной деятельности, используемая на ОАО УМЗ также требует совершенствования. Большинство недочетов и проблем, связанных с антикризисным управлением характерно для многих российских предприятий.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3 РЕКОМЕНДАЦИИ  ПО УЛУЧШЕНИЮ МЕТОДИКИ ФОРМИРОВАНИЯ

АНТИКРИЗИСНОЙ ПРОГРАММЫ ПРЕДПРИЯТИЯ

 

3.1 Пути решения  проблем создания системы диагностики  финансового состояния предприятия

 

  Первым недостатком  системы анализа на ОАО УМЗ  можно выделить то, что процедуру  анализа осуществляют по составляющим  отделы финансового управления. Например, анализ прибыли - отдел  планирования распределения прибыли, анализ финансовой устойчивости - отдел нормирования оборотных  средств. Отчасти это верно - данные  отделы ближе знакомы со спецификой  предмета анализа, но они как  раз и не учитывают специфику  своего предприятия, а лишь используют  книжную методику в чистом  виде. Тогда как, в качественном  анализе необходимо учесть все  особенности отраслевой принадлежности, размеров предприятия, возможной  сезонности или цикличности функционирования, которые должны быть отражены  в методике. Сделать это под  силу только специалисту-аналитику, для которого это постоянная  работа, а не ежеквартальная обязанность. Дело здесь не в квалификации  специалистов предприятия (которая  достаточно высока), а в организации  системы управления. Думается, что  существование отдела анализа  смогло бы решить эту проблему. Сформировать этот отдел можно  из сотрудников других отделов, что не потребует дополнительных  затрат. Данный отдел мог бы   разработать специфическую методику  с учетом всех особенностей  ОАО УМЗ. Важен также анализ  внешних факторов, могущих  оказать  существенное влияние на деятельность  предприятия. В отличие от службы  маркетинга (с которой указанный  отдел должен работать в тесной  взаимосвязи) сотрудники отдела  проводили бы именно финансовый  анализ внешней среды (например, изучая динамику платежного баланса  России,  изменения золотовалютных  резервов ЦБ, динамику ВНП и прочие финансовые макроэкономические индикаторы).  Кроме того,  отдел мог бы предоставлять данные анализа в комплексе рекомендаций по разрешению проблем, возникших на предприятии. Таким образом, концентрация усилий сотрудников отдела «анализа и развития предприятия» на выявлении негативных явлений и разработке программ по их преодолению могло бы значительно повысить эффективность антикризисного управления.