Анализ финансового состояния ОАО "Уралмашзавод"

Количество  реализованной продукции, тонн		Себестоимость 1т реализованной продукции		Средняя цена реализации продукции		Вспомогательные величины
g0	g1	z0	z1	p0	p1	(p0-z0)g0	(p1-z1)g1	(p0-z1)g1	(p0-z0)g1
26990	42477	171,59	183	194,14	216,36	608624.5	1417032,7	473193.8	957856.3

 

5) Определим  индекс прибыли от реализации  продукции и абсолютное отношение  суммы прибыли от реализации  продукции:

I_{прибыли}

I_{прибыли}= *100%=232%

Δ прибыли = -

Δ прибыли=1417032,7-608624.5=808408.2 тыс.р.

6) определим  индекс физического объема и  абсолютное изменение при-были  за счет изменения количества реализованной продукции:

I_ф.о.= *100%

I_ф.о.= *100%=157%

Δ ф.о. = -

Δ ф.о. = 957856.3-608624.5=349231,8 тыс.р.

7) Определим  индекс цен и абсолютное отношение  прибыли от реализации продукции  за счет средних цен реализации:

I_цен = *100%

I_цен = *100%=299%

Δ цен = -

Δ цен = 1417032,7-473193.8=943838,9 тыс.р.

8) Определим  индекс себестоимости и абсолютное  отклонение прибыли за счет  изменения себестоимости единицы продукции:

I_{себестоимости} = *100%

I_{себестоимости} = *100%=49,4%

Δ себестоимости = -

Δ себестоимости = 473193.8-957856.3 = -484662,5 тыс.р.

9) Найдем  взаимосвязь между этими индексами  и абсолютными изменениями.

I _{прибыли} = I _ф.о. * I _цен * I _{себестоимости}

2,32=1,57*2,99*0,49

Δ прибыли = Δ ф.о. + Δ цен + Δ себестоимости

808408.2 = 349231,8 +943838,9 -484662,5 – верно.

Проведенный индексный анализ установил, что  ОАО «Уралмашзавод» является эффективным  производством, прибыль от реализации основных видов продукции увеличилась на 808408.2 тыс. р. Увеличению прибыли способствовали изменения цен (за счет увеличения цен прибыль увеличилась на 943838,9 тыс. р. или на 299%) и изменения касающиеся себестоимости продукции (за счет изменения себестоимости прибыль сократилась на 484662,5   тыс. р. или на 49%)

Таким образом, мы видим, что для увеличения размеров выручки и прибыли предприятию  необходимо снижение себестоимости  продукции.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4 АНАЛИЗ ДЕЛОВОЙ АКТИВНОСТИ ОАО «УРАЛМАШЗАВОД»

 

 

Деловая активность предприятия измеряется с помощью системы количественных и качественных критериев.

Качественные критерии – широта рынка сбыта продукции, деловая  репутация предприятия, его конкурентоспособность, наличие постоянных поставщиков и покупателей готовой продукции и т.д.

Качественные критерии сопоставляются с аналогичными параметрами конкурентов, действующих в рассматриваемой  отрасли.

Количественные критерии деловой  активности характеризуются абсолютными  и относительными показателями.

Среди абсолютных показателей необходимо выделить объем продаж готовой продукции, прибыль и величину авансированного  в производство капитала. Целесообразно  сравнивать эти параметры динамики за ряд лет. Оптимальное соотношение  между ними:

Тп > Тв > Та > 100%,

где Тп – рост прибыли, %;

      Тв – темп роста выручки от продаж, %;

       Та – темп роста авансированного капитала или темп роста активов, %.

Таким образом, прибыль должна увеличиваться  более высоким темпами, чем остальные  параметры. Это означает, что издержки производства должны снижаться, а активы предприятия используются более рационально.

Однако, даже у эффективно работающих предприятий возможны отклонения от указанного соотношения показателей. Причинами могут быть освоение новых видов продукции и технологий, большие капиталовложения на обновление и модернизацию основных средств, реорганизация структуры управления и производства. Эти факторы часто вызваны внешними экономическими условиями и требуют значительных капиталовложений, которые окупятся в будущем.

Таблица 10 – Динамика абсолютных показателей деловой активности ОАО «Уралмашзавод»

Показатель	2009	2010	2011	2011 в % к 2009
Выручка от реализации продукции (Тв)	3941650	5239850	9190510	233,2
Валовая прибыль (Тп)	591296	608570	1417129	239,7
Все активы (Та)	10597324	11903945	21181834	199,9

 

239,7>233,2>199,9>100%

Из данного соотношения данных темпов роста абсолютных показателей (Таблица 10), можно сделать вывод, что издержки производства снижаются,  активы организации все более полно используются и темп роста валовой прибыли стремительно  увеличивается медленнее всего. ОАО «Уралмашзавод» эффективно осуществляет свою деятельность.

В процессе анализа необходимо изучить изменение оборачиваемости капитала на всех стадиях его кругооборота, что позволит проследить, на каких стадиях произошло ускорение или замедление оборачиваемости капитала.

Относительные показатели деловой  активности предприятия характеризуют  эффективность использования ресурсов и их можно представить в виде системы финансовых коэффициентов:

1) коэффициент оборачиваемости  активов – показывает скорость  оборота всего авансированного  капитала предприятия, т.е. количество  совершаемых им оборотов за  анализируемый период.

* EMBED Equation.3 ***

* EMBED Equation.3 ***

2) коэффициент оборачиваемости  внеоборотных активов – показывает  скорость оборота немобильных  активов предприятия за анализируемый  период.

* EMBED Equation.3 ***

* EMBED Equation.3 ***

3) коэффициент оборачиваемости  оборотных активов – показывает  скорость оборота мобильных активов за анализируемый период.

* EMBED Equation.3 ***

* EMBED Equation.3 ***

4) коэффициент оборачиваемости  запасов – показывает скорость  оборота запасов, сырья, материалов, незавершенного производства и  т.д.

* EMBED Equation.3 ***

* EMBED Equation.3 ***

5) коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности –  показывает число оборотов, совершенных  дебиторской задолженностью за  анализируемый период. При ускорении  оборачиваемости происходит снижение  значения показателя, что свидетельствует об улучшении расчетов с дебиторами.

* EMBED Equation.3 ***

* EMBED Equation.3 ***

6) коэффициент оборачиваемости  собственного капитала – отражает  активность собственного капитала. Рост показателя в динамике  означает повышение эффективности  использования собственного капитала. Продолжительность характеризует скорость оборота собственного капитала. Снижение показателя отражает благоприятную для предприятия тенденцию.

* EMBED Equation.3 ***

* EMBED Equation.3 ***

7) коэффициент оборачиваемости  кредиторской задолженности – ускорение показателя неблагоприятно сказывается на ликвидности предприятия. Если оборачиваемость кредиторской задолженности меньше чем оборачиваемость дебиторской задолженности, то у предприятия возможен остаток свободных денежных средств. Продолжительность одного оборота характеризует период времени, за который предприятие покрывает срочную задолженность. Замедление оборачиваемости, т.е. увеличение периода, свидетельствует о благоприятной ситуации деятельности предприятия.

* EMBED Equation.3 ***

* EMBED Equation.3 ***

Таблица 11 –Показатели деловой активности ОАО «Уралмашзавод»

Показатель	2010	2011
1. Коэффициент оборачиваемости  активов	0,88	0,87
2. Период оборачиваемости активов, дн.	408,93	414,86
3. Коэффициент оборачиваемости  внеоборотных активов	1,00	1,43
4. Период оборачиваемости внеоборотных активов, дн.	361,58	252,50
5. Коэффициент оборачиваемости оборотных активов	0,06	0,08
6. Период оборачиваемости оборотных активов, дн.	5675,96	4552,02
7. Коэффициент оборачиваемости запасов	1,05	1,19
8. Период оборачиваемости запасов, дн.	341,90	303,56
9. Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности	0,90	0,82
10.Период оборачиваемости дебиторской задолженности, дн.	401,27	436,79
11. Коэффициент оборачиваемости собственного капитала	0,345	1,039
12. Период оборачиваемости собственного капитала, дн.	1043,5	346,5
13. Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности	1,07	0,76
14. Период оборачиваемости кредиторской задолженности, дн.	337,34	471,88

Анализ таблицы!!

 

 

4  КОРРЕЛЯЦИОННО-РЕГРЕССИОННЫЙ АНАЛИЗ ВЛИЯНИЯ ФАКТОРОВ НА ПОКАЗАТЕЛЬ ТЕКУЩЕЙ ЛИКВИДНОСТИ

 

Корреляционно-регрессионный  анализ- это метод математической статистики, широко применяемый при  изучении массовых общественных явлений  с учетом их особенностей.

Корреляционно-регрессионный анализ включает в себя измерение тесноты связи, направление связи и установление аналитического выражения (формы) связи.

Регрессионный анализ является завершающим этапом исследования корреляционной связи между признаками. Он позволяет решить следующие задачи:

1. выразить с помощью уравнения зависимость между результативным и факторными показателями;
2. дать экономическую трактовку параметрам построенного уравнения;
3. вскрыть резервы производства и сделать прогноз результативного показателя.

Задачи корреляционно- регрессионного анализа:

1. изменение параметров уравнения, выражающего связь средних значений зависимой переменной со значениями независимой переменной – одной или нескольких (зависимость средних величин результативного признака от значений одного или нескольких факторных признаков);
2. изменение тесноты связи двух (или большего числа) признаков между собой.

Рассмотрим  влияние на текущую ликвидность доли денежных средств в активах предприятия и доли кредиторской задолженности в пассивах предприятия. Исходные данные для корреляционно-регрессионного анализа представлены в таблице 12.

 

Таблица 12 -Исходные  данные для корреляционного анализа

 

№	Текущая ликвидность	Доля  денежных средств в активах предприятия, %	Доля  кредиторской задолженности в пассивах предприятия, %
	У	Х1	Х2
1	0,839	0,166	34,003
2	0,875	1,034	41,734
3	0,995	0,058	50,139
4	0,675	0,073	70,663
5	0,983	1,380	226,989
6	1,069	1,481	234,736
7	0,791	0,154	83,098
8	0,914	0,344	39,715
9	0,847	0,111	45,957
10	0,826	0,054	55,944
11	0,788	1,178	47,104
12	1,246	0,741	33,360
13	1,251	0,181	51,464
14	1,024	0,287	16,257
15	0,885	0,022	31,638