Формирование и размещение капитала предприятия

Федеральное агентство по образованию  в РФ

ГОУ СПО «Новосибирский электромашиностроительный техникум»

 

 

 

 

КОНТРОЛЬНАЯ РАБОТА

ПО  ДИСЦИПЛИНЕ: «АФХД»

СПЕЦИАЛЬНОСТЬ: 080110 «Экономика и бухгалтерский

учет (по отраслям)»

ШИФР:110 72 28

СТУДЕНТ: Иванова И.В. группа № 407

ПРЕПОДАВАТЕЛЬ: Десяткина Л.А.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

г. Новосибирск, 2009г.

 

 

ВВЕДЕНИЕ.

 

На современном этапе  развития предпринимательской деятельности в РФ особую роль в успехе организации в условиях конкуренции играют процессы формирования и размещения капитала.

По сути, продекламировав  переход от плановой экономики к  свободному рынку на основе механизмов спроса и предложения и конкуренции, совершенно не были учтены требования современной экономики  к названной  проблеме. Поэтому и возникла ситуация, когда многие предприятия сохраняют старые методы формирования и размещения капитала, которые в условиях развития предпринимательской деятельности перестали не только приносить прибыль, но и поставили многие предприятия под угрозу банкротства.

Важнейшим условием осуществления расширенного производства и эффективной экономической деятельности является грамотное управление капиталом в соответствии с требованиями закона пропорционального развития экономики.

Наша страна сейчас провозгласила  переход к рыночной экономике, поэтому представляется важным проанализировать формирование и размещение капитала в новых создавшихся экономических условиях, проследить особенности анализа размещения капитала.

Соответственно, тема данной работы представлена как: «формирование и размещение капитала предприятия».

Цель работы: рассмотреть  теоретические основы формирования и размещения капитала и проанализировать процесс управления капиталом на конкретном предприятии.

Для достижения поставленной цели в данной работе решаются следующие задачи:

• Анализ структуры собственного и заемного   капитала, как составляющих формирования капитала предприятия;
• Рассмотрение теоретических основ анализа размещения капитала;
• Анализ размещения капитала на конкретном предприятии.

В соответствии с представленной актуальностью и целью, построена структура данной работы:

• Первая часть посвящена анализу теоретических основ формирования и размещения капитала  в условиях рыночной экономики;
• Во второй главе рассматривается практическое применение элементов анализа управления капиталом.

Непременными составляющими  композиционной структуры данной работы выступают «введение» и «заключение», а также список использованной литературы. Во введении представлена актуальность проблемы, цели работы и её структура. В заключении приводится материал, полученный в результате воплощения поставленных целей

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Анализ прямых материальных затрат.

Как правило, наибольший удельный вес в себестоимости  промышленной продукции занимают затраты  на сырьё и материалы. Система  факторов, оказывающих влияние на прямые материальные затраты, приведена на рис.1.

Рис.1.Блок-схема факторной системы материальных затрат        

 

Расчёт влияния факторов производится способом цепных подстановок. Для этого необходимо произвести пересчёт затрат на производство продукции:

а) по плану: ;

б) по плану, пересчитанному на фактический объём производства продукции:         ;

в) по плановым нормам и плановым ценам на фактический выпуск продукции: ;

г) фактически по плановым ценам: ;

д) фактически: .

Сумма материальных затрат на выпуск отдельных изделий зависит от тех же факторов, кроме структуры  производства продукции:

где УР _i – удельный расход i-го материала; ЦМ _i – средняя цена i-го материала.

Расход материалов на единицу продукции  зависит от качества сырья и материалов, замены одного вида материала другим, изменения рецептуры сырья, техники, технологии и организации производства, квалификации работников, отходов сырья и др. Прирост суммы материальных затрат на производство i-го вида продукции за счёт изменения удельного расхода материалов рассчитывают по формуле:

.

Уровень средней цены материалов зависит от рынков сырья, отпускной цены поставщика, внутригрупповой  структуры материальных ресурсов, уровня транспортно-заготовительных расходов, качества сырья и т.д. Чтобы узнать, как за счёт каждого из факторов изменилась общая сумма материальных затрат, воспользуемся формулой

,

где  - изменение средней цены i-го вида или группы материалов за счёт фактора.

В результате замены одного материала  другим изменяется не только количество потреблённых материалов на единицу продукции, но и их стоимость:

,

где  - изменение нормы расхода в связи с заменой материала; 
 - расход материала после замены; 
  - цена заменяемого материала; 
 - изменение цены в связи с заменой материала.

Расчёты проводятся по каждому  виду продукции на основе плановых и отчётных калькуляций с последующим обобщением полученных результатов в целом по предприятию.

 

 

Анализ динамики, состава и структуры источников формирования капитала.

Финансовое состояние  предприятия характеризуется размещением  и использованием средств (активов) и источниками их формирования (собственного капитала и обязательств, т.е. пассивов). Эти сведения предоставляются в бухгалтерском балансе (форма 1), отчете о финансовых результатах (форма 2) и приложениях к балансу (формы 5 и 4).

Основными факторами, определяющими финансовое состояние, являются: выполнение финансового плана, и пополнение по мере возникновения потребности собственного оборотного капитала за счет прибыли; скорость оборачиваемости оборотных средств.

В процессе анализа сопоставляются первоначальная стоимость основных производственных фондов и сумма начисленного износа, что позволяет судить о возрастном составе и техническом состоянии основных фондов, о степени их годности и темпах обновления. На основе данных формы № 5 и учетных регистров производиться детальный анализ показателей, характеризующих динамику и состояние нематериальных активов. Анализ их динамики проводится в разрезе классификационных групп.

Анализ движения денежных средств  проводится прямым и косвенным методами. Для анализа, кроме формы № 1 «Бухгалтерский баланс», формы № 4 «Отчет о движении денежных средств», привлекаются форма № 5 «Приложение к балансу предприятия» и данные Главной книги. С помощью этих источников определяется движение денежных средств в рамках текущей, инвестиционной и финансовой деятельности.

Анализ движения денежных средств  прямым методом детально раскрывает движение денежных средств на счетах бухгалтерского учета, дает возможность  делать выводы относительно достаточности  средств для уплаты по счетам текущих  обязательств, а также осуществления инвестиционной деятельности. Однако этот метод не раскрывает взаимосвязи финансового результата (прибыли) и изменения величины денежных средств на счетах предприятия. С целью устранения этих недостатков проводится анализ движения денежных средств косвенным методом, суть которого состоит в преобразовании величины чистой прибыли в величину денежных средств. При этом исходят из того, что в деятельности каждого предприятия имеются отдельные, нередко значительные по величине, виды расходов и доходов, которые уменьшают (увеличивают) прибыль предприятия, не затрагивая величины его денежных средств. В процессе анализа на сумму указанных расходов (доходов) производят корректировку величины чистой прибыли таким образом, чтобы статьи расходов, не связанные с оттоком денежных средств, и статьи доходов, не сопровождающиеся их поступлением, не влияли на величину чистой прибыли.

Анализ движения денежных средств  косвенным методом начинают с  оценки изменений в состоянии  активов предприятия и их источников по данным бухгалтерского баланса. Затем оценивают как изменения по каждой статье активов и пассивов отразились на состоянии денежных средств предприятия и его чистой прибыли.

При анализе взаимосвязи полученного  финансового результата и изменения  денежных средств учитывают возможность отражения в доходах учтенных ранее реальное поступление денежных средств.

Наряду с анализом структуры  активов, для оценки финансового  состояния необходим и анализ структуры пассивов, т.е. источников собственных и заемных средств, вложенных в имущество, также соотношение этих источников, которое в дальнейшем определит перспективы предприятия. При анализе источников средств предприятия, их динамики и структуры следует иметь в виду, что оценка структуры источников проводится как внутренними, так и внешними пользователями бухгалтерской информации. В соответствии с этим, различны подходы к анализу. Так, внешние пользователи (банки, поставщики и др.) оценивают изменение доли собственных средств предприятия в общей сумме источников средств с точки зрения финансового риска при заключении сделок. Риск нарастает с уменьшением доли собственных источников средств.

Оценка динамики состава и структуры  источников собственных и заемных  средств производится по данным формы  №1 № «Бухгалтерский баланс».

Информация о величине собственных  источников представлена в разделе  IV баланса. К ним относятся:

• уставный капитал – стоимостное отражение совокупного вклада учредителей (собственников) в имущество предприятия при его создании. Размер уставного капитала определяется учредительными документами и может быть изменен только по решению учредителей предприятия и внесению соответствующих изменений в учредительные документы;
• добавочный капитал представляет собой  прирост стоимости имущества предприятия в результате его дооценки в соответствии с установленным порядком, безвозмездного получения имущества в результате осуществления капитальных вложений,  полученного эмиссионного дохода, положительных курсовых разниц в случае погашения задолженности по взносам в уставной капитал в иностранной валюте;
• резервный фонд - источник собственных средств, создаваемый предприятием в соответствии с законодательством путем отчислений от прибыли до ее налогообложения. Резервный фонд имеет строго целевое назначение - используется на выплату доходов учредителям при отсутствии или недостаточности прибыли отчетного года для этих целей, на покрытие убытков предприятия на отчетный год и др.;
• фонды специального назначения - источники собственных средств, образуемые за счет отчислений от прибыли, остающейся в распоряжении предприятия, а также за счет безвозмездных взносов учредителей, других предприятий и лиц;
• нераспределенная прибыль - часть чистой прибыли (за вычетом налога), которая не была распределена предприятием по состоянию на дату составления отчета. Нераспределенная прибыль формируется путем исключения из чистой прибыли средств, направляемых на формирование (пополнение) фондов специального назначения, а также выплату дивидендов.

Данные о составе  и динамике заемных средств отражаются в V и VI разделах баланса. К ним относятся краткосрочные и долгосрочные обязательства предприятия. Краткосрочные обязательства погашаются путем реализации (использования) текущих активов или создания новых обязательств. К ним могут быть отнесены:

• краткосрочные кредиты банков - ссуды банков (внутри страны и за рубежом), полученные на срок не более одного года;
• краткосрочные займы - ссуды заимодавцев, кроме банков (внутри страны и за рубежом), полученные на срок не более одного года;
• кредиторская задолженность предприятия поставщикам и подрядчикам, образовавшаяся в виду разрыва между временем получения товарно-материальных ценностей или потреблением услуг и датой их фактической оплаты;
• задолженность по расчетам с бюджетом, возникшая вследствие разрыва между временем начисления и датой платежа;
• долговые обязательства предприятия перед своими работниками по оплате их труда;
• задолженность органам социального страхования  и обеспечения;
• прочие краткосрочные обязательства.

Информация о величине заемных средств, используемых на предприятии длительное время, отражается в V разделе баланса. К ним относятся долгосрочные кредиты банков - ссуды банков, полученные на срок более одного года; долгосрочные займы - ссуды заимодавцев (кроме банков), полученные на срок более года.

Анализ состава и  структуры финансовых источников начинается с оценки их динамики, анализа их соотношения и внутренней структуры. При этом особое внимание уделяют  анализу движения источников заемных  средств, рассматривая такие пассивы, как долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы, кредиторская задолженность, включая авансы, полученные от покупателей и заказчиков, расчеты по дивидендам, прочие краткосрочные пассивы. При этом выявляется тенденция изменения объема и доли кредитов банков и займов, не погашенных в срок. Увеличение их абсолютной суммы и доли свидетельствуют о наличии у предприятия серьезных финансовых затруднений.

Движение источников заемных средств оценивается  по данным форм №1 и №5, затем проводится сравнение векторов структурной динамики актива и пассива баланса и оценка факторов, влияющих на соотношение собственных и заемных источников, а, следовательно, и на финансовую устойчивость предприятия.

К числу важнейших  факторов, обусловленных внутренними  и внешними условиями работы предприятия, как правило, относят: