Анализ ликвидности предприятия ПК «Троицкий»

Показатель (код строки баланса)		Сумма, тыс. руб.				Темп роста, %	Удельный вес, %
		2010г.	2011 г.		Изменение (+, -)		2010 г.	2011 г.	Измене-ние (+, -)
1 Внеоборотные активы — всего		2743	2500		-243	-8,9	37,1	34,1	-3,0
1.2 Основные средства		2743	2500		-243	-8,9	37,1	34,1	-3,0
2 Оборотные активы  — всего		4648	4838		+190	+4,1	62,9	65,9	+3,0
2.1 Запасы, в том числе:		3851	4160		+309	+8,0	52,1	56,7	+4,6
2.1.1 Готовая продукция	1237		1469	+232		18,8	16,7	20,0	+3,3
2.1.2 Товары для перепродажи	2614		2191	-423		-16,2	35,4	29,9	-5,5
2.2 Дебиторская задолженность  краткосрочная, в том числе:	582		674	+92		+15,9	7,9	9,2	+1,3
2.2.1 Поставщики и покупатели	314		599	+285		+15,9	4,2	8,2	+4,0
2.2.2 Прочие дебиторы	268		75	-193		-72,0	3,6	1,0	-2,6
2.3 Денежные средства	215		4	-211		-98,1	2,9	0,1	-2,8
Итого активов	7391		7338	-53		-0,7	100,00	100,00	—

 

Как видно из таблицы 2, за 2011 г. общая величина внеоборотных активов ПК «Троицкий» снизилась, что обусловлено снижением вложений в производственную базу: основные средства уменьшились на 243 тыс. руб. и составили в 2011 г. 2500 тыс. руб. Динамика структуры внеоборотных активов отражает  темп  снижения   их   доли  в общей величине активов предприятия (-3,0%).

Удельный вес запасов  в общей величине активов несколько  увеличился в 2011 г.  (на 4,6%) и стал 56,7%. Данные о составе запасов  показывают, что основная часть —  готовая продукция, сумма которых  в 2011 г.  — 1469 тыс. руб. Наблюдается снижение товаров для перепродажи – на 423 тыс. руб.

Дебиторская задолженность  в целом возросла в связи с  увеличением краткосрочной задолженности (соответственно на 285 тыс. руб., или  на 15,9%). Денежные средства снизились весьма значительно — на 211тыс. руб. Их остаток на конец года составил 4 тыс. руб. Также наблюдается снижение удельного веса денежных средств в общей величине активов на 2,8% и составил в 2011 г. 0,1%.

Анализ таблицы 3 показывает, что в 2010-2011 гг. ПК «Троицкий» не имело задолженности по долгосрочным обязательствам. Величина краткосрочных обязательств уменьшилась за 2011 г. на  131 тыс. руб., или на 4,9%, и составила на отчетную дату 2552 тыс. руб.

Таблица 3

Состав, структура и  динамика обязательств по данным ПК «Троицкий»  за 2010- 2011 гг.

Показатель (код строки баланса)	Сумма, тыс. руб.			Относи-тельное изменение (темп роста), %	Удельный вес, %
	2010г.	2011 г.	абсолютное измене-ние (+,-)		2010 г.	2011 г.	абсолютное изменение (+,-)
1.1. Капитал и резервы, в том числе	4708	4786	+78	+1,7	63,7	65,2	+1,5
1.1.1 Уставный капитал	1100	1100	-   -	-	14,9	14,9	-
1.1.2. Добавочный капитал	2537	2537	-	-	34,3	34,5	+0,2
1.1.3 Нераспределенная  прибыль	1071	1149	+78	+7,3	14,5	15,7	+1,2
2.Краткосрочные обязательства	2683	2552	-131	-4,9	36,3	34,8	-1,5
2.1.Заемные средства	333	0	-333	-	85,2	-	-85,2
2.2. Кредиторская задолженность  Из нее:	1633	1882	+249	+15,2	22,1	25,6	+3,5
2.2.1. Поставщики и подрядчики	641	530	-111	-17,3	8,7	7,2	-1,5
2.2.2. Задолженность перед персоналом организации	86	176	-90	-99,9	1,2	2,4	+1,2

 

 

Продолжение таблицы 3

1	2	3	4	5	6	7	8
2.2.3. Задолженность перед  государственными внебюджетными фондами	82	344	+262	+319,5	1,1	4,7	+3,6
2.2.4. Задолженность по  налогам и сборам	784	764	-20	-2,6	10,6	10,4	-0,2
2.2.5. Прочие кредиторы	40	68	+28	70,0	0,5	0,9	+0,4
2.3. Прочие краткосрочные  обязательства	717	670	-47	-6,6	9,7	9,1	-0,6
Всего обязательства	7391	7338	-53	-0,7	100,00	100,00	-

 

Наибольшую сумму обязательств составляет кредиторская задолженность — 1882 тыс. руб., которая за 2011 год увеличилась на 249 тыс. руб., или на 15,2%. Наблюдается  существенное снижение задолженности поставщикам и подрядчикам — на 111тыс. руб., или на 17,3%, а также со снижение задолженности по налогам и сборам — на 20 тыс. руб., или на 2,6%. Незначительный рост задолженности наблюдался лишь по заработной плате (90 тыс. руб.) и перед внебюджетными фондами (262 тыс. руб.), что вполне адекватно росту масштабов коммерческой деятельности данного предприятия.

Снизились прочие краткосрочные  обязательства (на 47 тыс. руб.) и составили  в 2011 г. – 670 тыс. руб.

Задолженность предприятия  ПК «Троицкий» по краткосрочным кредитам и займам также сократилась в  абсолютном выражении на 333тыс. руб., и полностью отсутствует в 2011 г.

 

 

2.3. Анализ ликвидности  и платежеспособности

 

В  таблице 4  представлена группировка активов и пассивов бухгалтерского баланса для оценки ликвидности ПК «Троицкий» за 2011 г.

Таблица 4

Анализ ликвидности  баланса ПК «Троицкий» за 2010-2011г., тыс. руб.

АКТИВ	Инфо-рмацион ная база	2010 г., тыс. руб.	2011 г., тыс. руб.	ПАССИВ	Инфо-рма-циоп- ная база	2010 г., тыс. руб.	2011 г., тыс. руб.	Платежный излишек (недостаток), тыс. руб.
								2010 г.	2011 г.
Наиболее  ликвидные активы  А1	стр. 1240+ 1250	215	4	Наиболее  срочные обязательства П1	стр. 1520	1633	1882	1418	1878
Быстро  реализуемые активы А2	стр. 1230+ 1260	582	674	Кратко- срочные пассивы П2	стр. 1510+ 1550	1050	670	468	-4
Медленно  реализуемые активы А3	стр. 1210	3851	4160	Долгосроч- ные пассивы П3	стр. 1400	-	-	-3851	-4160
Трудно  реализуемые активы А4	стр. 1100+ 1220+ +1230	582	674	Постоян- ные пассивы П4	стр. 1300+ 1530	4708	4786	4126	4112
БАЛАНC	стр. 1600	7391	7338	БАЛАНС	стр. 1700	7391	7338	-	-

 

Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения: А1 > П1; А2 > П2; A3 > ПЗ; А4 < П4.

Рассмотрим данные соотношения  на примере ПК «Троицкий».

В 2010 г: 215 (тыс. руб.) < 1633 (тыс. руб.) — не соответствует;

582 (тыс. руб.) <  1050 (тыс. руб.) — не соответствует;

3851(тыс. руб.) > 0 (тыс.  руб.) — соответствует;

582 (тыс. руб.) < 4708 (тыс.  руб.) — соответствует.

В 2011 г: 4 < 1882 (тыс. руб.) —  не соответствует;

674 (тыс. руб.) > 670 (тыс.  руб.) —  соответствует;

4160 (тыс. руб.) > 0 (тыс.  руб.) — соответствует;

674 (тыс. руб.) < 4786 (тыс. руб.) —  соответствует.

Как в 2010 г., так и в 2011 г. баланс не является ликвидным, не выполняется  первое условие, однако недостаток средств  компенсируется их наличием во второй и третьей группах, но компенсация  при этом имеет место лишь по стоимостной величине, так как в реальной платежной ситуации менее ликвидные активы ре могут заменить более ликвидные.

Выполнение первых трех неравенств в системе влечет выполнение и  четвертого неравенства, поэтому существенным является Сопоставление первых трех групп но активу и пассиву. Четвертое неравенство носит балансирующий характер и в то же время имеет глубокий экономический смысл: его выполнение свидетельствует о соблюдении минимального условия финансовой устойчивости — наличие у предприятия собственных оборотных средств.

При дальнейшем анализе определяют абсолютную величину платежных излишков или недостатков по группам средств (таблица 4).

Выполненный расчет абсолютных величин по платежному излишку или  недостатку показывает, что на начало периода наиболее ликвидные активы покрывали 13,2% обязательств (215 : 1633 х 100), в 20101 г. — 0,2% обязательств (4 : 1882 х 100), т.е. ситуация стала меняться в отрицательную сторону.

Платежеспособность — это готовность организации погасить долги в случае одновременного предъявления требований о платежах со стороны всех кредиторов.

Так как в процессе анализа изучается  текущая и перспективная платежеспособность, текущая платежеспособность за анализируемый  период может быть определена путем сопоставления наиболее ликвидных средств и быстрореализуемых активов с наиболее срочными и краткосрочными обязательствами: А1 + А2 > П1+ П2.

Текущая платежеспособность считается  нормальной, если соблюдается данное условие, и это свидетельствует  о платежеспособности (неплатежеспособности) на ближайший к рассматриваемому моменту промежуток времени:

- в 2010 г.: 215 + 582 < 1633 + 1050 (тыс. руб.), 797 (тыс. руб.) < 2683 (тыс. руб.);

-  в 2011 г.: 4 + 674 < 1882 + 670 (тыс. руб.), 678< 2552 (тыс. руб.).

В 2010 и 2011 гг. ПК «Троицкий» неплатежеспособен, платежный недостаток составил в 2010 г. (-1886 тыс. руб.) (797 - 2683), в 2011 г.  составил (-1874 тыс. руб.) (678 - 2552), обязательства превышают возможности организации в 2011 г. в 3,8 раза (2552 : 678).