Прямі іноземні інвестиції в умовах глобалізації

Прямі іноземні інвестиції

 

 

Cоболь О.

303/6503

Глобалізації

 

 

• Глобалізація – це сукупність економічних, соціальних, технологічних, політичних і культурних явищ та процесів, спричинених змінами у світовому виробництві, споживанні й торгівлі.

Індикатори економічної глобалізації

 

• ПІІ: як частка фінансових потоків у ВВП, питома вага доходів від ПІІ у ВВП, ПІІ як відсоток у ВВП;
• Доходи інвестора і приймаючої країни в економічному секторі – частка ПІІ країни-партнера у загальних ПІІ та ПІІ як відсоток від загальних інвестицій;
• Дохід від ввезених та вивезених ПІІ як частка доходу в загальних ПІІ економічного сектора;
• Діяльність міжнародного підприємництва (питома вага зарубіжних філій у створенні доданої вартості, у загальному випуску продукції, формуванні валового фіксованого капіталу; частка співробітників філій та сукупному фонді оплати праці);
• Рівень інтернаціоналізації досліджень і розробок ТНК у країні разом з питомою вагою: витрат на дослідження і розробки та кількості дослідників у зарубіжних філіях; витрат на дослідження і розробки у промисловості, що фінансуються з-за кордону; доданої вартості, обсягу випуску продукції та зайнятих у зарубіжних філіях діяльністю, пов’язаною з дослідженнями і розробками; материнських компаній у дослідженнях і розробках та кількості дослідників;
• Рівень інтернаціоналізації та поширення технологій у країні та індустріальному секторі, включаючи вартість технологій та виторг від них як частку від ВВП, як співвідношення з витратами на НДДКР;
• Рівень інтернаціоналізації торгівлі високотехнологічними товарами (питома вага ВТ промислового експорту зарубіжних філій у загальному випуску ВТ продукції, частка ВТ експорту і імпорту зарубіжних філій та материнських компаній у загальному ВТ експорті та імпорті)         

 

Прямі іноземні інвестиції

 

   Основне визначення прямих іноземних інвестицій сформулювали ек-

сперти Міжнародного валютного фонду (МВФ) у 1977 р. та Організація еко-

номічного співробітництва та розвитку (ОЕСР) у 1983 р.: "інвестиції вважа-

ються прямими, якщо здійснюються за межами національних кордонів з ме-

тою розширення виробництва товарів і послуг, закупівлі товарів для імпорту

в країну базування або експорту в треті країни. Їх характерними рисами є те,

що інвесторові належить управлінський контроль над підприємствами, і вони

виступають у формі акціонерного капіталу і коротко- та довготермінових

міжфірмових позик"

Індекс економічної глобалізації

 

• Частка експорту та імпорту товарів і послуг у ВВП – 83,29%;
• Частка ввезених і вивезених ПІІ у ВВП – 2,35%;
• Частка ввезених і вивезених портфельних інвестицій у ВВП – 9,12%;
• Компенсація зайнятим нерезидентам, інвестиційний дохід від зовнішніх активів резидентів, компенсація резидентам, що працюють за кордоном, інвестиційний дохід від вітчизняних активів, що перебувають у власності нерезидентів як відсоток від ВВП – 9,12

    Є частиною індексу KOF, який складається ще з індексу соціальної глобалізації та індексу політичної глобалізації

 

2012 KOF Index of Globalization

 

Этап 3 — заголовок

 

Этап 2 — заголовок

 

Этап 4 — заголовок

 

Этап 1 — заголовок

 

Описание задачи

Описание задачи

Описание задачи

 

Описание задачи

Описание задачи

Описание задачи

 

Описание задачи

Описание задачи

 

Описание задачи

Описание задачи

Економічні складові глобалізації

 

• Зростання обсягу світового експорту товарів та послуг;
• Зростання відкритості економік світу (експортна квота від 7,9% у 1913 р. до 24,8% у 2006 р.);
• протягом 1999 – 2008 рр. світовий ВВП зростав з темпом у 4,4% на рік, торгівля – у 8% на рік;
• Індустріально розвинені країни – понад 60% світового експорту, країни, що розвиваються – до 30%, СНД – лише до 3%;
• Регіоналізація світової торгівлі: АТЕС – 50%, ЄС – 37,5%, НАФТА – 19,5%, АСЕАН – 6,4%, МЕРКОСУР – 1,4%.

 

Динаміка регіонального розподілу ПІІ, частки їхніх припливів у ВВП національних економік.

 

Прямі іноземні інвестиції

Прямі іноземні інвестиції

Прямі іноземні інвестиції

Прямі іноземні інвестиції

Прямі іноземні інвестиції

Прямі іноземні інвестиції

Прямі іноземні інвестиції

Прямі іноземні інвестиції

Прямі іноземні інвестиції

Прямі іноземні інвестиціїТрансформаційні економіки, млн. дол США

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

88113

109749

136895

148917

917953

1246684

3352268

4452644

4213666

4893490Країни, що розвиваються,млн. дол США

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

6422648

6668915

7005364

7325164

7658431

7916143

8214346

8334658

7956135

8562314Розвинуті країни,млн. дол США

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

7442547

7468968

9372828

9372828

11055515

11524868

14275734

17990069

15491181

20400643Світова економіка, млн. дол США

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

Трансформаційні економіки, млн. дол США

Країни, що розвиваються,млн. дол США

Розвинуті країни,млн. дол США

Світова економіка, млн. дол США

2000

2001

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

Тенденції розвитку глобального фінансового ринку  

 

• Зростають темпи концентрації фінансового і промислового капіталу, збільшується кількість злиттів і поглинань, особливо у Західній Європі (у 2007-2008 рр. – до 90% всіх ПІІ, до 50% концентрації у секторі фінансових послуг); 
• Зростання впливу руху капіталів на волатильність валютних курсів;
• Спрямування у виробничий сектор тільки 10% коштів (на 1 долар вартості у реальному секторі припадає 50 доларів у фінансовій сфері – обсяг щоденних чисто спекулятивних операцій – 1,5 трлн дол на день);
• Розвиток вторинного ринку боргових зобов’язань – річний оборот у 100 трлн.дол.США);
• Розвиток ринку похідних фінансових інструментів (річний обіг – до 400 трлн.дол.США).
• Змінюється структура інструментів фінансового ринку: зростає роль корпоративних цінних паперів та їх похідних; 
• Посилюється взаємозалежність фінансового і реального секторів економіки – емісія ЦП стала джерелом мобілізації інвестиційних ресурсів, а з іншого – механізм фінансового ринку здатен забезпечити перерозподіл коштів на користь найбільш перспективних компаній;
• Зміна ідеології міжнародних валютно- фінансових організацій - підвищення відповідальності за підтримку стабільності фінансових ринків, наполягають на посиленні ролі національних фінансових інститутів у розв'язанні   проблем фінансової політики та економічного розвитку.    

 

Спрямованість потоків ПІІ у розрізі країн світу (2009-2011)

 

Місце акумуляції	Місце призначення
Північна Америка (Канада і США)	Китай, Об'єднане Королівство Великобританії, РФ, Німеччина, Бразилія, США
Європа	США, Китай, Індія, Бразилія, РФ, Об'єднане Королівство Великобританії
Японія	Китай, Індія, Об'єднане Королівство Великобританії, Бразилія, В'єтнам, Німеччина
Азія	Китай, США, Індонезія,Австрія, Індія, В'єтнам