Специальные формы финансирования и кредитования: лизинг и факторинг

 В современных условиях  наиболее универсальной системой  финансового обслуживания клиентов  является конвенционный (открытый) факторинг. За клиентом практически  сохраняются только производственные  функции. Поскольку в этом случае  клиенты фактор-фирм могут отказаться от сохранения собственного штата служащих, выполняющих те функции, которые принимает на себя фактор-фирма, то возникает достаточно существенная экономия средств.

Применение факторингового обслуживания наиболее эффективно для малых и средних предприятий, имеющих перспективы увеличения объемов производства и сталкивающихся с проблемой временной нехватки денежных средств из-за несвоевременного погашения долгов дебиторами и трудностей, связанных с производственным процессом.

При заключении факторингового договора между факторинговой фирмой и поставщиком определяются сроки и обстоятельства, при наступлении которых факторинговый отдел должен осуществить платеж в пользу поставщика, но не больше предельной суммы.

 В мировой практике  обычно используются три метода  установления предельных сумм.

 Определение общего  лимита. Плательщику устанавливается  периодически возобновляемый лимит,  в пределах которого фактор-фирма  автоматически оплачивает переуступаемые  платежные требования. В случае  превышения суммы задолженности  над суммой лимита все платежи  в счет погашения долга будут  поступать факторинговому отделу до тех пор, пока он не компенсирует сумму платежей, осуществленных в пользу поставщика, и только потом - поставщику.

 Устанавливается сумма,  на которую в течение какого-либо  срока может быть произведена  отгрузка товаров одному плательщику.  Если поставщик не превышает  лимит, то он застрахован от  появления сомнительных долгов.

 Страхование по отдельным  сделкам используется в случае, когда специфика производственной  деятельности поставщика предполагает  ряд отдельных сделок на крупные  суммы, а не серию поставок  товаров одним и тем же покупателям.  Предельная сумма в этом случае  представляет собой всю сумму  каждого заказа, с поставкой товара  в течение определенного периода  времени.

 Основной целью многих  предприятий, прибегающих к услугам  факторинговой компании, является получение дополнительных средств, так как по факторинговому договору поставщику незамедлительно оплачивается часть (70-90%) суммы акцептованных покупателем платежных требований. Уплата остальной части (10-30%) за вычетом комиссионного вознаграждения, осуществляется отдельным платежным поручением после поступления средств от плательщика или на обусловленную в договоре дату.

 Комиссионное вознаграждение  факторинговой компании складывается из двух элементов: платы за обслуживание, платы за предоставленные в кредит средства.

Заключение

Подводя итоги можно сказать, что лизинг и факторинг успешно  применяются в иностранных рыночных экономиках. Но в условиях нашей  суровой действительности они получили очень небольшое распространение. Чему возможно способствует нестабильность нашей экономики, отсутствие законодательной  базы по данным видам кредитования.Что очень печально, так как показывает западный опыт лизинг имеет много преимуществ перед обычными видами кредитования.

 В наших условиях  лизинг и факторинг чрезвычайно  редки, так как банки не идут  на необоснованные риски. Производственные  предприятия в настоящее время  работают очень неустойчиво, постоянно  идет снижение выпуска продукции,  падает рентабельность, снижается  численность работающих. В особенно тяжелых условиях экономических и финансовых находится легкая промышленность. За последние 5 лет (1991-95гг.) выпуск продукции снизился в 5 раз. Производственные мощности на предприятиях используются на 15-20%, не осуществляется техническое перевооружение предприятий. Происходит отставание от научно-технического прогресса мировых технологий.

 В связи со сложившейся  ситуацией идти на кредитование  в виде лизинга и факторинга  крайне не выгодна и опасна, как иностранным инвесторам, так  и российским банкам. Факторинг  и лизинг будут работать в  нашей стране после остановки  спада производства и стабилизации  цен и тарифов. Эти виды кредитования  при широком их применении  позволят привлечь инвесторов  в страну, улучшить платежную  дисциплину, стабилизируют экономику  страны.

Список использованной литературы

1. Финансы и кредит: Учебник / Под ред. Т.М. Ковалевой. – М.: Кнорус, 2008.
2. Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник / Под ред. М.В. Романовского, О.В. Врублевской. – М.: Юрайт-Издат, 2007.
3. Финансы и кредит: учеб. пособ. / М.Н. Беркович, И.Г. Беркович. – Самара: Самар. гос. техн. ун-т, Поволожский ин-т бизнеса, 2009. – 167с.
4. Деньги. Кредит. Банки: Учебник для вузов / Под ред. Е.Ф. Жукова. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2008.
5. Официальный сайт Министерства экономического развития и торговли РФ – www.economy.gov.ru
6. Информационный портал «Банки.ру» - www.banki.ru