Рынок ценных бумаг в Республике Беларусь и перспективы его развития

                                                                                                          Таблица 2.9

 Данные  о количестве проведенных отделами (управлением) по ценным бумагам проверок за 2005-2007гг.

 Примечание. Источник: собственная разработка на основе источника [41, с.15]

 Количество  проводимых проверок в 2007 году по сравнению  с 2006 годом увеличилось (на 40 или  26,7 %). Так, если в 2006 году было проведено 150 проверок, то в 2007 году количество проверок составило 190.

 Количество  проводимых проверок в 2007 год по сравнению  с 2005 годом значительно сократилось ( на 169 или  на 47,1 %), а количество проверок за 2006 год по сравнению с 2005годом  сократилось (на 209 или 58,2%)

    По результатам проведенной контрольной деятельности акционерных обществ на предмет наличия обязательной регистрации доверенностей, в соответствии с которыми переданы права, удостоверенные акциями, приобретенными гражданами Республики Беларусь у государства за денежные средства на льготных условиях, операций эмитента с собственными акциями были выявлены факты:

1. участия на общих собраниях акционеров физических лиц по доверенностям, которые не были зарегистрированы в установленном  порядке;
2. учета акций, выкупленных на баланс общества, при подсчете голосов при принятии решений. При этом проверки обществ по указанным направлениям выявили ряд нарушений норм Закона Республики Беларусь от 9 декабря 1992 г. № 2020-ХП   "О хозяйственных обществах"  по порядку проведения собраний, в частности:

• акционерными обществами не проводились очередные (годовые) собрания акционеров по результатам хозяйственной деятельности общества, либо проводились с нарушением сроков, установленных Законом;

• не избиралась ревизионная комиссия, либо ревизионная комиссия не вносила на рассмотрение собрания акционеров заключение о финансово-хозяйственной деятельности общества для его утверждения;
• акционерным обществом допускалось нарушение установленных сроков уведомления акционеров о проведении общих собраний акционеров;
• состав наблюдательного совета в акционерном обществе с количеством акционеров более 1000 избирался не кумулятивным голосованием;
• голосование на общем собрании акционеров не осуществлялось бюллетенями для голосования и т.д.

 Помимо  выявленных нарушений Закона наиболее типичными нарушениями, выявленными отделами (управлением) по ценным бумагам, а также отделом координации и контроля Департамента по ценным бумагам при проведении проверок явились следующие:

• непредставление или несвоевременное представление акционерным обществом в отделы (управление) по ценным бумагам нотариально заверенных копий, новых редакций Уставов или изменений и дополнений в них;
• отсутствие публикации отчетов акционерных обществ в органах печати;
• отсутствие в акционерных обществах аттестованного сотрудника (в закрытых акционерных обществах помимо отсутствия аттестованного сотрудника, отсутствие дополнительного соглашения с профессиональным участником рынка ценных бумаг на оказание консультационных услуг);
• представление эмитентами недостоверной информации в Департамент по ценным бумагам.

 Типичные  нарушения, выявленные в ходе проверок профессиональных участников рынка  ценных бумаг (и филиалов банков) по указанным выше направлениям:

• правила внутреннего контроля за осуществлением финансовых операций, подлежащих особому контролю, либо не разработаны, либо не содержат необходимых условий, установленных законодательством;
• перевод наследуемых ценных бумаг на счет "депо" наследника осуществлен на основании не удостоверенной нотариально копии (не нотариально удостоверенной) свидетельства о праве на наследство;
• несоблюдение квалификационных требований, предъявляемых к руководителям профессиональных участников рынка ценных бумаг, в частности руководителем филиала банка.

 Нарушений требований законодательства профессиональными участниками при регистрации сделок с ценными бумагами при проведении проверок не установлено.

 По  результатам выявленных нарушений  при проведении контрольно-надзорной  деятельности Департаментом по ценным бумагам:

проводилась работа по совершенствованию законодательства о ценных бумагах, вносились изменения и дополнения в ряд нормативных правовых актов;

было  вынесено 214 постановлений о привлечении  должностных лиц к административной ответственности за нарушения законодательства о ценных бумагах на общую сумму 49,72 млн. бел. рублей.

Взыскано  в бюджет в отчетном периоде 37,6 млн, бел. рублей.

 Данные о количестве вынесенных постановлений, а также о сумме представленных санкций приведены в таблице 2.12

                                                                                                              Таблица 2.12

Количество  выставленных  постановлений и  сумм санкций за2005-2007гг.

 Примечание. Источник: собственная разработка на основе источника

   Количество вынесенных постановлений,  а также сумм санкций   применяемых  отделами (управлением) по ценным  бумагам в 2007 году по сравнению  с 2006годом увеличилось на 91/ 1412, это связано с тем, что с  01.08.2006г. не подлежит применению  постановление Совета Министров  Республики Беларусь от 08.05. 1977 № 456 « О защите прав инвесторов».  

   Кроме того, так как большинство  нарушений, допускаемых акционерными  обществами, связаны с нарушением  норм Закона, Департаментом по  ценным бумагам с целью защиты  прав акционеров, а также предупреждения повторения выявленных нарушений, проводится работа по внесению изменений в Кодекс Республики Беларусь от 21 апреля 2003 г. № 194-3 "Об административных правонарушениях".

 Одним из направлений контрольной деятельности Департамента по ценным бумагам является надзор за соблюдением законодательства при организации биржевых торгов ценными бумагами и совершении сделок на фондовой бирже, за соблюдением правил допуска ценных бумаг к торгам на бирже, Данные функции, а также контроль за достоверностью предоставляемой информации ОАО "Белорусская валютно-фондовая биржа" осуществляет главный государственный биржевой инспектор.

 Для предотвращения нарушений в 2007 году на постоянной основе проводился мониторинг и разрабатывались конкретные предложения по внесению изменений в законодательство.

 В рамках выполнения надзорных функций осуществлялся  прием, обработка и анализ информации, представляемой ежеквартально профессиональными  участниками рынка ценных бумаг  и фондовой биржей.

   По результатам анализа информации о деятельности профучастников за 2006 год (форма № 3) было выдано 18 предписаний профучастникам для устранения выявленных нарушений действующего законодательства, из них 17 предписаний - в связи с несоответствием требованиям финансовой достаточности.

 Не  устранили выявленные нарушения 5 профучастников, вследствие чего действие одной лицензии было приостановлено, действие 4 лицензий было прекращено, в связи с принятием  данными профучастниками решения  о прекращении профессиональной деятельности по ценным бумагам.

 Кроме того, было возобновлено действие 2 лицензий после устранения нарушений, повлекших  приостановление действия лицензий, (действие одной лицензии было приостановлено в предшествующем отчетном периоде).