Финансовый потенциал. Его сущность, назначение, методы оценки

 

 

 

СОДЕРЖАНИЕ

 

Введение                                                                                                         2

1. Финансовый потенциал. Его сущность, назначение, методы оценки .    3                               

2. Потенциал выживаемости. Его сущность, назначение, методы оценки .     6

3. Определение потенциала предприятия при помощи баллов                  10  

4. Определение интегрального потенциала предприятия            13  Приложения                                                                                                      19

Используемая литература                                                                                 21

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

Потенциал – это источники, возможности, средства, запасы, которые могут быть приведены в действие, использованы для решения какой-либо задачи, достижения определенной цели.

Термин “потенциал” в своем этимологическом значении происходит от латинского слова “potentia” и означает “скрытые возможности”, которые в хозяйственной практике, благодаря работе могут перейти в реальность.

Таким образом, термины “потенциал”, “потенциальный” означают наличие у кого-нибудь (будь - это отдельно взятый человек, первичный рабочий коллектив, общество в целом) скрытых возможностей, которые еще не проявились, или дарования к деятельности в соответствующих сферах.

Потенциал предприятия – это его возможности экономического субъекта в какой-либо области.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Финансовый потенциал. Его сущность, назначение, методы оценки

 

Переход к рынку ставит новые задачи перед финансовой деятельностью предприятия. Конкурентоспособность предприятия зависит как от внутренних возможностей эффективно использовать все имеющиеся в его распоряжении ресурсы, так и от внешних условий, таких как налоговая (кредитная, ценовая) политика государства и рыночная инфраструктура. Финансовый потенциал предприятия является комплексным понятием и характеризуется системой показателей, отражающих наличие и размещение средств, реальные и потенциальные финансовые возможности. Основными из них являются состав и структура активов предприятия, объем произведенной продукции и услуг, общие затраты на производство, структура затрат, структура оборотных средств и период их оборота и платежеспособность, инвестиционный потенциал, интенсивность инвестиций, норма прибыли капитала, рентабельность продукции. Факторы, влияющие на финансовый потенциал предприятия, - это, прежде всего, устойчивость темпов роста собственных средств предприятия, качество управления текущими активами, обеспечение запасов и затрат собственными средствами, обеспечение допустимой зависимости предприятия от кредиторов, оборот акций, выплачиваемые дивиденды.

Конкурентоспособный финансовый потенциал характеризуется устойчивой платежной готовностью, достаточной обеспеченностью собственными оборотными средствами и эффективным их использованием с хозяйственной целесообразностью, четкой организацией расчетов, наличием устойчивой финансовой базы. Финансовое положение предприятия может быть напряженным в случае неэффективного размещения средств, их иммобилизации, просроченной задолженности перед бюджетом, поставщиками, банком, а также недостаточной устойчивости потенциальной финансовой базы, что связано с неблагоприятными тенденциями в производстве.

Устойчивое финансовое положение предприятия является необходимым условием его деятельности в рыночных отношениях, поскольку от этого зависит своевременность и полнота погашения его обязательств по оплате труда работников, расчетов с бюджетом, банками и поставщиками материальных ресурсов, по выплате дивидендов и т.д. Финансовый потенциал можно считать эффективным, если он покрывает собственными средствами не менее 50% финансовых ресурсов, необходимых для осуществления конкурентоспособной деятельности предприятия, целенаправленно и эффективно использует финансовые ресурсы и является платежеспособным.

Укрепление финансового потенциала предприятия во многом зависит от правильности сформированной финансовой стратегии. Формирование и реализация финансовой стратегии, направленной на поддержку конкурентоспособного потенциала предприятия, основывается на использовании механизмов и инструментов финансового менеджмента, к которым можно отнести следующие:

финансовое управление – финансовый анализ, бюджетирование, антикризисное управление, менеджмент привлечения заемных средств и размещения свободных средств, инвестиционный менеджмент;

финансовая реструктуризация – ликвидация нерентабельных и неплатежеспособных структур предприятия, ужесточение контроля за расходованием денежных средств, списание активов с баланса предприятия, управление издержками производства, интеграция капитала;

рынок финансовых услуг – факторинг, страхование, лизинг, офшоры;

управление финансовыми рисками – управление активами и пассивами, хеджирование, свопы, фьючерсы, форварды, опционы.

Оценка финансового потенциала конкурентоспособности предприятия может быть произведена по уровню финансовооруженности труда. Предполагается, что чем выше финансовооруженность труда, тем больше у предприятия возможностей укрепить конкурентный потенциал предприятия.

 

Управление финансовым потенциалом предприятия осуществляется в рамках финансового менеджмента, основной целью которого является обеспечение эффективного функционирования предприятия посредством воздействия на его финансовые ресурсы.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Потенциал выживаемости. Его сущность, назначение, методы оценки

     Диагностика банкротства должна предусматривать не только оценку вероятности наступления этого состояния, но и определение внутренних сил противостояния имеющиеся у предприятия, благодаря активизации которых ситуация может быть улучшена.

     Проблема исследования возможности  выживания является сегодня очень  важной. Если зарубежные исследователи  уже достаточно давно обратили  внимание на целесообразность  ее разработки, то в отечественных  экономических исследованиях имеются  лишь отдельные акценты и замечания  по этому поводу.

    Целесообразность рассмотрения  проблем выживания не нуждается  в дополнительной аргументации. Выживание и развитие, что обеспечивает создание достаточного "запаса" устойчивости для успешного функционирования в условиях рыночных отношений является одной из главных целей разработки стратегии деятельности любого предприятия, независимо от состояния и стадии жизненного цикла, на котором оно находится.

      На первый взгляд, может сложиться мнение, что оценка выживаемостью не является самостоятельной проблемой. Поскольку методический инструментарий оценки угрозы наступления банкротства достаточно разработан и позволяет количественно определить вероятность возникновения этой ситуации, то выживание, которое является противоположным направлением развития кризисной ситуации, может быть рассчитана как разница между единицей и вероятностью банкротства:

Р. = 1-Р6.

     Такая позиция ошибочна; банкротство и выживание обусловливаются разными факторами и должны исследоваться автономно друг от друга.

Выживание предприятия рассматривается как возможность развития ситуации по позитивному сценарию, следствием которого является нормализация состояния хозяйственной системы, восстановления конкурентоспособности предприятия и обеспечения эффективного хозяйствования. Для характеристики способности предприятия к реализации этой возможности используется специальный термин - "потенциал выживания ".

      Потенциал (лат.роиепсиа - сила, прочность) — совокупность находящихся в распоряжении предприятия «стратегических» ресурсов, имеющих определяющее значение для возможностей и границ функционирования предприятия в тех или иных условиях. В зависимости от цели оценки в экономической литературе используются различные виды потенциала - производственный, социально-экономический, восстановительный, стратегический.

       Определенные особенности, присущие термину "потенциал", должны учитываться и при толковании термина "потенциал выживания", сферой применения которого является исследование потенциальных возможностей предприятия по выходу из кризисного состояния, оценка наличия предпосылок и возможностей для самосохранения хозяйствующего субъекта, восстановление режима его функционирования в соответствии с требованиями рыночной экономики.

    Выживаемости объективно присущи, как и любой системе, предприятию, поскольку, согласно теории кибернетики, все открытые динамические системы в своем развитии направляются к состоянию равновесия. Однако сила этой способности может существенно уменьшиться или даже достичь нулевого уровня, если предприятие не будет соответствовать требованиям, которые определены теорией систем. К таким требованиям относятся:

наличие упорядоченной целостности, которая является результатом динамического взаимодействия отдельных элементов предприятия как системы технических, технологических, экономических, организационных, социальных, экологических, внешних, внутренних, функциональных и других факторов. Это позволяет реализовать важнейший признак целостности: целое является большим, чем сумма элементов, имеет большую эффективность, лучшие качества; способность к самоадаптации (стабилизации) для сохранения устойчивости динамического баланса как в рамках самой системы, так и во взаимодействии с внешней средой, способность к самоорганизации, под которой понимается умение превращать внутренние ограничения, достигать новых, более устойчивых состояний, остаются устойчивыми к воздействиям внешней среды; способность к самоорганизации позволяет реализовать возможности эволюции в более жизнеспособные (устойчивые) системы; способность к противодействию роста энтропии в развитии системы, проявлением которой является увеличение роли случайности, уменьшения возможности упорядоченности, самостабилизации, самоорганизации, возникающих в процессе жизнедеятельности системы, особенно при расширении границ ее деятельности; способность к инновациям (изменений), в процессе развития любой системы действует основной закон снижения отдачи, эффективности любого экономического явления, его проявлением является снижение эффективности использования капитала, производственных фондов, снижение доходов и т.д.. Жизнеспособность системы обусловливается ее способностью получать дополнительную "энергию" из внешней среды, которая оттягивает наступление энтропии, изменяет систему. Это может быть реорганизация ее экономической структуры, привлечения дополнительного капитала, новых участников, осуществление модернизации оборудования, изменение технологий, организационная перестройка и т.д..

    Выживание предприятия определяется как состояние его развития, которое предполагает своевременность и экономичность адаптации к изменениям внутренней и внешней среды при сохранении основных законов развития: целеустремленность, динамизм и управляемость. Способность к выживанию предприятия представляет собой результативную оценку трех типов устойчивости, которые присущи этой хозяйственной системе.

    Начальным этапом исследования потенциала выживания предприятия является исследование состояния и состава ресурсов, имеющихся в его распоряжении на момент оценивания.

    Проблемы ресурсного обеспечения деятельности предприятия, в зависимости между объемом, составом ресурсов и достигнутыми результатами деятельности, оценки достаточности ресурсного потенциала для достижения запланированных показателей деятельности традиционно находились в центре внимания многих исследователей.

    Классическим постулатом экономической теории признано, что для осуществления производственной деятельности предприятию нужны факторы производства, основными из которых являются труд, капитал и земля (природные ресурсы). Под производственными факторами принято рассматривать ресурсы, которые реально вовлечены в процесс производства, то есть "производительные" ресурсы ".

   Существуют различные методические подходы к характеристике ресурсов фирмы. Так, в составе факторов производства принято выделять элементарные ресурсы (труд, капитал, нематериальные активы) и диспозиционные ресурсы, то есть управленческие ресурсы, способность человека (субъекта управления) комбинировать элементарные факторы для достижения элементарных целей и задач развития системы, выполнения функций управления ее деятельностью.

 

 

 

 

 

 

 

3. ОПРЕДЕЛЕНИЕ ПОТЕНЦИАЛА ПРЕДПРИЯТИЯ  ПРИ ПОМОЩИ БАЛЛОВ

 

Таблица 3.1 – Исходные данные по предприятию для выполнения практической части курсовой работы

Наименование локального потенциала/показателя	Расчет показателя или значение
Производственный потенциал
Часть основных фондов к валюте баланса (основные фонды/сумму баланса)	7720000/12539000=0,61
Фондоотдача (объем выпущенной продукции/основные средства), грн.	12801500/7720000=1,65
Рентабельность основных средств (чистая прибыль/основные средства*100%), %	4000/7720000=0,05%
Маркетинговый  потенциал
Номенклатура продукции	широкая
Рынки сбыта	региональный
Качество продукции	низкое
Экономический  потенциал
Рентабельность продукции (прибыль/объем  выпущенной продукции*100%),%	41800/12801500*100%=0,3
Затраты на 1 грн. товарной продукции (себестоимость/объем выпущенной продукции), грн.	12759700/12801500=0,99
Среднемесячная заработная плата (Фонд оплаты ППП/количество человек), грн.	905200/432=2095,37