Анализ оборотных средств

Ускорение оборачиваемости  оборотных средств является первоочередной задачей предприятий в современных  условиях и достигается следующими путями.

На стадии создания производственных запасов - внедрение  экономически обоснованных норм запаса; приближение поставщиков сырья, полуфабрикатов, комплектующих изделий и другого к потребителям; широкое использование прямых длительных связей; расширение складской системы материально-технического обеспечения, а также оптовой торговли материалами и оборудованием; комплексная механизация и автоматизация погрузочно-разгрузочных работ на складах.

На стадии незавершенного производства - ускорение научно-технического прогресса (внедрение прогрессивной  техники и технологии, особенно безотходной  и малоотходной, роботизированных комплексов, роторных линий, химизация производства); развитие стандартизации, унификации, типизации; совершенствование форм организации промышленного производства, применение более дешевых конструкционных материалов; совершенствование системы экономического стимулирования экономного использования сырьевых и топливно-энергетических ресурсов; увеличение удельного веса продукции, пользующейся повышенным спросом.

На стадии обращения - приближение потребителей продукции  к ее изготовителям; совершенствование системы расчетов; увеличение объема реализованной продукции вследствие выполнения заказов по прямым связям, досрочного выпуска продукции, изготовлена продукции из сэкономленных материалов; тщательная и своевременная подборка отгружаемой продукции по партиям, ассортименту, транзитной норме, отгрузка в строгом соответствии с заключенными договорами.

В современных  условиях, когда предприятия находятся  на полном самофинансировании, правильное определение потребности в оборотных  средствах имеет особое значение. Минимизация затрат достигается в первую очередь оптимизацией структуры источников формирования оборотных средств предприятия, т.е. разумным сочетанием собственных и кредитных ресурсов.

 

ГЛАВА 2. ОЦЕНКА, АНАЛИЗ, ДИАГНОСТИКА, ЛИКВИДНОСТИ БАЛАНСА И ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ ООО «СП «МАШТЕХТРАНС» за 2008-2010 годы

2.1. Краткая характеристика ООО «СП «МАШТЕХТРАНС»

ООО «СП «МАШТЕХТРАНС» было создано в 2001 году.. Осуществляемой деятельностью является прокладка сетей электроснабжения до 35кВ включительно; прокладка инженерных сетей (водоснабжение, канализация); строительство водозаборных узлов; строительство узлов биологической очистки сточных вод; земляные работы; возведение несущих и ограждающих конструкций зданий и сооружений до 40м; работы по устройству внутренних инженерных систем; работы по защите конструкций и оборудования; отделочные работы; осуществление функций генерального подрядчика.

Расположено и зарегистрировано общество в городе Сергиев Посад. В его распоряжении находятся офис и складские помещения.

Целью деятельности организации  является получение прибыли путём  осуществления лицензированной  деятельности по проектным, строительным и монтажным работам рынке Московской области, а также на территории других регионов Российской Федерации.

Рассмотрим организационную структуру предприятия и распределение информационных потоков. Руководителем организации является Генеральный директор, принимающий все главные решения в деятельности предприятия.

Общая численность управляющих работников ООО «СП «МАШТЕХТРАНС» в 2011г. составляет 7 человек. Основными структурными подразделениями предприятия являются Бухгалтерия, Экономический отдел, Конструкторское бюро (КБ), Производственный отдел.

Генеральный директор осуществляет:

• Управление финансовой частью;
• Договорная работа с заказчиками и подрядчиками;
• Управление внутри организации.

 

 

 

 

Рис. 2. Организационная  структура ООО «СП «МАШТЕХТРАНС»

Как видно из рисунка 2, кроме Генерального директора, ключевыми фигурами в организации являются:

• Начальник КБ управляет процессом проектирования, чтобы проекты соответствовали Государственным стандартам (ГОСТам) и другим нормативным документам, используя новые технологии.
• Начальник производства, занимается комплектацией и снабжением объектов материалами, распределением рабочей силы техническое обслуживание поставляемого оборудования, контролем за ведением объектов, сдачей объектов заказчикам.
• Главный бухгалтер.
• Инженер-экономист занимается составлением смет на проектные и монтажные работы, и затем включает эту стоимость в договор на выполнение работ. А по завершению работ составляет акты и справки о стоимости выполненных работ. Также оформляет письма, приказы и договора.

Как мы видим, структура  организации в процессе работ тесно взаимосвязана. Работа одного отдела дополняется следующим, что представляет собой полный комплекс работ от проектирования до сдачи объекта, прошедшего испытания.

2.2. Анализ и оценка эффективности использования оборотных средств ООО «СП «МАШТЕХТРАНС» 

Вертикальный  анализ-анализ структуры. Структура  – соотношение элементов внутри системы. Это процентное содержание статей активов или пассивов в  валюте баланса. Для финансовых результатов  структуры можно посчитать по отношению к выручке.

Для удобства бухгалтерскую  отчетность необходимо преобразовать  в аналитический баланс, который  отличается от официального баланса  упрощенной, сжатой формой; указанием  только крупных статей; наглядно представленной динамикой актива и пассива на период с 2008 по 2010гг.

Согласно составленному  аналитическому балансу, валюта баланса  в течение трех лет выросла  на 732,4 млн. руб. (см. приложение 1 табл. 1, приложение 2 таб. 1) это говорит о  том, что на предприятии достигается  рост имущественного потенциала, обеспечивающий увеличение его финансовых результатов.

Соотношение разделов I “Внеоборотные активы” и II “Оборотные активы” приблизительно одинаково (50% / 50%) и составляет, соответственно, в 2008г. 55,78% и 44,22%, в 2009г. 50,93% и 49,07%, в 2010г. 44,19% и 55,81% (см. приложение 1 табл. 1, приложение 2 табл. 1). В разделе пассива собственный капитал занимает доминирующую долю и составляет, собственные средства в 2008г. 75,95%, в 2009г. 74,40%, в 2010г. 78,94%; заемные средства (краткосрочные пассивы) в 2008г. 24,05%, в 2009г. 25,60%, в 2010г. 21,06%. Долгосрочные обязательства у предприятия ООО «СП «МАШТЕХТРАНС» отсутствуют.

В разделе пассива  собственный капитал занимает доминирующую долю и составляет, собственные средства в 2008г. 75,95%, в 2009г. 74,40%, в 2010г. 78,94%; заемные средства (краткосрочные пассивы) в 2008г. 24,05%, в 2009г. 25,60%, в 2010г. 21,06%. Долгосрочные обязательства у предприятия ООО «СП «МАШТЕХТРАНС» отсутствуют.

Все говорит  о том, что у данного предприятия  есть все возможности для ведения эффективной производственной деятельности и достижения желаемых финансовых результатов.

В структуре  внеоборотных активов преобладают  основные средства, которые составляют в среднем 47,89%. Незавершенное строительство  на протяжении трех лет изменилось незначительно и составило в среднем 2,41%. Долгосрочные финансовые вложения на протяжении трех лет оставались без изменения и составляли не большую долю в структуре в внеоборотных активов равную 34 тыс. руб. в абсолютном выражении (см. приложение 1 табл. 1, приложение 2 табл. 1).

Структура оборотных  активов, на протяжении рассматриваемого периода, существенных изменений не претерпела. В ее составе преобладают  запасы (в среднем 37,88%) и краткосрочная  дебиторская задолженность (в среднем  около 8,6%). Остальные статьи оборотных активов в среднем составляют: НДС около 1,01%; долгосрочная дебиторская задолженность отсутствует; вложения в ценные бумаги также отсутствует; наличие денежных средств сократилось и составило, соответственно по факту 5,49%, по прогнозу 0,16%; прочие оборотные средства около 0,27%.

Рассматривая  структуру пассива аналитического баланса данного предприятия, следует  отметить, что резких перепадов в  показателях разделов пассива не наблюдается. Капитал и резервы  в своем составе имеют преобладание добавочного капитала, который в среднем составляет 45,41%. Нераспределенная прибыль выросла в 2,5 раза в 2010г. по отношению к 2008г. Остальные показатели статей раздела “Капитал и резервы” остались неизменными. Итак, “Капитал и резервы” в среднем составили 76,43%.

Долгосрочные обязательства у ООО «СП «МАШТЕХТРАНС» отсутствуют.

В структуре  краткосрочных пассивов преобладающей  статьи нет. Кредиторская задолженность  в 2008г. составляет 6,67%, а займы и кредиты 10,67%. В 2009 году составили кредиторская задолженность 15,48%, а займы и кредиты 5,58%.

В общей сложности  статьи V раздела увеличились в 2009 году (по сравнению с 2008г.), а в 2010г. – сократились.

Вывод: рассматривая показатели аналитического баланса, предприятие  на протяжении изучаемого периода, можно отметить, что структура баланса оставалась стабильной.

Следует отметить рост выручки от продаж, которая  за три года увеличилась на 448078,0 тыс. руб. при увеличении себестоимости  проданных товаров в 2010 г. по сравнению с 2008г. на 239454,0 тыс.руб. Темп прироста выручки 35,1% не превышает темп прироста затрат 35,6%, следовательно, рост затрат не оправдан (см. приложение 3 табл. 1).

Темп роста  валовой прибыли составляет 34,4%. Предприятию пришлось выплатить  налоги на прибыль в 2010 г. на 25056,0 тыс. руб. больше, чем в 2008г.

Чистая прибыль  предприятия в 2009 г. упала по сравнению с 2008 г. на 25784 тыс. руб., а в 2010 г. – выросла (по сравнению с 2009г.) на 137735 тыс. руб., или в 1,5 раза по сравнению с 2008г.

Вывод: за рассматриваемый  период предприятие работало стабильно, без убытков.

Индексный анализ абсолютных балансовых стоимостных  показателей.

Индексный анализ абсолютных балансовых стоимостных  показателей демонстрирует, как  изменяются эти показатели в динамике и каково их изменение по сравнению с изменением валюты баланса.

Таблица 1

Индексный анализ абсолютных балансовых стоимостных  показателей

№ пп	Наименование	Код строки	Индексный анализ
			2008г.	2009г.	2010 г.
0	1	2	3	4	5
1	Основное имущество	А120	1,000	1,085	1,217
	Оборотное имущество	А290	1,000	1,388	1,961
2	Основные средства	А120	1,000	1,085	1,217
	Незавершенное строительство	А130	1,000	3,046	1,668
3	Производственные  запасы	А210	1,000	1,709	2,282
	Денежные средства	(А250+А260)	1,000	0,038	0,045
4	Собственный капитал	П490	1,000	1,225	1,614
	Заемный капитал	(П590+П690)	1,000	1,331	1,361
5	Долгосрочные  финансовые вложения	А140	1,000	1,000	1,000
	Краткосрочные финансовые вложения	А250	1,000	-	-
6	Дебиторская задолжен.	(А230+А240)	1,000	1,012	2,403
	Кредиторская  задолжен.	П620	1,000	3,286	3,606
7	Долгосрочные заимствования	П590	1,000	-	-
	Краткосрочные обязательства	П690	1,000	1,331	1,361
8	Займы и кредиты	П610	1,000	0,953	0,817
	Кредиторская  задолжен.	П620	1,000	3,286	3,606
Валюта баланса		А300;П700	1,000	1,250	1,553

 

1. Балансовые  стоимостные показатели, индексы,  роста которых превышают динамику валюты баланса:

a) Для 2009 года это оборотное имущество, незавершенное строительство, производственные запасы, заемный капитал, кредиторская задолженность, краткосрочные обязательства.

b) Для 2010 года – это оборотное имущество, незавершенное строительство, производственные запасы, кредиторская задолженность, дебиторская задолженность, собственный капитал.

Все эти показатели являются приоритетными, выгодными  статьями.

2. Балансовые  стоимостные показатели, индексы  которых ниже динамики валюты баланса:

a) Для 2009 года – это основное имущество, денежные средства и эквиваленты, собственный капитал, дебиторская задолженность;

b) Для 2009 года – это основное имущество, денежные средства и эквиваленты, заёмный капитал, краткосрочные обязательства, займы и кредиты,

Динамика этих показателей говорит об ущербности этих статей, проблемности в обеспечении  средствами.

Рассмотрим  стоимостные показатели более подробно:

1) Основное имущество растет более медленными темпами, чем оборотное, соответственно в 2008г. 1,085 и 1,388, и в 2010г. 1,217 и 1,961 (см. табл. 1).

2) Собственный капитал в 2009 году растет менее высокими темпами, чем заемный капитал (1,225 и 1,331, соответственно). Это свидетельствует о финансовой неустойчивости фирмы. Однако в 2010 году заемный капитал растет медленнее, чем собственный (1,361 и 1,614, соответственно).

3) Запасы растут более высокими темпами, чем денежные средства. Увеличение производственных запасов – отрицательное явление, т.к. “омертвляется” капитал, изымаются деньги из обращения. Темпы снижения денежных средств в 2010г. выше по сравнению с 2008 годом, но ниже, чем темпы роста запасов, следовательно, растет риск неплатежеспособности.

4) Темпы роста долгосрочных финансовых вложений неизменны. Краткосрочных финансовых вложений на предприятии нету. Положительный аспект – финансовый цикл выше; отрицательный – предприятие на большее время отвлекает средства из оборота и при большой процентной ставке, возможно, получило бы больший доход.

5) Дебиторская задолженность растет более низкими темпами, чем кредиторская. Предприятие должно поддерживать оптимальное соотношение кредиторской и дебиторской задолженности. Положительное явление, т.к. наши средства привлекаются в оборот и финансируются на различные цели.

6) Более быстрыми темпами растут краткосрочные обязательства, что имеет негативные последствия. Долгосрочных обязательств на ООО «СП «МАШТЕХТРАНС» нет.