Формирование и эффективное использование финансовых ресурсов на примере «Росслитстрой»

Исследуемая организация имеет зависимость от внешних источников формирования финансовых ресурсов, но в то же время, ему достаточно собственных средств для покрытия запасов, необходимых в основном производстве. Получается, что средства, получаемые от внешних источников переходят в дебиторскую задолженность, то есть, выводятся из оборота.

Предприятие в целом является платёжеспособным. Более того, расчёт эффекта финансового рычага показал, что ООО «Росслитстрой» целесообразно привлекать заёмные средства, так как прибыль от инвестиционных проектов достаточно для покрытия процентов по кредитам и собственных затрат.

Проведённый анализ финансового состояния ООО «Росслитстрой» свидетельствует о платёжеспособности предприятия, о нормальном уровне его финансовой устойчивости, как в текущем периоде, так в краткосрочной и долгосрочной перспективе, а так же о наличии скрытых внутренних резервов к развитию предприятия, которые можно получить путём рационального использования финансовых ресурсов.

Как показали проведённые исследования, ООО «Росслитстрой» имеет скрытый инвестиционный потенциал. Предприятие имеет возможность расширить производственную базу, как за счёт собственных средств, так и за счёт долгосрочных кредитов. Но необходимо понимать, что существует одна главная и трудноразрешимая проблема – проблема погашения краткосрочной дебиторской задолженности. Об этом свидетельствует её высокий уровень. Поэтому можно сделать вывод о том, что финансовая устойчивость предприятия обусловлена низкой инвестиционной и деловой активностью предприятия, что ведёт к неэффективному накоплению финансовых ресурсов. С одной стороны, предприятие сохраняет высокий уровень финансовой устойчивости, а с другой, большая половина финансовых ресурсов выведена из оборота предприятия. Именно поэтому, в качестве основного пути для повышения уровня финансового состояния предприятия, необходимо предложить повышение инвестиционной и деловой активности предприятия, а также активизировать работу по возвращению дебиторской задолженности.

В качестве дополнительных мер, направленных на повышение уровня финансового состояния предприятия, можно предложить перевод части нерационально используемых активов в долгосрочные финансовые вложения. Это позволит получить дополнительную прибыль от использования собственных средств и сохранить финансовые ресурсы на случай, если изменится конъюнктура рынка и возникнет необходимость дополнительных инвестиций. Проведённые расчёты показали, что ООО «Росслитстрой» в состоянии высвободить собственные финансовые ресурсы, что свидетельствует о наличии возможностей для самостоятельного финансирования инвестиционных проектов.

 

 

СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ

 

1. План счетов бухгалтерского учёта финансово-хозяйственной деятельности организации и инструкция по его применению. Утверждёны Приказом Министерства финансов РФ от 31.10.2000 г. №94н // Справочная система «Консультант Плюс»
2. Положение по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчётность организации» (ПБУ 4/99), утв. приказом Минфина России от 09.06.2001 г. №44н. // Справочная правовая система «Консультант Плюс»
3. Положение по бухгалтерскому учету «Учётная политика организации» (ПБУ 1/98), утв. приказом Минфина РA от 09.12.1998 г. №60н // Справочная правовая система «Консультант Плюс»
4. Астахов, В.П. Теория бухгалтерского учёта./ В.П. Астахов – М., 2008.
5. Бакаев А.С. Бухгалтерские термины и определения./ А.С Бакаев – М.: Бухгалтерский учет, 2004.
6. Баканов М.И. Экономический анализ в торговле./ М.И Баканов – М.: Финансы и статистика, 2004.
7. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. Как управлять капиталом? – М.: Финансы и статистика, 2003.
8. Грищенко О.В. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия. – Таганрог: «ТРТУ», 2000.
9. Донцова Л.В. Анализ финансовой отчётности. Учебник – М.: Дело и Сервис, 2006.
10. Ермолович Л.Л. Практикум по анализу хозяйственной деятельности предприятия. Учебное пособие. – М.: Бизнес, 2003.
11. Зимин Н.Е. Анализ и диагностика финансового состояния предприятий. Учебное пособие. – М.: Экмос, 2002.
12. Ковалев В.В. Финансовая отчётность. Анализ финансовой отчётности. – М.: ТК Велби, 2006.
13. Ковалёв В.В. Финансовый учёт и анализ: Концептуальные основы. – М.: Финансы и статистика, 2004.
14. Ковалев В.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия. Учебник – М.: Проспект, 2004.
15. Ковалева А.М. Финансы в управлении предприятием. – М.: Финансы и статистика, 2002.
16. Любушин Н.П. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: Юнити-Дана, 2005.
17. Любушин Н.П. Анализ финансового состояния организации. – М.: Эксмо, 2006.
18. Маренков Н.Л. Финансовый учёт в коммерческих фирмах. – М.: Феникс, 2004.
19. Мельник М. Финансовый анализ: система показателей и методика проведения: Учебное пособие – М.: Экономистъ, 2006.
20. Моляков Д.С. Финансы отраслей народного хозяйства. Учебное пособие – М., 2008.
21. Пивоваров К.В. Финансово-экономический анализ хозяйственной деятельности коммерческих организаций. – М.: Дашков и К, 2005.
22. Просветов Г.И. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Задачи и решения. – М.: РДЛ, 2005.
23. Рожнова О.В. Финансовый учёт: Теоретические основы, методологический аппарат. – М., 2003.
24. Романовский М.В. Финансы. – М.: Юрайт, 2004.
25. Сергеев И.В. Оперативное финансовое планирование на предприятии. – М.: Финансы и статистика, 2002.
26. Соловьева Н.А. Анализ результатов хозяйственно-финансовой деятельности организации и ее финансового состояния: Учебное пособие по курсу «Экономический анализ» – Красноярск: РИО КГПУ, 2000.
27. Теория анализа хозяйственной деятельности. / Под редакцией Кравченко Л.И., – М.: 2004.
28. Томас Р. Количественные методы анализа хозяйственной деятельности. – М.: ЗАО «Дело и Сервис», 2003.
29. Шадрина Г.В. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности. – М.: Благовест-В, 2003.
30. Шеремет А.Д. Методика финансового анализа деятельности коммерческих организаций. – М.: Инфра-М, 2004.

Размещено на Allbest.ru

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ПРИЛОЖЕНИЯ

 

Приложение 1- Анализ рентабельности за 2006–2008 гг.

 

Показатели	Годы			Абсолютное отклонение	Абсолютное отклонение
	2006	2007	2008	2007–2006	2008–2007
1. Выручка (нетто)	118 882,00	369 995,00	290 077,00	251113,000	-79918,000
2. Прибыль от продаж	2 798,00	6 926,00	8 148,00	4128,000	1222,000
3. Чистая прибыль, тыс. руб.	1 813,00	4 405,00	6 591,00	2592,000	2186,000
4. Среднегодовая сумма всех активов	21 080,00	78 744,00	142 961,50	57664,000	64217,500
5. Среднегодовая величина ОС и НМА (по остаточной стоимости)	2 463,50	3 407,00	5 338,50	943,500	1931,500
6. Среднегодовая величина оборотных активов	19 575,50	76 725,50	139 618,00	57150,000	62892,500
7. Среднегодовая сумма реального собственного капитала (чистых активов)	1 937,50	5 046,00	10 543,50	3108,500	5497,500
8. Рентабельность активов по чистой прибыли п. 3 / п. 4	0,09	0,06	0,05	-0,030	-0,010
9. Рентабельность внеоборотных активов по чистой прибыли п. 3 / п. 5	0,74	1,29	1,23	0,557	-0,058
10. Рентабельность оборотных активов по чистой прибыли п. 3 / п. 6	0,09	0,06	0,05	-0,035	-0,010
11. Рентабельность реального собственного капитала по чистой прибыли п. 3 / п. 7	0,94	0,87	0,63	-0,063	-0,248
12. Рентабельность продаж по прибыли от продаж п. 2 / п. 1	0,02	0,02	0,03	-0,005	0,009
13. Рентабельность продаж по чистой прибыли п. 3 / п. 1	0,02	0,01	0,02	-0,003	0,011

 

 

 

 

 

Приложение 2- Динамика рентабельности в период 2006–2008 гг.

 

Приложение 3 - Комплексный анализ хозяйственной деятельности предприятия за 2006–2008 гг.

 

Наименование показателя	2006	2007	2008	Темп прироста, % к предыдущему году
1. Показатели объема производства и продаж
1.1 Выручка от продажи, тыс. руб.	118 882	369 995	290 077	211	-22
2. Показатели объема используемых ресурсов, капитала и затрат
2.1. Материальные затраты на производство и продажу, тыс. руб.	107 373	357 797	257 188	233	-28
2.2. Годовой фонд оплаты труда персонала, тыс. руб.	3 676	6 973	16 559	90	137
2.3. Среднесписочная численность персонала, чел.	19	29	48	53	66
2.4. Средняя величина основного капитала (внеоборотных активов), тыс. руб.	1 505	2 019	3 344	34	66
2.5. Средняя величина основных средств  (по первоначальной стоимости), тыс. руб.	2 464	3 407	5 339	38	57
2.6. Средняя величина оборотного капитала (оборотных активов), тыс. руб.	19 576	76 726	139 618	292	82
2.7. Сумма чистых активов (на конец периода), тыс. руб.	2 844	7 248	13 839	155	91
2.8. Полная себестоимость проданных товаров, тыс. руб.	116 084	363 069	281 929	213	-22
3. Показатели, характеризующие финансовый результат
3.1. Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	2798	6926	8148	148	18
3.2. Прибыль (убыток) до налогообложения, тыс. руб.	2394	5962	8719	149	46
3.3. Чистая прибыль (убыток), тыс. руб.	1813	4405	6591	143	50
4. Показатели эффективности использования ресурсов, капитала и затрат
4.1. Среднемесячная зарплата одного работника, тыс. руб.	16,123	20,037	28,748	24	43
4.2. Производительность труда (годовая выработка), тыс. руб.	6 256,95	12 758,45	6 043,27	104	-53
4.3. Фондоотдача (по первоначальной стоимости)	48,26	108,60	54,34	125	-50
4.4. Материалоемкость продукции	0,90	0,97	0,89	7	-8
4.5. Коэффициент оборачиваемости оборотного капитала	6,07	4,82	2,08	-21	-57
4.6. Затратоемкость проданных товаров	0,98	0,98	0,97	0	-1
5. Показатели финансовой устойчивости и ликвидности (на конец периода)
5.1. Коэффициент автономии	0,12	0,09	0,09	-23	0
5.2. Коэффициент абсолютной ликвидности	0,31	0,52	0,59	69	15
5.3. Коэффициент текущей ликвидности (покрытия)	1,55	1,09	1,08	-30	-1
5.4. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	0,04	0,04	0,06	0	59

 

Приложение 4- Анализ расходов предприятия за 2006–2008 гг.

 

Наименование показателя	2006 г.	2007 г.	2008 г.	Изменения в тыс. руб. 2007–2006 гг.	Изменения в тыс. руб. 2008–2007 гг.	Изменения в% 2007/2006 гг.	Изменения в% 2008/2007 гг.	Доля в общих расходах, в% 2006 г.	Доля в общих расходах, в% 2007 г	Доля в общих расходах, в% 2008 г
Материальные затраты	107 373,00	357797	257188	250 424,00	-100609	233,23	-28,12	93,98	96,86	91,10
Затраты на оплату труда	3 676,00	6973	16559	3 297,00	9586	89,69	137,47	3,22	1,89	5,87
Отчисления на социальные нужды	990	1858	4284	868,00	2426	87,68	130,57	0,87	0,50	1,52
Амортизация	340	670	911	330,00	241	97,06	35,97	0,30	0,18	0,32
Прочие затраты	1 866,00	2116	3364	250,00	1248	13,40	58,98	1,63	0,57	1,19
Итого по элементам затрат	114 245,00	369414	282306	255 169,00	-87108	223,35	-23,58	100,00	100,00	100,00