Анализ расчетов при страховании финансовых рисков на примере ЗАО «ГУТА-СТРАХОВАНИЕ»

Краевое государственное  автономное образовательное учреждение

среднего профессионального  образования

«Пермский техникум профессиональных технологий и дизайна»

 

 

 

КУРСОВОЙ ПРОЕКТ

 

 

Тема: АНАЛИЗ РАСЧЕТОВ ПРИ СТРАХОВАНИИ ФИНАНСОВЫХ  РИСКОВ НА ПРИМЕРЕ ЗАО «ГУТА-СТРАХОВАНИЕ»

Ф.И.О. студента: Семерикова Нина Андреевна                   

Специальность:  «СТРАХОВОЕ ДЕЛО»

Группа: СД-11-11

Руководитель: Дозморов Валерий Александрович

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Пермь 2012

 

 

 

Оглавление

ВВЕДЕНИЕ--------------------------------------------------------------------------------------------------------------------	3
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ  ОСНОВЫ   СТРАХОВАНИЯ ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ--------------------------	5
1.1  ВИДЫ  ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ----------------------------------------------------------------------	5
1.2 ФАКТОРЫ,  ВЛИЯЮЩИЕ НА УРОВЕНЬ ФИНАНСОВЫХ       РИСКОВ,  МЕТОДЫ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВЫМИ  РИСКАМИ---------------------------------------------------------	12
1.3 ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО РИСКА-------------------------------------------------------------------	15
2 АНАЛИЗ РАСЧЕТОВ  ПРИ СТРАХОВАНИИ ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ  НА ПРИМЕРЕ                                          ЗАО «ГУТА-СТРАХОВАНИЕ»------------------------------------------------------------------------------------------	24
2.1 ОБЩАЯ ХАРАКТЕРИСТИКА ЗАО «ГУТА-СТРАХОВАНИЕ»---------------------------------	24
2.2 МЕТОДИКА  РАСЧЕТОВ ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ ЗАО  «ГУТА-СТРАХОВАНИЕ»--	25
3 ПЕРСПЕКТИВЫ  РАЗВИТИЯ СИСТЕМЫ СТРАХОВАНИЯ  ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ-----------	30
3.1 АНАЛИЗ РЫНКА  СТРАХОВАНИЯ ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ В РОССИИ---------------	30
3.2 МЕРОПРИЯТИЯ  ПО РАЗВИТИЮ СТРАХОВАНИЯ ФИНАНСОВЫХ  РИСКОВ В РОССИИ-------------------------------------------------------------------------------------------------------------	31
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ-------------------------------------------------------------------------------------------------	34

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

Развитие мировых финансовых рынков, характеризующееся усилением  процессов глобализации, интернационализации, либерализации, оказывает непосредственное влияние на всех участников мирового экономического пространства, основными членами которого являются крупные финансово-кредитные институты, производственные и торговые корпорации. Все участники мирового рынка непосредственно ощущают на себе влияние всех вышеперечисленных процессов и в своей деятельности должны учитывать новые тенденции развития финансовых рынков.

Число рисков, возникающих  в деятельности таких компаний, существенно  увеличилось в последние годы. Это связано с появлением новых  финансовых инструментов, активно используемых участниками рынка.

Применение новых инструментов хотя и позволяет снизить принимаемые  на себя риски, но также связано с  определенными рисками для деятельности участников финансового рынка. Поэтому  все большее значение для успешной деятельности компании приобретает в настоящее время осознание роли риска в её деятельности и способность риск-менеджера адекватно и своевременно реагировать на сложившуюся  

ситуацию, принять правильное решение в отношении риска.

Для этого необходимо использовать различные инструменты страхования от возможных потерь и убытков, набор которых в последние годы существенно расширился и включает как традиционные приемы страхования, так и методы хеджирования с использованием финансовых инструментов.

Потребность в теме исследования предопределена необходимостью развития системы страхования финансовых рисков в России.

Объектом исследования является ЗАО «Гута-Страхование».

Предметом исследования являются механизм страхования финансовых рисков.

Цель курсовой работы в рассмотрении теоретических и практических аспектов вопроса страхования финансовых рисков.

Для достижения цели были поставлены следующие задачи:

1.рассмотреть теоретические основы страхования финансовых рисков

2.провести анализ расчетов при страховании финансовых рисков на примере

3.рассмотреть перспективы развития системы страхования финансовых рисков.

 

 

 

 

 

 

 

1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ СТРАХОВАНИЯ                    ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ

 

1.1  ВИДЫ ФИНАНСОВЫХ РИСКОВ

          Финансовый риск – это вероятность наступления ущерба в результате проведения каких-либо операций в финансово-кредитной сфере, совершения операций с фондовыми ценностями, т.е. риск, вытекающий из природы этих операций. К финансовым рискам можно также отнести риск наступления косвенного (побочного) финансового ущерба (неполучения или недополучения прибыли) в результате наступления страхового события – остановки производства (торговли) из-за утраты, повреждения застрахованного имущества. Этот риск угрожает, прежде всего, производственным предприятиям [11, c.381].

Финансовые  риски косвенно связаны с имущественным  страхованием и распространяются в  основном на финансово-кредитную сферу. При этом есть одно исключение: к  финансовым рискам можно отнести  риск неплатежа по потребительскому кредиту, где одним из субъектов страхования может являться физическое, а не юридическое лицо. Существует много связанных с финансово-кредитной сферой рисков, которые нельзя в полной мере отнести к финансовым рискам. Таковы, например, риски убытков, вызванных:

- мошенничеством банковских служащих;

- принятием банком фальшивых денежных знаков;

- подделкой или утратой различных ценных бумаг;

- подделкой чеков, векселей, кассовых ордеров;

- кражей, уничтожением или повреждением находящихся в помещении банка денежных знаков, драгоценных камней, металлов, ценных бумаг, страховых полисов, бухгалтерских книг и т.д.

Названные риски, хотя и связаны с финансово-кредитной  сферой, относятся скорее не к финансовым, а к имущественным, но их страхование  имеет большое значение для коммерческих банков и должно получить широкое распространение.

 

Рис.1. Система  финансовых рисков

 

На основании  данного выше определения, можно  предложить следующую классификацию  страхования финансовых рисков.

Страхование кредитов, в том числе страхование:

- риска невозврата кредита (страхователь – банк);

- ответственности заемщика за невозврат (непогашение) кредита (страхователь – заемщик);

- несвоевременной уплаты процентов за кредит заемщикам;

- потребительского кредита (страхователь – физическое лицо);

- коммерческого кредита (страхование векселей);

- депозитов (страхователь – банк или вкладчик).

Страхование косвенных  рисков, в том числе:

- на случай потери прибыли (дохода);

- дополнительных расходов (как отдельный вид страхования);

- временной прибыли, арендной платы и т.п.

Страхование биржевых рисков, в том числе:

- рисков неплатежа по коммерческим сделкам;

- комиссионного вознаграждения брокерской фирмы;

- операций с ценными бумагами.

Страхование риска  неправомерного применения финансовых санкций государственными налоговыми инспекциями.

В соответствии с Гражданским кодексом Российской Федерации страхование финансовых рисков представляет собой совокупность видов страхования, предусматривающих  обязанности страховщика по страховым  выплатам в размере полной или частичной компенсации потери доходов (дополнительных расходов), вызванных следующими событиями [2, c.47]:

- остановка производства или сокращение объема производства в результате оговоренных событий;

- потеря работы;

- непредвиденные расходы;

- неисполнение договорных обязательств контрагентом застрахованного лица, являющегося кредитором по сделке;

- понесенные застрахованным лицом судебные расходы (издержки);

- иные события.

Под классификацией рисков следует понимать их распределение  на отдельные группы по определенным признакам для достижения определенных целей. Научно обоснованная классификация рисков позволяет четко определить место каждого риска в их общей системе. Она создает возможности для эффективного применения соответствующих методов и приемов управления риском. Каждому риску соответствует свой прием управления риском.

В зависимости  от возможного результата (рискового  события) риски можно подразделить на две большие группы: чистые и  спекулятивные.

Чистые риски  означают возможность получения отрицательного или нулевого результата. К этим рискам относятся: природно-естественные, экологические, политические, транспортные и часть коммерческих рисков (имущественные, производственные, торговые). Спекулятивные риски выражаются в возможности получения как положительного, так и отрицательного результата. К ним относятся финансовые риски, являющиеся частью коммерческих рисков. В зависимости от основной причины возникновения (базисный или природный признак), риски делятся на следующие категории: природно-естественные, экологические, политические, транспортные и коммерческие [12, c.54].

Коммерческие  риски представляют собой опасность  потерь в процессе финансово-хозяйственной  деятельности. Они означают неопределенность результата от данной коммерческой сделки. По структурному признаку коммерческие риски делятся на имущественные, производственные, торговые, финансовые. Имущественные риски - это риски, связанные с вероятностью потерь имущества гражданина-предпринимателя по причине кражи, диверсии, халатности, перенапряжения технической и технологической систем и т.п.

Производственные  риски - это риски, связанные с  убытком от остановки производства вследствие воздействия различных  факторов и, прежде всего, с гибелью  или повреждением основных и оборотных  фондов (оборудование, сырье, транспорт и т.п.), а также риски, связанные с внедрением в производство новой техники и технологии.

Торговые риски  представляют собой риски, связанные  с убытком по причине задержки платежей, отказа от платежа в период транспортировки товара, не поставки товара и т.п.

Финансовый  риск возникает в процессе отношений  предприятия с финансовыми институтами (банками, финансовыми, инвестиционными, страховыми компаниями, биржами и  др.). Причины финансового риска - инфляционные факторы, рост учетных ставок банка, снижение стоимости ценных бумаг и др. Финансовые риски подразделяются на два вида:

1. Риски, связанные  с покупательной способностью  денег;

2. Риски, связанные  с вложением капитала (инвестиционные  риски).

К рискам, связанным  с покупательной способностью денег, относятся следующие разновидности рисков: инфляционные и дефляционные риски, валютные риски, риск ликвидности [10, c.73].

Инфляция означает обесценение денег и, соответственно, рост цен. Дефляция - это процесс, обратный инфляции, он выражается в снижении цен и, соответственно, в увеличении покупательной способности денег. Инфляционный риск - это риск того, что при росте инфляции получаемые денежные доходы обесцениваются с точки зрения реальной покупательной способности быстрее, чем растут. В таких условиях предприниматель несет реальные потери. Дефляционный риск - это риск того, что при росте дефляции происходит падение уровня цен, ухудшение экономических условий предпринимательства и снижение доходов.

Валютные риски  представляют собой опасность валютных потерь, связанных с изменением курса одной иностранной валюты по отношению к другой при проведении внешнеэкономических, кредитных и других валютных операций. Риски ликвидности - это риски, связанные с возможностью потерь при реализации ценных бумаг или других товаров из-за изменения оценки их качества и потребительной стоимости.

Инвестиционные  риски включают в себя следующие  подвиды рисков:

1. Риск упущенной  выгоды;

2. Риск снижения  доходности;

3. Риск прямых  финансовых потерь.

Риск упущенной выгоды - это риск наступления косвенного (побочного) финансового ущерба (неполученная прибыль) в результате неосуществления какого-либо мероприятия (например, страхование, хеджирование, инвестирование т.п.).

Риск снижения доходности может возникнуть в результате уменьшения размера процентов и дивидендов по портфельным инвестициям, по вкладам и кредитам. Портфельные инвестиции связаны с формированием инвестиционного портфеля и представляют собой приобретение ценных бумаг и других активов. Термин «портфельный» происходит от итальянского «Porte foglio» в значении совокупности ценных бумаг, которые имеются у инвестора [11, c.96].

Риск снижения доходности включает в себя следующие  разновидности: процентные риски и  кредитные риски. К процентным рискам относится опасность потерь коммерческими  банками, кредитными учреждениями, инвестиционными  институтами в результате превышения процентных ставок, выплачиваемых ими по привлеченным средствам, над ставками по предоставленным кредитам. К процентным рискам относятся также риски потерь, которые могут понести инвесторы в связи с изменением дивидендов по акциям, процентных ставок на рынке по облигациям, сертификатам и другим ценным бумагам.