Финансовые ресурсы предприятия

3. Оптимизация  денежного оборота. Эта задача  решается путем эффективного  управления денежными потоками  предприятия в процессе кругооборота  его денежных средств, обеспечением  синхронизации объемов поступления  и расходования денежных средств  по отдельным периодам, поддержанием  необходимой ликвидности его  оборотных активов. Одним из  результатов такой оптимизации  является минимизация среднего  остатка свободных денежных активов,  обеспечивающая снижение потерь  от их неэффективного использования  и инфляции.

 

     4. Обеспечение максимизации прибыли  предприятия при предусматриваемом  уровне финансового риска. Максимизация  прибыли достигается за счет  эффективного управления активами  предприятия, вовлечения в хозяйственный  оборот заемных финансовых средств,  выбора наиболее эффективных  направлений операционной и финансовой  деятельности.  При этом для достижения целей экономического развития предприятие должно стремиться максимизировать не балансовую, а чистую прибыль, остающуюся в его распоряжении, что требует осуществления эффективной налоговой, амортизационной и дивидендной политики. Решая эту задачу, необходимо иметь в виду, что максимизация уровня прибыли предприятия достигается, как правило, при существенном возрастании уровня финансовых рисков, так как между этими двумя показателями существует прямая связь. Поэтому максимизация прибыли должна обеспечиваться в пределах допустимого финансового риска, конкретный уровень которого устанавливается собственниками или менеджерами предприятия с учетом их финансового менталитета (отношения к степени допустимого риска при осуществлении хозяйственной деятельности).

5. Обеспечение  минимизации уровня финансового  риска при предусматриваемом  уровне прибыли. Если уровень  прибыли предприятия задан или  спланирован заранее, важной задачей  является снижение уровня финансового  риска, обеспечивающего получение  этой прибыли. Такая минимизация  может быть обеспечена путем  диверсификации видов операционной  и финансовой деятельности, а  также портфеля финансовых инвестиций; профилактикой и избежание отдельных  финансовых рисков, эффективными  формами их внутреннего и внешнего  страхования.

6. Обеспечение  постоянного финансового равновесия  предприятия в процессе его  развития. Такое равновесие характеризуется  высоким уровнем финансовой устойчивости  и платежеспособности предприятия  на всех этапах его развития  и обеспечивается формированием  оптимальной структуры капитала  и активов, эффективными пропорциями  в объемах формирования финансовых ресурсов за счет различных источников, достаточным уровнем самофинансирования инвестиционных потребностей.

Основные  принципы организации финансовой деятельности предприятий заключаются в централизации  финансовых ресурсов, что позволяет  оперативно маневрировать ими и  концентрировать; разработке кратко-, средне- и долгосрочных финансовых планов; создании финансовых резервов на случай непредвиденных ситуаций; безусловном  выполнении финансовых обязательств перед  партнерами и государством.

Таким образом, финансовые ресурсы предприятия  – это часть денежных средств  в форме доходов и внешних  поступлений, предназначенных для  выполнения финансовых обязательств и  осуществления затрат по обеспечению  расширенного воспроизводства.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ГЛАВА2 СТРУКТУРА ФИНАНСОВЫХ  РЕСУРСОВ НА ПРЕДПРИЯТИИ,ИСТОЧНИКИ ФОРМИРОВАНИЯ ФИНАНСОВЫХ РЕСУРСОВ

2.1 Основные фонды

Основные  фонды торгового предприятия - это  средства труда, функционирующие в  сфере обращения товаров, которые  участвуют в процессе обращения  длительное время, не изменяя при  этом своей натуральной формы.

 В  процессе использования основные  фонды  предприятий совершают  хозяйственный  кругооборот, который  состоит из следующих стадий: износ основных фондов, амортизация,  накопление средств  для полного восстановления основных фондов, их замена путём осуществления  капитальных вложений.

Любые объекты  основных фондов подвержены физическому  и моральному износу, т.е. под влиянием физических сил, технических  и экономических  факторов они  постепенно утрачивают свои свойства, приходят в негодность не могут далее  выполнять свои функции. Физический износ частично восстанавливается  путём ремонта, реконструкции и  модернизации основных фондов. Моральный  износ проявляется  в том, что  устаревшие основные фонды  по своей  конструкции, производительности, экономичности, качеству отстают от новейших образцов. В современной  экономике главным  фактором, определяющим возможность  замены, является моральный  износ.

 Стоимость  износа основных фондов торгового  предприятия  переносится в  издержки обращения  и затем  включается в стоимость  обращающихся  товаров.

В состав основных фондов торгового предприятия  входят:

• здания, сооружения, торговые склады;
• различные сооружения (подъездные пути, контейнерные площадки)
• средства технического оснащения (холодильные машины и устройства, весоизмерительные приборы, кассовые аппараты, подъёмно-транспортные механизмы и др.);
• транспортные средства.

  Процентное  содержание этих групп определяет техническую структуру предприятия.

Структура основных фондов коммерческого предприятия  существенно отличается от структуры  основных фондов промышленного предприятия, где удельный вес машин и оборудования значительно выше - 36%, а в торговле - 11%.

 Основные  фонды состоят из:

• активной части - оборудование, машины, транспортные средства, инвентарь и т.п.;
• пассивной части - здания, сооружения и т.п.

     В основных фондах торгового  предприятия  удельный вес  зданий, сооружений и  передаточных  устройств составляет около 80%, а активной части - машин   и оборудования - 11%. Эти различия  определяются спецификой торгового   процесса, необходимостью применения  ручного труда, а также отражают  более низкий уровень механизации   и технической вооружённости   труда в коммерческом посредничестве  по сравнению с предприятиями   промышленности. Для учёта и планирования  воспроизводства основных фондов  применяются  натуральные и  стоимостные показатели. Натуральные  показатели используются для  расчёта производственных мощностей,  составления балансов оборудования, определения технического состава   и состояния основных фондов. Стоимостные  показатели необходимы  для учёта  динамики основных  фондов, планирования расширенного  воспроизводства, установления износа, исчисления амортизации, расчёта   себестоимости услуг, рентабельности предприятий.

Эффективность использования основных фондов измеряется фондоотдачей, фондовооружённостью, фондоёмкостью  коэффициентом использования основных фондов.

 Фондоотдача  характеризует величину товарооборота,  приходящуюся на 1 рублю основных  фондов и определяется как  отношение  товарооборота к  стоимости основных фондов. Повышение  фондоотдачи означает, что товарооборот  растёт более высокими темпами,  чем вложения в основные фонды,  и что рубль вложений в   основные фонды оборачивает большую   товарную массу.

 Фондоотдача  также может быть выражена  как  отношение товарооборота  на одного работника к фондовооружённости, которая рассчитывается делением  стоимости  основных фондов  на общую численность  работников. Повышение фондовооружённости свидетельствует  о техническом  прогрессе в  торговле и должно способствовать  росту производительности труда.  Фондоотдача повышается при   условии, что темпы роста производительности  труда опережают темпы роста   фондовооружённости.

Фондоёмкость - показатель, обратный фондоотдаче, она  характеризует стоимость основных фондов в расчёте на 1 рубль товарооборота  и определяется как отношение  стоимости основных фондов к сумме  товарооборота.

  Коэффициент  эффективности использования основных  фондов (уровень рентабельности  основных фондов) - это отношение  годовой  суммы прибыли к  среднегодовой  стоимости основных  фондов.

Также применяют  частные показатели использования  отдельных видов основных фондов. Например, использование торгово-производственных помещений характеризуется следующими показателями: товарооборотом на 1м² площади (магазина, торгового зала, склада), прибылью на 1м² торговой площади и др.

Расширение  и совершенствование основных фондов торгового предприятия являются непременным условием увеличения объёма продаж и улучшения обслуживания клиентов.

Оценка, учёт и планирование основных фондов ведётся в натуральной и  денежной формах.

При оценке ОФ в натуральной форме  устанавливается  число машин, их производительность, мощность, размер складских и торговых площадей и  другие количественные величины. Эти  данные используются для расчёта  объёма заказов предприятия (объём  поставки товаров и услуг), планирования производственной программы  и пр. С этой целью ведётся инвентаризация и паспортизация оборудования, учёт его выбытия и прибытия.

Денежная, или стоимостная, оценка ОФ необходима для планирования расширения производства ОФ, определения степени износа и  размера амортизационных отчислений.

Оцениваются основные фонды по первоначальной, восстановительной и остаточной стоимости. Первоначальная стоимость  основных фондов - это сумма затрат на строительство или приобретение основных фондов, включая доставку и монтаж оборудования в ценах, действующих  на момент ввода их в эксплуатацию.

Восстановительная стоимость основных фондов - это  стоимость их воспроизводства в  конкретный момент времени в ценах, действующих в этот момент времени. Восстановительная стоимость различных  по сроку ввода в действие основных фондов в одинаковых ценах и определяется на основе прейскурантов переоценки, утверждаемых централизованно правительством России.

Остаточная  стоимость основных фондов - это  размер невозмещённой стоимости, которая  к данному моменту сохранилась  в основных фондах после определённого  периода их функционирования. Остаточная стоимость исчисляется по данным бухгалтерского учёта как разность между первоначальной или восстановительной  стоимостью основных фондов и суммой их износа по балансу. Чем дольше время  эксплуатации основных фондов, тем  ниже их остаточная стоимость, и наоборот. В балансе торговых предприятий  основные фонды отражаются по восстановительной  стоимости, а вновь вводимые - по первоначальной стоимости.

 

2.2 Оборотные средства

Оборотные средства (оборотный капитал) — это  денежные средства, вложенные в оборотные  фонды и фонды обращения и  служащие финансовым обеспечением предпринимательской  деятельности. Оборотные средства являются одной из составных частей имущества  предприятия. Эффективность их использования  — одно из основных условий успешной деятельности торгового предприятия. Оборотные средства — это прежде всего стоимостная категория. Являясь стоимостью в денежной форме, они, не расходуются, не потребляются, а авансируются в оборотные фонды и фонды обращения и совершают непрерывный кругооборот, в процессе которого меняют форму стоимости (денежная — товарная — денежная) и обслуживают процесс товарного обращения.

Авансирование — одна из отличительных черт оборотных  средств. Временным критерием для  авансирования оборотных средств  является не квартальный или годовой  объем фондов, а один кругооборот, после которого они возмещаются  и вступают в следующий кругооборот.

Основная  масса оборотных средств торговых предприятий авансирована в товарно-материальные ценности — товары, производственные запасы и др. Около 80% оборотных средств  в запасах товарно-материальных ценностей составляют товары. Другие элементы оборотных средств торгового  предприятия — денежные средства в кассе, на расчетном счете и  в пути, расходы будущих периодов, а также дебиторская задолженность.

Отечественная практика предполагает нормирование, т.е. установление плановых норм запаса и нормативов по элементам оборотных  средств, за исключением денежных средств  на расчетных счетах и средств  в расчетах. Размер ненормируемых  оборотных средств определяется в оперативном порядке.

Оборотные средства торгового предприятия  формируются за счет собственных, заемных  и привлеченных источников финансирования. Собственные средства играют главную  роль в организации кругооборота фондов, так как предприятия, работающие на основе коммерческого расчета, должны обладать определенной имущественной  и оперативной самостоятельностью.

Формирование  оборотных средств предприятия  происходит в момент его учреждения (создания уставного капитала) за счет средств учредителей предприятия. В процессе функционирования предприятия  источником пополнения оборотных средств  являются чистая прибыль и привлеченные в оборот предприятия средства (так  называемые устойчивые пассивы), к которым  относятся минимально переходящая  из месяца в месяц задолженность  по оплате труда работникам предприятия, переходящая задолженность перед  бюджетом и внебюджетными фондами, кредиторская задолженность и др.