Финансовое состояние предприятия

 

Показатели	На начало 2012 года		На конец 2012 года
	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес,  %	Абсолютные величины, тыс. руб.	Удельный вес,  %
ПАССИВ III. Капитал и резервы Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей) Собственные акции, выкупленные  у акционеров Переоценка внеоборотных активов Добавочный капитал (без переоценки) Резервный капитал Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток) Итог по разделу III IV. Долгосрочные обязательства Заемные средства Отложенные налоговые  обязательства Оценочные обязательства Прочие обязательства В том числе: Долгосрочная задолженность покупателей Долгосрочные доходы будущих периодов Итог по разделу IV V. Краткосрочные обязательства Заемные средства Кредиторская задолженность В том чсле: Расчеты с поставщиками и подрядчиками Расчеты с покупателями и заказчиками Расчеты по налогам и сборам Расчеты с разными  дебиторами и кредиторами Доходы будущих периодов Оценочные обязательства Прочие обязательства Итог по разделу V	14113   - - 1 706 29148 43968   829983 8342 - 109338   62609 46729 947663   115632 68560   6794 36938 7107 17721 68764 1214 - 254170	1,1   - - 0,0005 0,06 2,3 3,5   66,6 0,7 - 8,8   5 3,8 76   9,3 5,5   0,5 3 0,6 1,4 5,5 0,1 - 20,4	14113   - - 1 706 29678 44498   766855 3692 - 138676   91937 46739 909223   123965 47602   3575 34275 8538 1214 70396 1067 - 243031	100   - - 100 100 101,8 101,2   92,4 44,3 - 126,8   146,8 100 95,9   107,2 69,4   52,6 92,8 120,1 6,9 102,4 87,9 - 95,6
БАЛАНС (III + IV +V)	1245801	100	1196752	96

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2. Анализ статей  балансов

 

Теперь проанализируем статьи балансов как за 2010 год, 2011 год  так и за 2012 год при помощи вертикального анализа балансов.

Начнем с 2010 года.

Как видно из таблицы 1.1 расходы на основные средства, в том числе основные средства в организации и приобретение объектов основных средств уменьшились с 105890 тыс.руб. до 99288 тыс.руб., то есть на -0,4% изменения удельного веса.

Доходные вложения в материальные ценности уменьшились на 274065 тыс.руб.

Финансовые  вложения остались неизменными.

Отложенные  налоговые активы увеличились на 0,2% удельного веса.

Прочие внеоборотные активы увеличились с 2504 тыс.руб до 17555 тыс.руб.

Общая величина внеоборотных активов уменьшилась на 263373 тыс.руб. Изменение удельного веса данного раздела в итоге баланса показывает           -19,3%.

Запасы предприятия уменьшились на 0,28% удельного веса.

Дебиторская задолженность так же уменьшилась на 169139 тыс.руб., то есть на 13,3%.

Финансовые  вложения (за исключением денежных эквивалентов) стали меньше с 394148 тыс.руб. до 348858 тыс.руб., денежные средства и денежные эквиваленты с 5920 до 1684 тыс. руб.

Прочие оборотные  активы незначительно уменьшились на 40033 тыс. руб.

В целом оборотные активы уменьшились с 856016 тыс.руб. до 845091 тыс. рублей, то есть на незначительное количество удельного веса -  0,3%.

Уставный капитал, добавочный капитал и резервный  капитал остались неизменными, но удельный вес уставного капитала снизился на 1,1%, а резервного капитала на 0,4% увеличился.

Нераспределенная  прибыль (непокрытый убыток) уменьшился на 10015 тыс.руб.

В конечном итоге по разделу «Капитал и резервы» можно сказать, что баланс незначительно снизился на 0,1% удельного веса, то есть с 53718 до 36892 тыс.руб.

Заемные средства увеличились на 552984 тыс.руб.

Отложенные  налоговые обязательства практически не изменились.

Прочие обязательства снизились на 90458 тыс.руб., то есть на -0,7%.

Долгосрочные  обязательства возросли на 46%.

Заемные средства резко снизлись на 41,3% удельного веса или на 824293 тыс. руб.

Кредиторская  задолженность (в том числе расчеты: с поставщиками и подрядчиками, покупателями и заказчиками, по налогам и сборам, с разными кредиторами и дебиторами) незначительно уменьшилась с 195327 до 117264 тыс.руб.

Прочие обязательства значительно упали - 45,9%

Краткосрочные обязательства в итоге снизились на 962823 тыс.руб.

Проанализировав баланс ОАО «МИК» за 2010 год, можно сделать  следующие выводы.

За 2010 год у предприятия  во многом возникали проблемы, так как многие статьи в балансе уменьшались. Увеличивались только некоторые: заемные средства в долгосрочных обязательствах, расчеты с покупателями и заказчиками, расчеты с разными кредиторами и дебиторами, отложенные налоговые активы и прочие внеоборотные активы.

Это свидетельствует  о том, что у предприятия появляются больше долгосрочных кредитов и займов, а капитал и денежные средства снижаются.

Перейдем к вертикальному анализу баланса за 2011 год.

Основные средства предприятия в 2011 году повысились на 32553 тыс.руб., то есть на 3,1% удельного веса.

Доходные вложения в материяальеные ценности снизились с 360067 тыс.руб. до 331701 тыс. руб.

Финансовые  вложения к концу года исчезли.

Отложенные  налоговые активы незначительно умельшилис (-0,1%).

Прочие внеоборотные активы упали на 10259 тыс.руб.

В итоге внеоборотные активы уменьшились всего на 7635 тыс.руб., но удельный вес составил на 2,7% больше.

Запасы, в том числе  материалы, товары и незавершенное  производство,  предприятия к  концу 2011 года увеличились на 300 тыс.руб.

Налог на добавленную  стоимость по приобретенным ценностям составил -0,22% удельного веса, то есть снизился на 3864 тыс.руб.

Дебиторская задолженность уменьшилась с 488920 тыс.руб. до 414727 тыс.руб., это значит, что на -3,4% удельного веса.

Финансовые  вложения незначительно снизились на 33585 тыс. руб.

Денежные эквиваленты наоборот увеличились на 1,4%, то есть на 186038 тыс. руб.

Прочие оборотные  активы на конец 2011 года поднялись с 591 тыс.руб. до 15358 тыс. руб.

С итоге оборотные активы сдвинулись вниз всего на 1,9%, в денежном выражении на 78946 тыс.руб.

Уставный капитал в пассиве баланса остался неизменным, так же как и добавочный и резервный капитал.

Собственные акции, которые были выкуплены у акционеров, на начало года были в минусе, затем вообще перестали существовать.

Нераспределенная  прибыль возросла на 0,1% удельного веса.

В разделе «Капитал и резервы» можно наблюдать увеличение величин на 7076 тыс. руб.

Заемные средства к концу года немного увеличились: с 796173 тыс.руб. до 829983 тыс.руб., то есть на 6,8%.

Отложенные  налоговые обязательства незначительно снизились на 1972 тыс. руб.

Прочие обязательства уменьшились на 5,2%.

Долгосрочные  обязательства уменьшились с 1007108 тыс.руб. до 947663 тыс.руб., то есть на 0,4%

Заемные средства в краткосрочных обязательствах к концу года составили 115632 тыс.руб., хотя на начало года они были 152425 тыс.руб., то есть снизились на 36793 тыс.руб.

Кредиторская  задолженность незначительно уменьшилась на 3,3%.

Доходы будущих  периодов снизились на 19953 тыс.руб.

Оценочные обязательства увеличились к концу года на 4,2%, то есть на 51116 тыс. руб.

Краткосрочные обязательства в целом уменьшились с 288382 тыс.руб. до 254170 тыс. руб., это значит на 1,2%.

За 2011 год у ОАО «МИК»  больших проблем не возникало. Для предприятия характерны увеличения в таких статьях как денежные эквиваленты, основные средства, заемные средства, доходы будущих периодов и т д.

Наконец, перейдем к последнему анализируемому году – 2012 год.

Как видно из таблицы 3.1 основные средства предприятия на конец 2012 года составили 98492 тыс. руб. Что показывает уменьшение удельного веса на 2,4%.

Доходные вложения в материальные ценности также снизились с 331701 до 297316 тыс. руб.

Отложные налоговые  активы совсем незначительно уменьшились на 238 тыс.руб.

Прочие внеоборотные активы наоборот увеличились на 4,7%.

Внеоборотные  активы в целом снизились на 0,3% удельного веса, то есть на 12098 тыс.руб.

В разделе «Оборотные активы» запасы к концу года немного увеличились с 536 тыс.руб. до 1536 тыс.руб.

Налог на добавленную  стоимость по приобретенным ценностям стал больше на 1776 тыс. руб.

Дебиторская задолженность значительно увеличилась на 11%.

Финансовые  вложения (за исключением денежных эквивалентов) наоборот на 11,1% уменьшились.

Денежные средства стали меньше на 8965 тыс.руб.

К концу года прочие оборотные активы практически не изменились.

Уставный, добавочный и резервный капиталы так же как и за прошлые года не меняются и остаются такими же.

Непокрытый  убыток увеличился с 29148 тыс.руб. до 29678 тыс.руб.

Капитал и резервы за счет нераспределенной прибыли увеличился на 0,2%.

Заемные средства в долгосрочных обязательствах снизились на 63128 тыс.руб.

Отложенные  налоговые обязательства уменьшились на 0,2%.

Прочие обязательства немного увеличились с 109338 тыс.руб. до 139676 тыс. руб.

Итог по разделу «Долгосрочные обязательства» составил -38440 тыс.руб.

К концу года в краткосрочных  обязательства заемные средства увеличились на 1,1% удельного веса, то есть на 8333 тыс.руб.

Кредиторская задолженность уменьшилась с 68560 тыс.руб. до 47602 тыс.руб., то есть на 1,5%.

Доходы будущих периодов стали больше на 1632 тыс. руб.

Оценочные обязательства  незначительно снизились на 0,01%, то есть на 148 тыс. руб.

В конце концов краткосрочные  обязательства составили к концу года 243031 тыс. руб., когда на начало года были 254170 тыс. руб.

Проанализировав финансовую отчетность за 2012 год можно сделать  вывод.

Предприятие недостаточно обеспечено собственными средствами.

Дебиторская задолженность  повысилась и предприятию необходимо принять меры по ее снижению

 

 

3. Оценка финансовой  устойчивости предприятия

 

Анализ финансовой устойчивости предприятия  позволяет установить, насколько  рационально предприятие управляло  собственными и заемными средствами.

Абсолютные показатели финансовой устойчивости предприятия

 

1. Наличие собственных оборотных средств.

 

СОС_год = СК – ВОА (тыс. руб.),                               (1)

 

где: СОС_год  - собственные оборотные средства;

              СК – собственный капитал;

              ВОА – внеоборотные активы.

 

СОС_2010(нг) =53718 – 750664 = -696946;

СОС_2011(нг) =36892 – 487291 = -450399;

СОС_2011(кг) = 43968 – 479656 = -435688;

СОС_2012(кг) = 44498 – 467558 = -423060.

 

2. Наличие собственных и долгосрочных заемных источников финансирования запасов.

СДИ_год = СОС + ДКЗ (тыс. руб.),                               (2)

где:

СДИ_год – собственные и долгосрочные заемные источники финансирования запасов;

ДКЗ – долгосрочные кредиты  и займы.

 

СДИ_2010(нг) = -696946 + 548592 = -148354;

СДИ_2011(нг) = -450399 + 1007108 = +556709;

СДИ_2011(кг) = -435688 + 947663 = +511975;

СДИ_2012(кг) = -423060 + 909223 = +486163.

 

3. Общая величина основных источников формирования запасов.

 

ОИЗ_год = СДИ + ККЗ (тыс. руб.),                            (3)

 

где: ОИЗ_год – основные источники формирования запасов;

        ККЗ – краткосрочные кредиты  и займы.

 

ОИЗ_2010(нг) =-148354 + 1251205 = +1102851;

ОИЗ_2011(нг) = 556709 + 288382 =+ 845091;