Центральный банк РФ, основные цели, деятельность и функции

2.1 Центральный банк РФ, основные  цели, деятельность и функции

Центральный Банк Российской Федерации (Банк России) является главным банком страны. Уставный капитал  и иное имущество Банка России является федеральной собственностью. Он подотчетен Государственной Думе Свиридов О.Ю. Банковское дело. Серия  «Экономика и управление». - Ростов н/Д: Издательский центр «МарТ», 2002..

Статус, цели, функции, полномочия и принципы организации  и деятельности Банка России как  публично-правовой организации законодательно определяются Конституцией Российской Федерации и Федеральным законом "О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)". Основными  целями деятельности Банка России являются: укрепление покупательной способности  и курса рубля по отношению  к иностранным валютам; развитие и укрепление банковской системы  России; обеспечение эффективного и  бесперебойного функционирования системы  расчетов. Реализация этих целей осуществляется Банком России совместно с правительством РФ. Получение прибыли не входит в цели деятельности Банка России.

Принцип независимости - ключевой элемент статуса Центрального Банка Российской Федерации - проявляется, прежде всего, в том, что Банк России не входит в структуру федеральных  органов государственной власти и выступает как особый институт, обладающий исключительным правом денежной эмиссии и организации денежного  обращения. Банк России является юридическим  лицом и выступает как субъект  публичного права. Финансовая независимость  Центрального Банка Российской Федерации  выражается также в том, что он осуществляет свои расходы за счет собственных доходов.

Банк России подотчетен Государственной Думе Федерального Собрания Российской Федерации, которая  назначает на должность и освобождает  от должности Председателя Банка  России (по представлению Президента Российской Федерации) и членов Совета директоров Банка России, а также  назначает аудитора Банка России и утверждает годовой отчет Центрального банка Российской Федерации и  аудиторское заключение.

Центральный банк выполняет три основные функции: регулирующую, контролирующую и информационно-исследовательскую.

К регулирующей функции  относится регулирование денежной массы в обращении. Это достигается  путем сокращения или расширения наличной и безналичной эмиссии  и проведения дисконтной политики, политики минимальных резервов, открытого  рынка, валютной политики.

С регулирующей функцией тесно связана контролирующая функция.

Контролирующая  функция включает определение соответствия требованиям к качественному  составу банковской системы, т.е. процедуру  допуска кредитных институтов на национальный банковский рынок. Кроме  того, сюда относятся разработка набора необходимых для кредитных институтов экономических коэффициентов и  норм, а также контроль за ними.

Всем центральным  банкам присуща информационно-исследовательская  функция, т.е. функция научно-исследовательского, информационно-статистического центра. Информационно-исследовательская функция  центрального банка предполагает также  консультационную деятельность. В порядке  информационного обмена, а также  с целью консультаций центральными банками проводятся встречи, конференции, в том числе и на международном уровне.

Определив цели деятельности Банка России, рассмотрим более подробно функции, которые Центральный Банк выполняет для осуществления  этих целей.

Исходя из основных целей своей деятельности Банк России выполняет следующие функции  в соответствии с Федеральным  законом “О Центральном банке  Российской Федерации (Банке России)”  от 26 апреля 2007 г. Статья 4 Федерального Закона «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)», см. Сборник Законов Российской Федерации. - М.: Изд-во «Ось-89», 2008.:

* во взаимодействии  с Правительством Российской  Федерации разрабатывает и проводит  единую государственную денежно-кредитную  политику;

* монопольно осуществляет  эмиссию наличных денег и организует  их обращение;

* является кредитором  последней инстанции для кредитных  организаций и организует систему  рефинансирования;

* устанавливает  правила осуществления расчетов  в Российской Федерации;

* устанавливает  правила проведения банковских  операций, бухгалтерского учета  и отчетности для банковской  системы;

* осуществляет  государственную регистрацию кредитных  организаций, выдает и отзывает  лицензии кредитных организаций,  а также организаций, занимающихся  их аудитом;

* осуществляет  надзор за деятельностью кредитных  организаций;

* регистрирует  эмиссию ценных бумаг кредитными  организациями в соответствии  с федеральными законами;

* осуществляет  все виды банковских операций, необходимых для выполнения основных  задач Банка России;

* осуществляет  валютное регулирование и определяет  порядок расчетов с иностранными  государствами;

* организует и  осуществляет валютный контроль  в соответствии с законодательством  Российской Федерации;

* принимает участие  в разработке прогноза платежного  баланса РФ и организует его  составление;

* в целях осуществления  указанных функций проводит анализ  и прогнозирование состояния  экономики Российской Федерации  в целом и по регионам, прежде  всего денежно-кредитных, валютно-финансовых  и ценовых отношений;

* публикует статистические  материалы и соответствующие  данные;

* осуществляет  иные функции в соответствии  с федеральными законами.

Денежно-кредитная  политика центрального банка РФ как  составная часть государственно-монополистического регулирования экономики представляет собой совокупность мероприятий, направленных на изменение денежной массы в  обращении, объема кредитов, уровня процентных ставок и других показателей денежного  обращения и кредита (совокупного  денежного оборота).

Эмиссия банкнот - эта функция является одной старейшей  функций любого центрального банка.

Рефинансирование  кредитно-банковских институтов (коммерческих банков), т.е. предоставление им заимствований  в случаях, когда они испытывают временные финансовые трудности, - важное направление деятельности ЦБ. Цель рефинансирования заключается в  том, чтобы влиять на состояние денежно-кредитной  сферы. Выполняя функцию рефинансирования, центральный банк выступает в  качестве кредитора последней инстанции  или банка банков.

Реализация валютной политики - центральный банк осуществляет валютную политику, включающую в себя комплекс мероприятий, нацеленных на укрепление внешнеэкономической позиций страны.

В самом общем  виде валютная политика включает в  себя:

- регулирование  валютного курса;

- проведение валютного  регулирования и валютного контроля;

- формирование  официальных золотовалютных резервов  и управление ими

- осуществление  международного валютного сотрудничества  и участие в международных  валютно-кредитных организациях.

Регулирование деятельности кредитных институтов - контроль над  работой кредитных институтов (банков) проводится для того, чтобы обеспечить устойчивость некоторых из них, и  предусматривает целостный и  непрерывный надзор за осуществлением каждым банком его функций в соответствии с действующим законодательством  и инструкциями.

Банковский надзор преследует две цели:

- защиту вкладчиков  от возможных потерь;

- поддержание стабильности  на финансовом рынке посредством  предотвращения системных рисков.

Функция финансового  агента правительства - являясь по своему статусу финансовым агентом правительства, центральный банк осуществляет операции по погашению государственного долга, кассовому исполнению бюджета, ведению  текущих счетов правительства, надзору  за хранением, а также переводу валютных средств при осуществлении расчетов правительства с другими странами.

Как видно, детальный  перечень функций Центрального банка  РФ не противоречит международной практике и стандартам работы центральных  банков. Центральный банк РФ прежде всего выполняет функцию денежно-кредитного регулирования экономики и эмиссионную функцию.

Центральный банк -- крупнейший финансовый центр, который  через систему экономических  рычагов воздействует на деятельность банков, взаимодействующих с промышлен-ностью, сельским хозяйством, торговлей, структурами  всех форм собственности. Центральный  банк не ведет операции с деловыми фирмами или населением. Его клиентура -- коммерческие банки и другие кредитные  учреждения, а также правительственные  организации. Основной функцией ЦБ РФ является проведение общенациональной денежно-кредитной политики (распределение  денежных ресурсов и формирование влияния  на денежный рынок).

2.2 Центральный банк России и  его денежно-кредитная политика

Разработка денежно-кредитной  политики Банком России проводится в  соответствии со ст. 45 Федерального закона «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)». Банк России ежегодно не позднее 26 августа представляет в Государственную думу проект основных направлений единой государственной  денежно-кредитной политики на предстоящий  год и не позднее 1 декабря - основные направления единой государственной  денежно-кредитной политики на предстоящий  год. Предварительно проект представляется Президенту и Правительству России.

С помощью кредитного регулирования государство стремится  смягчить экономические кризисы, сдержать рост инфляции, в целях поддержания  конъюнктуры государство использует кредит для стимулирования капиталовложений в различные отрасли народного  хозяйства.

Кредитная политика реализуется косвенными и прямыми  методами воздействия. Различие между  ними состоит в том, что центральный  банк либо оказывает косвенное воздействие  через ликвидность кредитных  учреждений, либо устанавливает лимиты кредитования экономики (т.е. прямые количественные ограничения кредита).

В условиях рыночной экономики в основе денежно-кредитной  политики центрального банка лежит  принцип "компенсационного регулирования". Принцип компенсационного регулирования  включает сочетание двух комплексов мероприятий:

· политики денежно-кредитной  рестрикции (ограничения кредитных  операций путем повышения уровня процентных ставок, торможения темпов роста денежной массы в обращении);

· политики денежно-кредитной  экспансии (стимулирование кредитных  операций через снижение нормы процента и увеличение денежной массы в  обращении).

Политика денежно-кредитной  рестрикции (политика "дорогих денег") применяется в условиях циклического оживления хозяйственной конъюнктуры. Политика денежно-кредитной экспансии (политика "дешевых денег") применяется  в кризисной фазе цикла, в условиях падения производства и увеличения безработицы. Она заключается в  стимулировании кредитных операций банков, введении более льготных условий  кредитования Макеев С.Р. Денежно-кредитная  политика: теория и практика. М.: Экономистъ, 2005..

Основные цели денежно - кредитной политики государства  меняются в зависимости от уровня социально-экономического развития, на котором находится это государство.

Приоритет целей  денежно-кредитной политики определяется состоянием государственных финансов, стабильностью экономики государства  или ее отсутствием, наличием сбалансированности доходов и расходов государственного бюджета или его дисбалансом.

В общем случае, основными целями денежно-кредитной  политики государства являются:

· регулирование  экономической активности агентов  экономических отношений;

· достижение уровня производства, характеризующегося минимальной  безработицей;

· создание безинфляционной  экономики.

К преимуществам  денежно-кредитной политики следует  отнести:

· быстроту и гибкость (предложение денег можно изменять без законодательных процедур);

· независимость  от политического давления (существует закон о ЦБ, определяющий его функции  и полномочия);

В Федеральном законе от 26 апреля 2007 года "О Центральном  банке Российской Федерации (Банке  России)" приводятся основные следующие  основные инструменты и методы денежно-кредитной  политики Банка России Федеральный  Закон «О Центральном Банке Российской Федерации (Банке России)», см. Сборник  Законов Российской Федерации. - М.: Изд-во «Ось-89», 2008.:

1) процентные ставки  по операциям Банка России;

2) нормативы обязательных  резервов, депонируемых в Банке  России (резервные требования);

3) операции на  открытом рынке;

4) рефинансирование  банков;

5) валютное регулирование;

6) установление  ориентиров роста денежной массы;

7) прямые количественные  ограничения.

8) эмиссия облигаций  от своего имени.

Рассмотрим основные инструменты денежно-кредитной политики, с помощью которой центральный  банк осуществляет свою политику по отношению  к коммерческим банкам.

Как уже упоминалось, возможны два направления денежно-кредитного регулирования. Первое - стимулирование кредита и денежного предложения, т.е. кредитная экспансия, или политика «дешевых денег». Второе - сдерживание кредита и денежной эмиссии, т.е. кредитная рестрикция, или политика ”дорогих денег”. Классическими и главными инструментами проведения денежно-кредитной политики являются:

· дисконтная политика (изменение ставки рефинансирования);

· регулирование  банковских резервов (изменение норм обязательных резервов);

· операции на открытом рынке с ценными бумагами и  иностранной валютой, а также  некоторые иные меры, носящие жесткий  административный характер.

Определение приоритетности инструментов денежно-кредитной политики зависит от тех целей, которые  решает центральный банк на том или  ином этапе развития страны. Так, в  современных условиях наибольшее значение в государствах Западной Европы и  США приобретают дисконтная политика и операции на открытом рынке, а установление минимальных резервных требований постепенно отступает на второй план. В странах же, где рыночные отношения  расширяются, например Российская Федерация, установлению минимальных резервных  требований отводится ключевое место, а операции на открытом рынке только начинают развиваться.