Анализ финансового состояния

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 30 Января 2013 в 16:07, дипломная работа

Описание работы

В современной действительности предприятия действуют в сложных экономических и финансовых условиях. С одной стороны они вынуждены выживать в условиях жёсткой конкуренции, поскольку рынок наполнен товарами и услугами отечественного и импортного производства.

Содержание работы

ВВЕДЕНИЕ………………………………………………………………………3
Глава 1. Теоретические основы анализа финансового состояния предприятия
1.1. Место и роль анализа финансового состояния в работе
бухгалтера-аналитика…………………………………………………………..7
1.2. Методика проведения анализа финансового состояния………………..13
1.3. Направления использования результатов анализа финансового
состояния бухгалтером-аналитиком…………………………………………..21
Глава 2. Организационно-экономическая характеристика
ООО «Торнадо»
2.1. Организационная характеристика предприятия…………………………31
2.2. Экономический анализ финансово-хозяйственной деятельности:
2.2.1. Анализ балансовой отчётности предприятия……………………….45
2.2.1. Анализ финансовой устойчивости предприятия……………………49
2.2.2. Анализ наличия и достаточности собственных источников
финансирования деятельности предприятия………………………………53
2.2.4. Анализ показателей рентабельности и деловой активности
деятельности предприятия………………………………………………….55
2.3. Прогнозирование прибыли от реализации услуг с использованием
методов экономико-математического моделирования………………………58
Глава 3. Направления совершенствования финансового состояния ООО «Торнадо»
3.1. Стратегия развития предприятия и оценка её экономической эффективности……………………………………………………………………62
3.2. Предложения по использованию современных средств автоматизации в аналитической работе предприятия…………………………………………….70
Глава 4 Безопасность и экологичность проектных решений
на ООО "Торнадо"
4.1 Безопасность служебной деятельности……………………………………..76
4.2 Опасные и вредные производственные факторы…………………………...86
4.3 Экологическая безопасность…………………………………………………99
ЗАКЛЮЧЕНИЕ………………………………………………………………...105
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ………………………..107
ПРИЛОЖЕНИЯ………………………………………………………………...111

Файлы: 1 файл

диплом по анализу финансового состояния.doc

— 1.83 Мб (Скачать файл)

 

Из таблицы 14 видно, что  в организации идет процесс наращивания  собственного капитала, поскольку коэффициент  поступления больше коэффициента выбытия.

От степени оптимальлности соотношения собственного и заемного капитала зависят финансовое положение  предприятия и его устойчивость.

 

Таблица 7

Анализ динамики и структуры источников капитала

Источник капитала

Наличие средств, тыс. руб.

Структура средств, %

На начало 2007 года

На конец 2007 года

Изменение

На начало 2007 года

На конец 2007 года

Изменение

1

2

3

4

5

6

7

1.Собственный капитал

6534

8504

+1970

38,6

42,3

+3,7

1.1.Уставный капитал

20

20

-

0,1

0,1

-

1.2.Резервный капитал

2

2

-

0,01

0,01

-

1.3.Добавочный капитал

-

-

-

-

-

-

1.4.Нераспреде-ленная  прибыль

6512

8482

+1970

38,5

42,2

+3,7

1.5.Целевые финансирования  и постуления

-

-

-

-

-

-

2.Заемный капитал

10380

11558

+1178

61,4

57,7

-3,7

2.1. Краткосрочные кредиты

-

-

-

-

-

-

2.2.Кредиторская задолженность

10380

11558

+1178

61,4

57,7

-3,7

2.2.1.поставщи-кам

2441

3312

+871

14,4

16,5

+2,1

2.3.2.авансы полученные

154

552

+398

1,0

2,8

+1,8

2.2.3.персоналу

3639

3538

-101

21,5

17,6

-3,9

2.2.4.внебюд-жетным фондам

1340

971

-369

7,9

4,8

-3,1

2.2.5.бюджету

2366

2691

+325

14

13,4

-0,6

2.2.6.прочим кредиторам

440

494

+54

2,6

2,5

-0,1

Итого

16914

20062

+3148

100

100

-


 

Из данных таблицы 15 видно, что на данном предприятии основной удельный вес в источниках формирования активов занимает заемный капитал (представлен кредиторской задолженностью), хотя его доля снизилась на 3,7%, а собственного, соответственно увеличилась. Увеличение собственного капитала произошло за счет прироста нераспределенной прибыли на 1970 тыс.руб. в 2007 году.

Проведем оценку достаточности  источников финансирования для формирования материальных оборотных средств  в таблице 8.

 

Таблица 8

Источники финансирования для формирования материальных оборотных  средств

Показатели 

На начало года

На конец года

Изменения

1

2

3

4

1. Собственный капитал 

6534

8466

+1932

2. Внеоборотные активы

1638

3144

+1506

3. Наличие собственных  оборотных средств (п.1 – п.2)

4896

5322

+426

4. Долгосрочные пассивы

36

38

+2

5. Наличие долгосрочных  источников формирования запасов  (п.3+п.4)

4932

5360

+428

6.Краткосрочные кредиты  и заемные средства

10868

11558

+690

7. Общая величина основных  источников формирования запасов  (п.5+п.6)

15800

16918

+1118

8. Общая величина запасов  (стр.210+стр.220)

1201

2656

+1455

9. Излишек(+) или недостаток (-) собственных оборотных средств(п.3 – п.8)

3695

2666

- 1029

10. Излишек(+) или недостаток (-) долгосрочных источников формирования  запасов (п.5 – п.8)

3731

2704

- 1027

11. Излишек(+) или недостаток (-) общей величины основных источников  формирования запасов (п.7 – п.8)

14599

14262

- 337

12. Номер типа финансовой  ситуации

1

1

х


 

Данные таблицы говорят  о том, что в организации абсолютное устойчивое состояние и в начале и в конце анализируемого периода. Однако коэффициентный анализ финансового  состояния показал другие результаты.

 

2.2.4. Анализ  показателей рентабельности и  деловой активности

деятельности  предприятия

Рассчитаем коэффициенты деловой активности.

Таблица 9

Коэффициенты  деловой активности

Показатель

2006 год

2007 год

Рекомендуемые значения коэффициента

Оценка в соответветствии 

со сводными критериями оценки финансового состояния

1

2

3

4

5

Коэффициент оборачиваемо-сти

8.07

7.44

 

Ухудшение

Срок оборота

45.3

49.1

 

Ухудшение

Коэффициент закрепления  оборотных активов

0.12

0.13

 

Стабильность

Оборачивае-мость активов

7.26

6.49

Должна быть тенденция  к ускорению 

Ухудшение

Оборачивае-мость запасов

(123.67)

(74.52)

То же

Ухудшение

Фондоотдача

73.06

50.88

 

Ухудшение

Оборачивае-мость дебиторской  задолженности

8.9

8.6

 

Стабильность 

Время обращения дебиторской задолженности

47

42

 

Стабильность 

Средний возраст запасов

3

7

   

Операционный цикл

49.8

49.4

 

Стабильность 

Оборачивае-мость собственного капитала

20.25

16.22

 

Ухудшение

Оборачивае-мость общей  задолженности

11.31

11.05

 

Стабильность

Оборачивае-мость привлеченногофинансового капитала (задолженнос-ти по кредитам)

-

-

   

 

По данным таблицы 9 наблюдается неблагоприятная динамика снижения значений практически всех коэффициентов. Коэффициент оборачиваемости составил за рассматриваемые годы соответственно 8 и 7, т.е. каждый вид оборотных активов потреблялся и вновь возобновлялся соответственно 8 и 7 раз в году, и находился в обороте соответственно – 45 и 49 дней. Коэффициент закрепления оборотных активов за рассматриваемый период практически не изменился; на одну денежную единицу реализованной продукции приходится примерно 12,5% основных средств в денежном выражении. Оборачиваемость всех используемых активов в 2006 году составила 7,26, в 2007 году – 6,49. В данном случае предприятию необходимо повышать объем реализации своих услуг. Коэффициент оборачиваемости запасов на предприятии в 2006 и 2007 годах составил соответственно 123,67 и 74,52. Высокое значение коэффициента в 2006 году говорит о благоприятном финансовом состоянии, но его снижение почти в 2 раза за 2007 год свидетельствует о неустойчивом финансовом состоянии. Средний возраст запасов составляет соответственно 3 и 7 дней. Значение данного коэффициента объясняется отсутствием необходимости по роду деятельности инвестировать средства в запасы в большом объеме. Фондоотдача за 2006 год составила 73,06, за 2007 год – 50,88. Прирост продукции в 2006 году составил 25491 тыс. руб. (110569-85078), а в 2007 – 11093 тыс. руб. (121662-110569), то есть предприятие достаточно эффективно использует имеющиеся у него фонды, но снижение фондоотдачи - тревожный сигнал. Оборачиваемость дебиторской задолженности за 2006 и 2007 год составила соответственно 8,9 и 8,6 раза, а время ее обращения – соответственно 47 и 42 дня. То есть, средний промежуток времени, который требуется для того, чтобы предприятие, реализовав услуги, получило деньги, равен 42 дням. Значение показателя подтверждает сделанный ранее вывод о том, что для сохранения своей платежеспособности предприятию необходимо контролировать дебиторскую задолженность.

Рентабельность отражает конечные финансовые результаты деятельности организации. Рентабельность характеризует прибыль, полученную с 1 руб. средств, вложенных в финансове операции либо в другие предприятия.

Показатели рентабельности характеризуют эффективность работы предприятия в целом, доходность различных направлений деятельности, окупаемость затрат и т.д. Они более полно, чем прибыль, отражают окончательные результаты хозяйствования, потому что их величина показывает соотношение эффекта с наличными или использованными ресурсами.

 

Таблица 10

Коэффициенты  рентабельности

Показатель 

2006 год

2007 год

Рекомендуемые значения коэффициента

Оценка в соответветствии  со сводными критериями оценки финансового  состояния

1

2

3

4

5

Рентабельность активов

0,123

0,098

 

Ухудшение

Рентабельность собственного капитала

0,329

0,233

Должна обеспечивать окупаемость вложенных в предприятие средств

Ухудшение

Рентабельность реализации

0,0633

0,0542

 

Ухудшение

Рентабельность текущих  затрат

0,0676

0,0573

Динамика показателя может свидетельствовать о необходимости  пересмотра цен или усиления контроля за себестоимостью продукциии

Стабильно

Рентабельность инвестированного капитала

0,329

0,233

 

Ухудшение


 

По данным отчетности предприятие ООО «Торнадо» недостаточно эффективно использует имеющиеся у него активы и акционерный капитал, поскольку рентабельность его активов и собственного капитала снизилась, соответственно, с 0,123 до 0,098 и с 0,329 до 0,233.

Рентабельность коммерческой деятельности в 2006 году составила 6,3%, а в 2007 – 5,4%, т.к. снизилась прибыль от продаж. Рентабельность текущих затрат в 2006 году составила 6,8%, а в 2007 – 5,7%. Эффективность использования собственного капитала и привлеченных на долгосрочной основе заемных средств в 2006 и 2007 годах составила соответственно 33% и 23%.

 

2.3. Прогнозирование прибыли от реализации услуг с использованием

методов экономико-математического моделирования

 Экономико-математическое моделирование в настоящее время один из инструментов экономического анализа. Использование экономико-математических методов и моделей позволяет получить новые качественные выводы об социально-экономических процессах и явлениях, изучить общие тенденции их развития. Это можно осуществлять, применяя специальные методы прогнозирования. В зависимости от формы модели для анализа и прогноза используются различные подходы, алгоритмы, критерии.

 Существует много методов прогнозирования, среди которых можно выделить метод анализа временных рядов. Он основан на допущении, согласно которому случившееся в прошлом дает достаточно хорошее приближение в оценке будущего.

При изучении в рядах  динамики основной тенденции развития (тренда) решаются две взаимосвязанные задачи:

  • выявление в изучаемом явлении наличия тренда с описанием его качественных особенностей;
  • измерение выявленного тренда, то есть получение обобщающей количественной оценки основной тенденции развития.

На практике наиболее распространенными методами статистического изучения тренда являются: укрупнение интервалов, сглаживание скользящей средней, аналитическое выравнивание.

Спрогнозируем прибыль  от реализации продукции ООО «Торнадо»  в 2009г. Исходные и расчётные данные представим в таблице.

Таблица 11

Исходные и  расчетные данные для определения  параметров системы уравнения

 

T

X

Y

Xi * Yi

X2

Y2

Xi - Xср

Yi - Yср

1

2

3

4

5

6

7

8

1

1

1000

1000

1

1000000

-3,5

-3965,13

2

2

1600

3200

4

2560000

-2,5

-3365,13

3

3

2950

8850

9

8702500

-1,5

-2015,13

4

4

4300

17200

16

18490000

-0,5

-665,125

5

5

6000

30000

25

36000000

0,5

1034,875

6

6

7000

42000

36

49000000

2,5

2034,875

7

7

9872

69104

49

97456384

3,5

4906,875

8

8

6999

55992

64

48986001

4,5

2033,875

9

9

           

10

10

           

ИТОГО:

36

39721

227346

204

262194885

3

0

Информация о работе Анализ финансового состояния