Денежно-кредитная система государства

Ожидаемое сокращение валютных интервенций может существенно  уменьшить роль чистых иностранных  активов органов денежно-кредитного регулирования как основного источника роста денежного предложения. С целью обеспечения соответствия денежного предложения спросу на деньги Банк России продолжит активно использовать операции по рефинансированию банков. Это также будет способствовать повышению роли процентной политики Банка России в снижении инфляции.

Для обеспечения соответствия динамики инфляции целевой траектории Банк России будет использовать все  имеющиеся в его распоряжении инструменты денежнокредитной политики. На успешность проведения денежно-кредитной политики будут влиять в определенной степени как бюджетные механизмы аккумулирования дополнительных доходов от экспорта нефти и газа при высоких ценах мирового рынка энергоносителей, так и проведение консервативной бюджетной политики.

Процентная политика Банка России будет осуществляться исходя из состояния экономики и динамики инфляции. Важной задачей процентной политики будет постепенное сужение коридора процентных ставок по собственным операциям Банка России и снижение волатильности ставок денежного рынка. При этом все большее влияние на формирование процентных ставок денежного рынка будут оказывать ставки по рыночным инструментам рефинансирования банков, прежде всего по операциям прямого РЕПО. [11]

Основным фактором риска  для российского банковского сектора в условиях международного финансового кризиса является существенное ограничение доступа к ресурсам с международных рынков капитала и сокращение возможностей внешнего рефинансирования ранее привлеченных заимствований в связи со значительным подорожанием привлеченных средств для первоклассных заемщиков и фактическим исключением такой возможности для других заемщиков.

Следствием влияния  указанного фактора является введение российскими банками более консервативных подходов при кредитовании и при  оценке кредитного риска. В свою очередь, это ведет к снижению темпов роста кредитных вложений в экономику и снижению финансового результата (прибыли) кредитных организаций. Одновременно это обусловливает относительное увеличение в портфелях кредитных организаций доли проблемных активов, как накопленных в период кредитной экспансии, так и отражающих ухудшение экономического положения предприятий при ужесточении условий привлечения кредитов.

В этой ситуации на состояние  банковского сектора будет оказывать  влияние качество функционирования внутрибанковских систем оценки и управления рисками, включая кредитный риск, риск ликвидности, рыночный, операционный и репутационный риски. Наряду с вопросами поддержания ликвидности банки должны уделять внимание вопросам поддержания достаточности капитала, в том числе и за счет дополнительных инвестиций собственников и новых инвесторов.

В целях снижения негативного  влияния международных финансовых потрясений на экономику и финансовые рынки России реализуется комплекс мер по частичному замещению выбывших кредитных ресурсов банков и восстановлению нормального кредитного цикла. Эти меры направлены на исключение системной угрозы устойчивости банковского сектора.

В рамках системы управления ликвидностью банковского сектора  Банк России продолжит улучшать условия доступа кредитных организаций к инструментам рефинансирования, что должно способствовать снижению трансакционных издержек и рыночных рисков. При дальнейшем развитии внутреннего финансового рынка, его инфраструктуры это будет способствовать более эффективному перераспределению денежных средств в экономике.

Решения по использованию  инструментов предоставления и абсорбирования ликвидности будут приниматься  в зависимости от динамики основных макроэкономических показателей и  состояния финансового рынка. При необходимости Банк России может применять обязательные резервные требования в качестве прямого инструмента регулирования ликвидности банковского сектора.

Для перехода к режиму таргетирования инфляции в полном объеме Банк России будет участвовать в работе по созданию необходимых условий институционального характера, способствовать повышению глубины и ликвидности российского финансового рынка, добиваться роста эффективности своей процентной политики, совершенствовать управление ликвидностью банковского сектора, развивать систему анализа денежнокредитной политики, макроэкономического моделирования и прогнозирования.

Особое значение Банк России придает формированию доверия  общества к осуществляемой денежно-кредитной  политике, повышению ее открытости и прозрачности, разъяснению общественности своих целей, задач и принятых мер. [13]

 

 

 

Заключение

Цели и задачи, поставленные при написании работы достигнуты:

1. Раскрыто понятие денежно – кредитной системы: денежной массы, спроса и предложения денег, денежного рынка.

2. Изучены принципы  организации денежно – кредитной  системы: функции и формы кредита, кредитный механизм

3. Охарактеризованы современные  банки, их виды и функции

4. Раскрыто понятие  ссудного процента и закономерности  его динамики

5. Охарактеризовано состояние денежной сферы РФ

6.  Изучены инструменты денежно-кредитной политики

7. Изучены функции  и задачи Центрального банка  РФ

8. Охарактеризована денежно-кредитная  политика Центрального банка  РФ

9. Исследован рынок  кредитных ресурсов: перспективы развития

10. Выявлены проблемы  практической реализации кредитно - денежной политики.

11. Изучены принципы  денежно-кредитной политики на  среднесрочную перспективу

Целью денежно-кредитной  политики является контроль над денежной массой или уровнем ссудного процента - все это делается для регулирования денежного предложения в стране.

Все инструменты денежно-кредитной  политики разобраны. Анализ денежно- кредитной  политики показывает, что Центральным  звеном денежной политики государства  является Центральный Банк. Именно он своими действиями и проводит денежную политику.

Также Центральный банк разрабатывает требования к коммерческим банкам, выполнение которых обеспечивает ликвидность банков.

Для того, чтобы создать  все необходимые условия для  обеспечения полной конвертируемости рубля должны быть предприняты шаги Правительством Российской Федерации и Банком России в области денежно-кредитной и валютной политики.

 

Список использованной литературы

 

1. Конституция Российской  Федерации

2. Банки и их роль в экономике./ Куликов Л. - М.: Финансы и статистика, 2001. – 336 C. ISBN 978-5-279-01836-9
3. Банковское дело. Экспресс-курс : учебное пособие / кол. Авт.; под ред. О.И. Лаврушина. – М.: КНОРУС, 2009. - 352 С.
4. Банковское дело: учебник/Е.П.Жарковская – М.: Омега-Л, 2006 – 361 с
5. Борисов Е.Ф. Основы экономики. Учебник. [Электронный ресурс] http://fictionbook.ru/author/evgeniyi_filippovich_borisov/osnoviy_yekonomiki/read_online.html?page=0
6. Быков П. Ловушка совершенной конкуренции. Эксперт № 2 (688), 2010 г. Статья [Электронный ресурс] // http://vAvw.expert.ra/printissues/expert/2010/02/lo\oishka_sovershennoi_korikurencii
7. Вестник Банка России. №7 (805). 9 февраля 2005г.
8. Головин М.Ю.  Денежно-кредитная политика после кризиса // Банковское дело № 12, 2009 г. – стр. 9-11
9. Деньги. Кредит. Банки: - СПб.: Питер, 2007 – (Серия «Учебник для вузов»). - 208 с
10. Дробозина Л.А., Окунева Л.П., Андросова Л.Д. И др. Финансы. Денежное обращение. Кредит. - М.: Финансы, ЮНИТИ, 2003. – 479 С. ISBN: 5-85173-050-1 
11. Кудрин А. Мировой финансовый кризис и его влияние на Россию. Статья [Электронный ресурс] // http://institutiones.com/general/1158-mirovoj-finansovyj-krizis.html
12. Обухов Н. П. Кредитный рынок и денежная политика // Финансы. 1995. № 2 Профиль. 2002. №28 (июль). С.70.
13. Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2009 год и период 2010 и 2011 годов. Институт проблем предпринимательства Электронный ресурс] // http://www.ippnou.ru/docs/articles/cbr_2009.pdf
14. Проблемы денежно-кредитной политики в условиях притока капитала в Россию. Экономический портал.  Статья [Электронный ресурс] // http://institutiones.com/general/638-problemi-denezhno-kreditnoy-politiki.html
15. Финансы,  денежное  обращение,  кредит.  /Под  ред.  Сенчалова  В., Архипова А. – М.: Проспект, 2000. – 496 с.
16. ЦБ РФ. Официальный сайт [Электронный ресурс] // www.cbr.ru
17. Чекмаева Е. Н. Межбанковский кредитный рынок и его регулирование // Деньги и кредит. 2004. № 5-6.
18. Шипунов М.М. Налоговая политика в системе государственного регулирования экономики. СПб.: СПб ТЭУ, 2007- с 18.
19. Экономика. Денежно-кредитная система государства. Статья [Электронный ресурс] // http://economics.wideworld.ru/macroeconomics/monetary_management/