Привлечение источников финансирования

Задача на тему: привлечение источников финансирования 

   В данной задаче проведем сравнение двух источников финансирования: кредит в банке и договор факторинга.

   Банковский кредит представляет собой, с одной стороны, денежную сумму, предоставляемую банком на определённый срок и на определённых условиях, а с другой стороны — определённую технологию удовлетворения заявленной заёмщиком финансовой потребности.

   Факто́ринг (англ. factoring от англ. factor — посредник, торговый агент) — это комплекс услуг для производителей и поставщиков, ведущих торговую деятельность на условиях отсрочки платежа.

   Условие:

   Предприятию требуется  для покрытия недостатков источников  финансирования суммы в размере  140 тыс. руб. Оно может воспользоваться  двумя вариантами: взять кредит  в банке или заключить договор  факторинга с фактор-компанией. Дебиторская задолженность, которую предприятие может продать составляет 280 тыс. руб. Недостаток источников финансирования необходимо покрывать заемными средствами в течение года.

   Условия получения кредита: процентная ставка составляет 19% годовых; срок кредита – 1 год. Условия факторинга: комиссионное вознаграждение составляет 4% от стоимости купленной дебиторской задолженности; резервирование составляет 20% от стоимости купленной дебиторской задолженности; процентная ставка, взимаемая фактор-компанией за предоставленные по факторингу средства, составляет 16% годовых.

   Необходимо определить, какой из вариантов привлечения источников финансирования предпочтительнее для предприятия.

   Решение: 
Рассчитаем возможные затраты, которые возникнут при кредитовании в банке

1. % по кредиту = потреб.в ден.средствах * процентная ставка) средствах =

        140 000 *19%=26 600 руб.

Рассчитаем возможные  затраты, которые возникнут при заключении договора факторинга с фактор-компанией

2)     Комиссионные = 140 000 руб./(100% - 20%)=175 000руб.

3)     175000*0,04=7000руб.

4)    Сумму =140000*0,16=22 400руб.

5)     Общие затраты=22 400руб.+7 000руб.=29 400руб.

   Вывод: Исходя из расчетов видно, что общие затраты по договору факторинга составляют 29 400руб., а по договору кредита в банке 26 600руб. Предприятию выгоднее воспользоваться кредитом банка, чем применение договора факторинга, этот поможет сэкономить денежные средства  в размере 2 800 руб.

Список использованной литературы:

1. Семенов А.К.,Набоков В. И.. Основы менеджмента: учебник /Москва: Дашков и К, 2009. – 575 с.

2. Коротков, Э. М. Менеджмент : учебник для бакалавров / Э. М. Коротков. – Москва: Юрайт, 2012. – 640 с.