Управление дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии Хлебокомбинат ППТО

Министерство  сельского хозяйства РФ

Федеральное государственное  бюджетное образовательное учреждение

высшего профессионального  образования

«Пермская государственная  сельскохозяйственная академия

имени академика  Д.Н. Прянишникова»

 

                                                 Кафедра финансов, кредита и

экономического  анализа

 

КУРСОВАЯ  РАБОТА

По  дисциплине: «Финансовый менеджмент»

На  тему: «Управление дебиторской и кредиторской задолженностью на предприятии Хлебокомбинат ППТО»

Исполнитель: студент факультета заочного обучения специальности 080105 «Финансы и  кредит» Шифр Фз-10-4900 Шебеко Марина Олеговна Руководитель: кандидат экономических наук, доцент кафедры финансов, кредита и экономического анализа Мехоношина  Вера  Петровна

 

Пермь 2013

Содержание

Введение……………………………………………………………………………...3

1. Теоретические основы  управления кредиторской и дебиторской  задолженностью предприятия

1.1 Сущность и образование  дебиторской и кредиторской задолженности  предприятия …………………………………………………………………………6

1.2 Комплексное управление дебиторской и кредиторской задолженностями предприятия………………………………………………………………………….9

2. Анализ и оценка уровня  управления дебиторской и кредиторской  задолженностью на примере Хлебокомбинат ППТО

2.1 Организационно-экономическая  оценка деятельности предприятия Хлебокомбинат ППТО……………………………………………………………..13

2.2 Анализ финансово-хозяйственной  деятельности предприятия……………..16

2.3 Анализ динамики, состояния и эффективности управления  движением дебиторской и кредиторской  задолженности предприятия……………………..21

3. Предложения  по совершенствованию процесса  управления дебиторской и кредиторской  задолженностью Хлебокомбинат ППТО

3.1 Разработка  рекомендаций по совершенствованию  системы управления дебиторской  задолженностью предприятия……………………………………...30

3.2 Разработка рекомендаций по совершенствованию системы управления кредиторской задолженностью предприятия…………………………………….32

Заключение …………………………………………………………………………34

Список литературы…………………………………………………………………37

Приложения………………………………………………………………….……..39

 

 

 

 

 

Введение

В современных  рыночных условиях залогом выживаемости и основой стабильного положения  любого предприятия служит его финансовая устойчивость. Если предприятие финансово  устойчиво, платежеспособно, то оно  имеет ряд преимуществ перед  другими предприятиями того же профиля для получения кредитов, привлечения инвестиций, в выборе поставщиков и в подборе квалифицированных кадров. Большое влияние на оборачиваемость капитала, а, следовательно, и на финансовое состояние любого предприятия оказывает состояние дебиторской и кредиторской задолженности. Разумное управление дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия является гарантом успешного развития предприятия на основе роста прибыли и капитала при сохранении платежеспособности и кредитоспособности в условиях допустимого уровня риска.Одной из основных проблем роста дебиторской и кредиторской задолженности предприятия является несовершенство управления его денежными потоками. Оперативное управление денежными ресурсами - планирование денежных потоков и эффективное управление предприятием невозможно без оперативного контроля дебиторской и кредиторской задолженности. Несвоевременность получения данных по задолженности может привести к тому, что предприятие либо останется без необходимых оборотных средств, либо не сможет правильно запланировать объем денежных средств для предстоящих выплат.

Осуществление контроля за движением дебиторской  и кредиторской задолженности необходимо для улучшения расчетно-платежной  дисциплины. Важным фактором контроля является оборачиваемость дебиторской и кредиторской задолженности. Динамика оборачиваемости дебиторской задолженности предприятия во многом зависит от кредитной политики предприятия, от эффективности системы контроля, обеспечивающей своевременность поступления оплаты. Высокая оборачиваемость кредиторской задолженности может свидетельствовать об улучшении платежной дисциплины предприятия в отношениях с поставщиками, бюджетом, внебюджетными фондами, персоналом предприятия, прочими кредиторами - своевременное погашение предприятием своей задолженности перед кредиторами и (или) сокращение покупок с отсрочкой платежа (коммерческого кредита поставщиков).

Целью написания  данной курсовой работы является разработка рекомендаций по совершенствованию  управления дебиторской и кредиторской задолженностями на основе изучения теоретических положений и анализа на примере Хлебокомбинат ППТО

Для достижения поставленной в рамках курсовой работы цели необходимо решить следующие задачи:

1. Рассмотреть  теоретические основы управления  кредиторской и дебиторской задолженностью предприятия.

2. Проанализировать  и дать оценку уровню управления  кредиторской и дебиторской задолженностью  предприятия Хлебокомбинат ППТО

3. Разработать  предложения по совершенствованию  процесса управления кредиторской  и дебиторской задолженностью предприятия Хлебокомбинат ППТО

Объектом исследования в данной курсовой работе является производственное предприятие Хлебокомбинат  ППТО - отечественное предприятие, специализирующееся в основном, на производстве и реализации хлебобулочных и твердых мучных изделий.

Предмет исследования - управление дебиторской и кредиторской задолженностью предприятия.

В первой главе  курсовой работы рассмотрены теоретические  основы управления дебиторской и  кредиторской задолженностью предприятия. Для этого были рассмотрены сущность и причины образования, дана оценка дебиторской и кредиторской задолженностям на современном предприятии. Рассмотрены аспекты комплексного управления дебиторской и кредиторской задолженностями предприятия.

Во второй главе  работы проанализирован уровень управления кредиторской и дебиторской задолженностями на предприятии Хлебокомбинат ППТО. Для этого была предоставлена организационно-экономическая характеристика предприятию Хлебокомбинат ППТО, проанализирована финансово-хозяйственная деятельность предприятия, рассмотрены динамика, общее состояние и эффективность управления кредиторской и дебиторской задолженностью на предприятии.

В третьей главе  приведены предложения по совершенствованию  процесса управления кредиторской и  дебиторской задолженностями на предприятии Хлебокомбинат ППТО.

При проведении данного анализа были использованы следующие приемы и методы:

-горизонтальный и вертикальный анализ;

-анализ коэффициентов (относительных показателей);

-сравнительный анализ.

Практическая значимость данной работы заключается в анализе динамики, состояния и эффективности управления дебиторской и кредиторской задолженностями предприятия, с целью совершенствования системы управления дебиторской и кредиторской задолженностями предприятия Хлебокомбинат ППТО . При проведении данного прикладного исследования появилась возможность дать рекомендации по дальнейшему совершенствованию системы управления дебиторской и кредиторской задолженностями предприятия.

Методологическую  и теоретическую основу данной работы составили переводные труды западных ученых, а также труды ведущих российских ученых в области финансового менеджмента, таких как Голубков Е.П., Данько Т.П., Балакирева О.Н., Роммат Е.В., Астахов В.П., Баканов М.И., Стоянова Е.С., Колчина И.В., Котлер Ф., Герчикова И.Н., и другие.

 

1. Теоретические  основы управления дебиторской  и кредиторской задолженностью  предприятия

1.1 Сущность  и образование дебиторской и  кредиторской задолженности предприятия

Дебиторская и  кредиторская задолженности - неизбежное следствие существующей в настоящее время системы денежных расчетов между организациями, при которой всегда имеется разрыв времени платежа с момента перехода права собственности на товар, между предъявлением платежных документов к оплате и времени их фактической оплаты.[28]

Задолженность, предназначенная к получению  в виде денежных средств, существенно  влияет на финансовое положение организации, величину денежных средств в составе  оборотных средств, платежеспособность и размер прибыли. Подобное свойство дебиторской задолженности нередко используется для совершения противоправных действий, связанных с умышленным искажением финансового состояния и финансовых результатов.

Дебиторская задолженность  организации - это платежи покупателей  товаров, кредиторская задолженность, наоборот, задолженность самой организации поставщикам товаров и другим сторонним организациям. Говоря о денежных потоках как о показателе, отражающем реальное финансовое положение, следует заметить, что именно это их свойство позволяет организации отслеживать действительный уровень ее текущей платежеспособности.

В составе дебиторской  задолженности учитываются следующие  виды:

-задолженность покупателей и заказчиков;

-векселя к получению;

-задолженность дочерних и зависимых обществ;

-задолженность учредителей по взносам в уставный капитал;

-авансы выданные и пр.

Дебиторская задолженность - важный компонент оборотного капитала. Когда одно предприятие продает  товары другому предприятию или  организации, совсем не значит, что  товары будут оплачены немедленно. Неоплаченные счета за поставленную продукцию (или счета к получению) и составляют большую часть дебиторской задолженности. Специфический элемент дебиторской задолженности - векселя к получению, являющиеся по существу ценными бумагами (коммерческие ценные бумаги). Одной из задач финансового менеджера по управлению дебиторской задолженностью являются определение степени риска неплатежеспособности покупателей, расчет прогнозного значения резерва по сомнительным долгам, а также предоставление рекомендаций по работе с фактически или потенциально неплатежеспособными покупателями.

Важным соотношением в анализе денежных потоков организации  является соотношение между оборачиваемостью дебиторской и кредиторской задолженности. По сути, от этого соотношения и зависит способность компании отвечать по своим краткосрочным обязательствам.

К текущим обязательствам относится краткосрочная кредиторская задолженность, прежде всего банковские ссуды и неоплаченные счета других предприятий.

Под кредиторской задолженностью следует понимать стоимостную оценку обязательств организации перед третьими лицами, возникших в процессе хозяйственной деятельности и подлежащих уплате или взысканию в определённые сроки. В её состав входят краткосрочные и долгосрочные кредиты банков, краткосрочные текущие обязательства.

Одна из форм внешнего проявления финансовой устойчивости предприятия  является её платежеспособность по кредиторской задолженности - способность своевременно выполнять свои обязательства, вытекающие из торговых и иных операций платёжного характера.

Большинство предприятий  сталкиваются с проблемой управления своей кредиторской задолженностью. Кредиторская задолженность - это внеплановое  привлечение в хозяйственный  оборот предприятия средств других предприятий, организаций или отдельных лиц. Использование этих средств в пределах действующих сроков оплаты счетов и обязательств правомерно. Однако в большинстве случаев кредиторская задолженность возникает в результате нарушения расчетно-платежной дисциплины. В связи с этим у предприятия образуется задолженность поставщикам за полученные, но не оплаченные товарно-материальные ценности.

В рамках анализа кредиторской задолженности осуществляется углубленное  исследование платежеспособности предприятия  на основе построения баланса, включающего следующие взаимосвязанные группы показателей: общая величина неплатежей, задолженность по ссудам, задолженность по расчетным документам поставщиков, недоимки в бюджете, прочие неплатежи, в том числе и по оплате труда.

При нарушении  сроков уплаты налоговых платежей возникает просроченная задолженность налоговым органам. Несвоевременные взносы во внебюджетные фонды и другие неплатежи приводят к возникновению незаконной кредиторской задолженности. Кредиторская задолженность связана с образованием дебиторской задолженности, являясь источником ее покрытия. Своевременное и полное выполнение платежных обязательств предприятия определяет высокую степень их финансовой устойчивости. Это важнейшая предпосылка сокращения размера кредиторской задолженности.